KimHotbae

Лента (пн, 17 авг): Хотя S&P, Dow и Nasdaq все закрылись в красной зоне, кластер по хранению данных продолжал активно расти. SanDisk подскочила на +10,5% (внутридневной пик +10,6%, закрытие около $1,787), ADR Kioxia взлетела на +15%, Western Digital прибавила +6,8%, Micron +5,6%, ADR SK Hynix +6,4%, а Seagate +3,3% — на фоне ленты, где нефть взлетела выше $90, а доходность 30-летних гособлигаций США достигла 2007-летнего максимума 5,31%.

Четыре катализатора за одну неделю: день инвестора SanDisk показал контрактный портфель (backlog) на $93,9 млрд и целевой ориентир по немодифицированной (non-GAAP) валовой марже ~80% к 2028–30 гг.; JPMorgan начал покрытие с рекомендацией Overweight и ценой (PT) $2,250; Белый дом подтолкнул Apple к переходу с китайских чипов памяти; и Kioxia представила флеш-память 9-го поколения 2 ТБ QLC для ИИ-набора хранения.

Изюминка: во вторник в американских акциях началась фиксация прибыли — $MU ~-5%, SNDK ~-6%, KIOXIA -12%, — тогда как в Корее продолжили наращивать рост (SK Hynix +7%, Samsung +2,8%).

Итог: спрос на ИИ-хранилища сейчас — самая «чистая» ставка на инфраструктуру, но после +656% YTD на $SNDK реальная история — волатильность. Это ротация, а не разворот.

#usmemorystocksextendgainssandiskup10.5% #USPressesSouthKoreaToPrioritizeMemoryChips #BTCPerpFundingRateHits20MonthHigh #StrategySellsStockToRepurchasePreferred #DOJProbesA16zOverRivalAIBoardSeats

#dojprobesa16zoverrivalaiboardseats — ирония восхитительна 🪑

Впервые сообщило Bloomberg (17/8): антимонопольное подразделение DOJ почти год расследует a16z из‑за того, что партнёры компании занимают места в советах директоров конкурирующих компаний в сфере ИИ.

Схема:
💥Бен Хоровиц → совет директоров Databricks
💥Мартин Касадо → совет директоров Fivetran (а ранее — dbt labs, до того как Fivetran приобрела её в июне)
💥Обе компании конкурируют в стеке данных/аналитики → потенциальное нарушение Clayton Act §8 (перекрёстное участие директоров). Как выразился один пользователь X: «Стек настолько сконцентрирован, что DOJ считает стулья».— личное мнение, для справки)

Почему это важно:
💥Расследование началось во время проверки слияния Fivetran–dbt labs (объявлено в октябре, одобрено безусловно) — но расследование в зале заседаний продолжилось
💥Типичный итог: директора уходят из одного из конкурирующих советов. Штрафов нет — но это создаёт прецедентный сигнал для Big VC × концентрации в ИИ
Ирония: когда a16z основали, Марк и Бен, как известно, заявляли, что фирма вообще не будет брать места в советах
💥Политика: это расследование пережило переход от Байдена к Трампу — и a16z глубоко «встроена» в эту администрацию. $90B AUM, новый фонд на $15B, портфель $SPCX /$OPENAI /Cursor — и всё равно она остаётся недотрогой.

Итог: когда самый влиятельный VC в мире начинают расследовать за то, что он держит два стула в одном и том же вертикале ИИ, посыл очевиден — концентрация в ИИ теперь находится на переднем крае антимонопольной повестки. Следите за отставками в советах в ближайшее время.

#VIXFallsTo2026Low #SanDiskStockJumpsNearly14% #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #US30YearYieldHitsHighestSince2007 $SNDK

$XRP просто потеряли линию в $1.00 — уровень, который все называли «дном.»
Не сам график, а позиционирование:

Китовые шорты вошли $1.00–$1.07 → теперь в прибыли, ведут шоу
Китовые лонги вошли $1.02–$1.35 → в минусе, в ловушке
Китовые переводы резко выросли на +280% за 24 часа

Кто продаёт просадку? Те же парни, которые набирали на $1.02–$1.07. 🤷

#sandiskstockjumpsnearly14% #DollarHits3MonthLow #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarHits3MonthLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$BTW продолжает расти. Пока цена остается выше поддержки трендовой линии, восходящий тренд будет продолжаться. Длинный сетап.

Вход: $0.35 - $0.36
TP: $0.38 - $0.4 - $0.44 - $0.5
SL: $0.319

#sandiskstockjumpsnearly14% #DollarHits3MonthLow #VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$UNI : Перп-трейдеры говорят: шорт; спотовые «киты» говорят: держать.

Позиционирование Hyperliquid:
Чистый ШОРТ-скью — толпа в перпах ставит против $UNIFunding, который немного положительный → шорты чувствуют себя уверенно, пока нет давления на вынос.
Большие шорты накапливаются в диапазоне $3.36–$3.45

Но спот рассказывает другую историю:
💥Накопление «китов» достигло 5-летнего максимума у $3 — крупнейшие оттоки с Binance за годы
💥Переключение комиссии в работе с 27 июля → ~90 млн $ годового «сжигания» (~4% от обращающегося объёма/год)
💥Uniswap = 76.5% объёма Robinhood Chain — «машина прибыли» работает

Движение цены:
💥$3.26, -17% за 7d, удерживается зона поддержки $3.20–$3.25
💥Медвежья структура ниже $3.40; возврат = шортам станет плохо

Борьба: бумажные шорты против накапливающих «китов». Кто пробьёт $3.20 или вернёт $3.40 — тот и выигрывает. Долгого сетапа нет, пока эта линия не развернётся.

#sandiskstockjumpsnearly14% #DollarHits3MonthLow #VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #US30YearYieldHitsHighestSince2007

"Уже упало на 80% — насколько ниже это может пойти?" — именно так они хотят, чтобы ты думал.

За «дешёвой» ценой: реально в обращении только ~1,2 млрд $. Остальные ~2 млрд предложения (~64%) ещё даже не вышли на рынок — командные и инвесторские токены продолжают линейно веститься до 2028 года.

Поставь себя на место инсайдера: твои монеты стоят $0. Pantera только что купила 217M $WLD по $0.24 (скидка 36%, разблокировка в 2027). Ты бы перестал продавать, если на столе ещё есть миллиарды?

График — это не дно, это трейлер к следующей разблокировке.

Триггер: отскок на фоне облегчения в зоне предложения $0.34–$0.36 (предыдущий максимум восстановления / «застрявшие» лонги) → ищи отбой, чтобы шортить.

Аннулирование: дневное закрытие выше $0.40 — тезис о восстановлении подтверждён, отойди в сторону. Календарь разблокировок — вот реальный график: отметь июль 2027.

#sandiskstockjumpsnearly14% #DollarHits3MonthLow #VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$SUI попытался пробить линию нисходящего тренда, но полностью потерпел неудачу, что привело к сильному давлению продаж и снижению. Ожидаю, что цена упадет ниже $0.6.

Короткая позиция $SUI сейчас!
Вход: $0.655 - $0.64
TP: $0.62 - $0.6 - $0.57 - $0.54
SL: $0.7

#sandiskstockjumpsnearly14% #VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$CYS — это не крах, а проверка на прочность. 🧹
Рынок только что выбросил слабые руки: -41% от пика прошлой недели (1.76 ATH → накопление). Вот как выглядит новая база — громкая, жестокая и полная выходов.

Сюжет не изменился: ComputeFi + ZK-оборудование + спрос из Кореи. Продажи DogeBox1, вторая партия, откроются через 48 часов, общественный AMA 20 августа — катализаторы накапливаются, пока цена сжимается.
Накопляй там, где толпа не накопляет. Снова к 1 — и ещё раз. 🚀

Длинный сетап:
Вход: $0.50 – $0.51 (не гонись — пусть просадка придёт к тебе)
TP: $0.53 → $0.55 → $0.60 → $0.70 → $0.80 → $1.00
SL: $0.455 (ниже диапазона накопления — чистая отмена сценария)

#sandiskstockjumpsnearly14% #VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarHits3MonthLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

#SanDiskStockJumpsNearly14% — Новый король «Суперцикла хранения»

$SNDK только что сорвал ~14% после Investor Day — и продолжил расти в понедельник, +8,8% до ~$1,787 . Почему Уолл-стрит внезапно поставила на NAND всё:

Цифры, которые сломали цикл:
💥Выручка за Q4 $8,97B, +372% г/г ; валовая маржа 84,6%
💥$93,9B по долгосрочным контрактам с клиентами — >50% битов на 2027 финансовый год уже продано
💥$20B buyback (обратный выкуп) , 100% политика денежного возврата
💥Выручка датацентров +1 298% г/г — это больше не ставка на «память», это компаундер AI-инфраструктуры
💥Аналитики несутся толпой: New Street $2,900 , Goldman $2,200 , Mizuho $1,900

Крипто-эхо (да, правда): SNDK теперь №1 вечная (perpetual) акция в крипте — $1,73B OI, обойдя $SPCX ($928M) и $SKHY ($493M). Jane Street только что раскрыла долю 5,0%. У 2x ETF (SNDU) в качестве ведущего маркет-мейкера выступает Citadel. Криптовое плечо гонится за той же историей.

Другая сторона: SNDK всё ещё ~на 24% ниже своего 52-недельного максимума, Теппер вышел полностью в Q2, и один материал на Seeking Alpha буквально озаглавлен «Каждый отскок выглядит как ловушка». Бета 5,19 — штука ходит в обе стороны крайне жестко.

Вывод: Тезис о переоценке (хранение → AI-инфраструктура с контрактной выручкой) реальный. Просто помните, с кем вы покупаете — «перп»-публика уже на максимальном плечe, до упора. 🎰

#VIXFallsTo2026Low #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$XAU — «никогда не проигрывай» — это 4 правила, настолько скучные, что они работают:
1️⃣Только 3 актива: золото, серебро, биткоин
2️⃣Только лонг. Навсегда.
3️⃣Никакого плеча. Вообще.
4️⃣Только дневной график — и никогда не покупай на максимумах.
Золото только что резко выросло на +10,6% за месяц . Толпа гонится за $4,400+ на пиках. Правила говорят: ждать. Откаты в восходящем тренде — это подарки: график формирует более высокий минимум, вы покупаете и держите. Скука побеждает гениальность — в каждом цикле.

$XAU Сетап:
💥Вход: $4,310 – $4,350 (откат) или пробой и закрепление дневного закрытия > $4,440
💥TP: $4,440 → $4,567 (MA200) → $4,700+
💥SL: дневное закрытие < $4,240

#vixfallsto2026low #SanDiskStockJumpsNearly14% #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #US30YearYieldHitsHighestSince2007 #TwoDronesHitKurdistanPMOffice $XAG

Какая монета падает? Та, на которую ритейл давно делает ставку. Какая монета пампится? Та, на которую ритейл ставит в шорт. $ADA — это старый костяк: 99% ликвидаций за вчера — это LONG'ы, которые были уничтожены, и она всё ещё продолжает кровоточить. Никакой маркет-мейкер не придёт спасать монету, которая упала на 30% за 90 дней. Ритейл продолжает ловить нож, а нож продолжает падать.

Сетап (шорт):
💥Вход: $0.170 – $0.173
💥TP: $0.165 → $0.158 → $0.150
💥SL: $0.180 (выше недавней структуры — плотно)
💥Риск:Награда ≈ 1:3+ от точки входа по середине — старые мажоры умирают не сразу, но и отскакивают не быстро.

#vixfallsto2026low #SanDiskStockJumpsNearly14% #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

#vixfallsto2026low — Самая тихая сигнализация на Уолл-стрит

Индекс VIX только что достиг 14.25 — самого низкого уровня за 2026 год. Индикатор страха спит. Ловушка в том, что он уснул внутри рынка, который весь год метался, как будто бился с кризисом.

Несоответствие:
📉VIX ~14.2 — защита по итогам года сейчас самая дешевая; Cboe сообщает, что перекос по S&P схлопнулся из‑за «погони за ростом»
🔺Тем временем: 30-летняя доходность на уровне 5.31% (максимумы 2007 года), Brent ($BZ ) — $90+ после того, как истек дедлайн по Ирану и без сделки, розничные продажи за июль -0.6% , настроения UMich рухнули до 51.0
🧊Крипто-эхо: BVIV $BTC тоже в агонии — минимум с 2025 года, рекордная корреляция 0.88 с VIX

Почему это важно: низкая волатильность — не спокойствие, а дешёвая страховка. Протоколы ФРС (в среду) → Джексон-Хоул → отчётность Nvidia ($NVDA ), всё в течение двух недель. История говорит, что VIX на годовых минимумах в августе обычно предшествует всплескам в Сентябре‑Октябре.

Итог: Тихая лента ≠ безопасная лента. Если вы в лонгах, это как раз то место, где хедж сейчас дешевый — не после. Продавцы волатильности получают деньги прямо до того момента, пока не перестанут. 🔔

#SanDiskStockJumpsNearly14% #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$CXMT : посмотрите на эту ставку финансирования. Шорты платят 735% годовых — каждый час, пока шорт держится, он кровит. Лонги? Они собирают комиссию только за удержание... но все напуганы крахом. 😅 Это не сделка, основанная на страхе. Это сделка на математике — пока не перестанет быть так.

Триггер: Лонговать кэрри, пока funding глубоко отрицательный (шорты платят) и перп продолжает торговаться со скидкой к цене оракула — вы получаете оплату каждый час только за ожидание. Инвалидация: funding становится положительным, или цена теряет поддержку лонг-кластера → кэрри-трейд превращается в падающий нож. Уважайте это.

#ethereumfoundationlaunchesglamsterdamtestnet #VIXFallsTo2026Low #SanDiskStockJumpsNearly14% #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007

$GPS GPS только что пробил еще один ключевой уровень сопротивления. Цена потенциально может пойти выше. Лонг-сетап.

Вход: $0.0157 - $0.016
TP: $0.017 - $0.018 - $0.02 - $0.026
SL: $0.0141

#ethereumfoundationlaunchesglamsterdamtestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #US30YearYieldHitsHighestSince2007 #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1

Взгляд Кевина О’Лири на рынок полупроводников и глобальное доминирование ИИ

Мнение Кевина О’Лири о $NVDA , $AMD , & $INTC

💥 Стратегия «Королевы-пчелы»: О’Лири рассматривает чипы (NVDA, AMD, INTC) как «королев-пчел». Их реальная ценность — «трутни»? Нет: «пчёлы-труженицы» — глобальное сообщество разработчиков, которое пишет для них программное обеспечение.

💥 Ошибка в политике: Он утверждает, что запрет на продажу высокопроизводительных чипов противникам — это «плохая политика». Если США уберут свою «королеву-пчелу», конкуренты вроде Huawei заполнят вакуум, из-за чего разработчики уйдут из американской экосистемы.

💥 Доминирование в ИИ: Сейчас чипы Nvidia обеспечивают подавляющее большинство продуктивности в сфере ИИ. Чтобы выиграть будущее в сфере ведения войны (дроны и роботы), О’Лири считает, что США должны удерживать глобальные таланты, привязанные к американскому оборудованию, чтобы сохранить свою «гнездовую систему» как мировой стандарт.

#us30yearyieldhitshighestsince2007 #EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1 #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice

#us30yearyieldhitshighestsince2007 — Рынок облигаций взвыл громче, чем ФРС

Доходность 30-летних гособлигаций США достигла 5,31% в понедельник — максимума с середины 2007 года, и приближается к пику 5,44% эпохи Глобального финансового кризиса. Это не кратковременный сбой; это заявление о режиме.

Цифры:
📉 Аукцион 30Y на $25 млрд на прошлой неделе по цене 5,216% — самая «богатая» котировка с 2001 года; аукцион по 10Y (максимум с 2007 года) прошёл спустя несколько дней

💸 Госдолг мчится к $40 трлн, а годовой процентный платёж уже превысил $1 трлн

🏭 Рекордное корпоративное размещение IG в августе на $145 млрд — долговая нагрузка на фоне AI capex вытесняет «длинный конец»

🌍 Глобальный эффект: 30Y в Японии на рекордных 4,05%, в Канаде — максимум с 2010 года

Почему это важно: ФРС сократила 175 б.п. от пика — а «длинный конец» всё равно продолжает расти. То, что закладывает рынок, — это фискальное предложение + премия за срок + «липкая» инфляция, а не политика ФРС. В понедельник пострадали акции (Dow -0,5%, Nasdaq -0,3%): больше всего под ударом оказались tech/duration‑компании, на фоне чего ипотечные ставки и бэкграунд по Brent $90+ поддерживают «обратную связь».

Уровень для наблюдения: удержание 30Y выше>5,3% = переоценка каждого актива с длинной дюрацией. Прорыв к 5,44% — это вайб «2007‑го». Ставочный стол Barclays говорит прямо: «Мы спорили против того, чтобы списывать падение на длинном конце как затухающее».

ФРС контролирует короткий конец. Рынок контролирует длинный конец. Сейчас выигрывает рынок. 🔔

#EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1 $XAU $BTC $SPCX

#ethereumfoundationlaunchesglamsterdamtestnet — Репетиция перед крупнейшим обновлением Ethereum со времён Pectra

Фонд Ethereum только что включил Platåberget — новый публичный тестнет, специально созданный, чтобы «прокачать» Glamsterdam , L1-софтфорк с жёстким разветвлением (hard fork), запланированный для мейннета на H2 2026. Активация hard fork на тестнете — 20 августа.

Что внутри Glamsterdam:
💥ePBS — закреплённое разделение proposer-builder: сборка блоков становится минимально доверенной на уровне протокола, устраняя «мидлмена» MEV-boost
💥Access Lists на уровне блоков (BALs) — более лёгкие пути исполнения транзакций
💥Переценообразование газа до ~200M газа + ограничение размера развертываемых контрактов увеличено с 24KiB → 64KiB (initcode 48KiB → 128KiB)
💥EIP-8037 — новое измерение «state-gas»: запись свежего состояния стоит реальных байтов, а не только газа
💥Всё это упаковано в meta EIP-7773 — самое крупное изменение поверхности протокола со времён Fusaka

Почему это важно:
🧪 Последовательность с приоритетом безопасности: Platåberget работает «несколько месяцев», затем Sepolia и Hoodi — и только потом мейннет. Ошибки убивают в песочнице, а не в продакшене
🔓 Открыто для всех: небольшой набор валидаторов, публичное участие, изображения для клиент/ RPC/ faucet «в один клик» — обратная связь сообщества через Discord Ethereum R&D
🚀 Теория масштабирования: переценообразование газа + более крупные контракты + ePBS — Ethereum готовится к следующей эпохе спроса на L1 (обновление 2027 «Hegotá», с 66 EIP уже в очереди, ждёт своего выхода)

Примечание по истории: после Pectra $ETH резко активировался на последнем большом цикле форков. Обновления не «накачивают» сами по себе — но они задают сцену. Этот тестнет — первое реальное доказательство того, что Glamsterdam выйдет вовремя.

Не каждому релизу нужны фейерверки. Иногда это тихий тестнет в горах — где следующая эпоха Ethereum получает свой первый стресс-тест. 🏔️

$LINK $AAVE #DollarFallsTo10WeekLow #US30YearYieldHitsHighestSince2007 #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1

$AIO /USDT - 🟢 SHORT

Trade Plan:
Entry: 0.0475825 – 0.0482975
SL: 0.0578804
TP1: 0.0404847
TP2: 0.0355145
TP3: 0.0280592

#ethereumfoundationlaunchesglamsterdamtestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1 #BitcoinHoldsNear$63500

$SAMSUNG : The oldest rule in the book. What goes up must correct. What gets sold off must bounce back. Samsung just ripped +11% in five sessions off a 28% drawdown from July's peak — but this is a ₩1,700T+ gorilla, not a meme. Big caps don't trend one-way; they mean-revert, violently, and fast.

Trigger: reclaim of ₩274,500 (Aug 14 close) → momentum confirms Long bias: ₩262,000 – ₩271,000 zone (pullback buy) Invalidation: daily close < ₩246,000 (Aug 5 low) — thesis dead

#ethereumfoundationlaunchesglamsterdamtestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #IAEAToRemoveNuclearMaterialFromSyriaSite #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1