Ray區塊鏈與不動產

Тайваньская TSMC: новая рекордная выручка за месяц — $TSM !

Выручка TSMC за прошлый год составила 3,8 трлн юаней
За первое полугодие этого года выручка уже достигла 2,4 трлн юаней
Рост на 35,6% по сравнению с тем же периодом прошлого года.

Выручка за июнь — 4426,8 млрд юаней, годовой рост 67,9%, снова установлен новый исторический максимум за один месяц.

TSMC, спасите нас всех~
$TSMon

Бизнес-магнат из Белого дома: Трамп снова раздает сигналы на покупку!
Он сказал: «Купите компьютер Dell — даже его сыновья уже шумят, чтобы им купили компьютеры Dell».»

$DELL Dell пожертвовал 6,25 млрд в «аккаунт Трампа»
Трамп: «Ранние инвестиции — это способ создавать долгосрочное богатство. Я считаю, что фондовый рынок взлетит как ракета».

Похоже, это был призыв раздать донаты

По сравнению с этим пожертвование Micron в 250 млн кажется немного маловато

Отчёт SemiAnalysis: $NVDA Задержка поставок стойки Kyber NVL144 более чем на 12 месяцев — до 2028 года

«Из-за сложности изготовления средней платы PCB задержка превысила 12 месяцев; планируется выпуск в 2028 году. »

Также отменена компоновка стоек NVL72x2 в конфигурации «бэк-ту-бэк»: она прекращена, поскольку поставщики облачных услуг возражали против выбранной формы дизайна и дополнительных нагрузок на эксплуатацию и техобслуживание.

Оригинальная версия Rubin Ultra с 4 чипами отменена; сохранена только версия с 2 вычислительными чипами, что соответствует половине запланированной производительности. NVIDIA увеличит объёмы продаж стоек Oberon Rubin и Rubin Ultra, чтобы компенсировать разрыв.

Но! 9 июня Semi и профильные структуры опубликовали отчёт, указывающий, что задержка массового производства NVIDIA CPO (оптика с объединённой упаковкой) и 800VDC перенесена на 2028 год или более поздний срок, из‑за чего акции сектора волоконно-оптической связи резко упали.

Примерно через три недели после публикации отчёта, в конце июня, SemiAnalysis и Tema ETFs объявили о сотрудничестве: они запустили фотоволоконный и оптический ETF (LAZR) и другие полупроводниковые ETF, с фокусом на цепочку поставок инфраструктуры ИИ.

Meta больше, чем кажется, арендует вычисления! Но сейчас правда есть избыточные мощности?

$META сообщается, что компания планирует развивать облачный бизнес: сдавать в аренду оставшиеся вычислительные ресурсы ИИ и конкурировать с такими поставщиками облачных услуг, как Amazon AWS, Microsoft Azure и Google Cloud.

Реакция рынка на эту новость сводится к тому, что капитальные затраты будут сокращены, поэтому падают акции производителей AI-оборудования в верхней части цепочки.

Но я думаю, что рынок отреагировал слишком резко: пока рано трактовать эту новость как «в ближайшее время возникнет избыток предложения вычислительных мощностей».

Судя по публичной текущей ситуации Meta, это больше похоже на «постоянное получение дополнительных вычислений».
1. Дефицит вычислительных мощностей (в марте Google ограничил мощности для Gemini, из‑за чего некоторые проекты были задержаны)
2. Недостаток настолько серьезный, что даже DDR4 приходится возвращать и переиспользовать, а DDR5 смешивать (06-29 ISCA 2026)
3. Meta продолжает арендовать и использовать вычислительные мощности
В марте компания подписала с Nebius пятилетнее соглашение по базовой AI-инфраструктуре на общую сумму до 27 млрд долларов.
4. В апреле расширила сотрудничество с CoreWeave, заключив соглашение на 21 млрд долларов по AI-облачным вычислительным мощностям.
6. В июне договорилась с Crusoe об аренде примерно 1,6 ГВт вычислительной мощности.

Предполагаю, что Meta, возможно, увидела возможность «монетизировать простаивающие серверы, сдавая их в аренду» как это делает xAI — по сути, быть «арендодателем» и ускорять возврат средств.
Поскольку в 2026 году расходы Meta составят 125–145 млрд долларов, такой подход может снизить опасения рынка по поводу масштабных инвестиций в AI и постоянного сжигания денег, а также создать новый источник выручки — ведь, улучшая рекламу за счет Meta AI, дополнительный доход и так уже появляется. Самое важное: собственный AI Meta пока слабый? Тогда остается продавать вычислительные мощности.

Похожие действия в арендовании простаивающих дата-центров у SpaceX Маска
В мае — аренда у Anthropic: 1,25 млрд долларов в месяц
В июне — аренда у Google: 0,92 млрд долларов в месяц
То есть каждый месяц сначала «быть арендодателем», сдавая вычисления, и получать 2,17 млрд долларов

Рынок почти не отреагировал на то, что SpaceX сдаёт избыточные вычислительные мощности Anthropic и Google, но когда Meta сдаёт мощности в аренду, будто «рушится небо»?

Акции Corning в США ($GLW ) снова пробили новый максимум

Высокоскоростная передача данных в AI-серверах будет использовать оптоволокно. Первое, что приходит на ум, — Corning. Она более ста лет «обжигает» стекло: стекло для лампочки Эдисона, первое коммуникационное оптоволокно — у неё точно есть свои опережающие преимущества.

Услышав представление, до этого я думал, что Corning ещё продаёт посуду, но позже выяснил: бренд посуды давно отделился от нынешней Corning. Сейчас Corning в основном занимается стеклом для сенсорных дисплеев, специальными материалами и оптической связью.

В общем и целом — это всё про одно:
обжиг стекла, обжиг стекла, и снова обжиг стекла.

Просто полагаясь на прежние впечатления и ощущая, что с условиями и атмосферой в компании, похоже, всё в порядке, я так и купил.

Micron $MU 2026Q3 финансовый отчет: выручка, прибыль, маржинальность и свободный денежный поток — всё достигло исторических максимумов。
Выручка 41,46 млрд долларов, поквартально +74%, год к году +346%
«Маржа 84,9%»

Клиенты просто в неистовстве: не боятся, что слишком дорого — лишь бы не остаться без поставок！
Главная причина такого роста — «значительное повышение цен», при этом объем производства увеличился очень немного. Заводы всё ещё покупают, налаживают производство линий, ждут оборудование — на всё уходит время。

Объём отгрузок DRAM вырос лишь на единицы процентов, но средняя цена продажи — более чем на 60%.
Объём отгрузок NAND вырос лишь на единицы процентов, но средняя цена продажи — более чем на 80%.

В следующем квартале будет ещё сильнее？Будут ли подтверждены заказы наперёд？

Micron прогнозирует на 4-й квартал 2026 финансового года：
▪️Выручка около 50 млрд долларов ▪️Маржа около 86% ▪️EPS около 31 доллара
То есть после того, как выручка Micron в одном квартале превысила 41,46 млрд долларов, в следующем квартале она всё ещё может вырасти ещё примерно на 20%。

Micron уже подписала 16 многолетних стратегических соглашений с клиентами, охватывающих поставки DRAM и NAND на несколько будущих лет.
На данный момент раскрытый минимальный порог выручки по обязательствам составляет около：1000 млрд долларов
В будущем почти половина выручки Micron будет приходиться на такие долгосрочные соглашения. Часть контрактов использует модель «оплата покупателем за заказанные объёмы», и клиент обязан выполнить минимальные обязательства по закупкам, даже если он не использовал изначально зарезервированные мощности。

Почему в эпоху ИИ, кажется, всегда не хватает памяти для хранения？

Потому что после роста вычислительной мощности увеличивается не только число GPU: объём памяти, который нужен для каждой GPU, также быстро растёт。
Больше GPU → растёт спрос на HBM → мощностям DRAM тесно → цены на обычную память растут → растёт объём данных → увеличивается спрос на NAND и SSD。

--------------

Самое очевидное ощущение: на YT всё больше AI-видео — например, китайские AI-короткие драмы. Один и тот же сценарий: вначале звук то слишком громкий, то слишком тихий, голоса и образы персонажей неустойчивы — смотреть совершенно невозможно. А сейчас разрыв с реальными съёмками всё меньше: ниже затраты, быстрее скорость。

И ещё！
У TSMC преимущество почти монопольное в области передовых техпроцессов и передовой упаковки — маржа около 66%；а у Micron в этом квартале маржа — целых 84,9%。

Надеюсь, что на этот раз «всё будет по-другому»: память и хранение смогут выйти из цикличной отрасли, немного беспокоит, что такой подход не сможет поддерживаться постоянно。

США подозревают, что самые передовые EUV-литографические машины $ASML могли уже попасть в Китай.

Однако ASML это отрицает. Поскольку оборудование имеет огромные габариты и оснащено системой автоматического удалённого мониторинга, клиенту практически невозможно самостоятельно перемещать или эксплуатировать установку без технической помощи ASML.

Насколько помню, если станок подвергается аномальной вибрации, он автоматически блокируется?

Вся эта история очень похожа на фейковые новости. Возможно, Трамп хочет провернуть старый трюк — как с Intel (Интел) — и дать американскому правительству возможность получить долю в ASML.

SpaceX крупнейшее в истории IPO【xStocks нет в наличии】

Ситуация с обработкой и компенсациями на крупных биржах
binance — 100% возврат, плюс 1 M SPCXB примерно 35u。

⚠️Хорошо, что в хеджированных позициях по <c-1/>$SPCX не так много, в итоге удалось избежать беды. Само собой разумеется, что считали: монеты обязательно получат, но на самом деле, прежде чем криптовалюта реально окажется на руках, все еще остается множество переменных. Даже сегодня, хотя это и событие с низкой вероятностью, оно все же может произойти!

Сегодня #SpaceX IPO по 135 долларов за акцию
$SPCX оценка 1.76 триллиона долларов
Начальная ликвидность 4.25% акций

Высокая капитализация, низкая ликвидность, доля мелких инвесторов 20%
Знакомые VC токены разве не такие?

Ах, это…

Бинанс официально подключился к рынку США!
«Если на фондовом рынке действительно можно заработать, открыть счет будет проблематично» — это шутка становится реальностью.

Криптобиржа теперь позволяет напрямую покупать акции и ETF, о чем раньше и мечтать не смели! Хотя комиссия немного высоковата? Но, наконец-то, можно купить.

22 мая Китайская комиссия по ценным бумагам вмешалась, строго проверяя Tiger Brokers, Futu и ChangQiao, признав их незаконной транснациональной деятельностью. Они не только конфискуют все незаконные доходы, но и наложат строгие штрафы, а также предоставят двухлетний переходный период (в течение которого можно только продавать, но нельзя покупать или переводить средства).

Для китайских пользователей открыть аккаунт на Бинанс и внести средства намного проще, чем у брокеров.

Боитесь проблем с отчетностью CRS? В будущем будут токены акций от Бинанс — bstocks, которые обойдут эту проблему через блокчейн.

Смените язык приложения на «традиционный китай», и интерфейс торговли сразу покажет американские акции!

Заработок на американских акциях, открыть счёт сложно!
Теперь это решено с Binance, официально подключившим американский рынок

Язык приложения установлен на «繁體中文», и вы сможете увидеть американские акции на торговом интерфейсе.

1. Торговые пары: 7000+ американских акций и ETF

2. Комиссия: не более $350, взимается $0.35 платформа, свыше $350 — 0.1%

3. Сумма: от $5

4. Поддерживаемые валюты: поддержка USDT, USD1, U, BNB.
USDC по курсу 1:1 к доллару

5. Время торгов: 5 * 24 торговли

Совсем скоро акции bStocks будут на блокчейне! (аналог Ondo от Binance)

Хуан Жэнь-сюн $NVDA GTC AI-партнёр по цепочке поставок:

Ван Цзи-фу чэнь мясные цзунцзы
Цветочная девушка, маленький ресторан
Фу Хуан Бахуан, топовый ресторан свиных ножек
Старинный глиняный печной ресторан старинной кухни

Печь с глиной правда очень вкусная

Миф о стратегии, которая никогда не продает биткойн, подошел к концу?

Прошлая история о биткойн-машине времени с номером $MSTR была проста:
просто покупай, не продавай, выпускай облигации, акции, продолжай скупать BTC, жди, пока биткойн вырастет, затем поднимай цену акций, создавая цикл.

Сэйлор на телефонной конференции упомянул: «Мы больше не будем сидеть и говорить, что „мы никогда не будем продавать биткойн“. Мы хотим стать чистыми накопителями биткойна, не только увеличивая общий запас биткойнов, но и повышая стоимость каждого актива, потому что мы считаем, что это наиболее ценно для акционеров MSTR в долгосрочной перспективе.»

Он также добавил: «Если продажа биткойнов позволит нам купить доллары, снизить долги или увеличить стоимость каждого биткойна, мы рассмотрим этот шаг в будущем.»
Это первый официальный поворот стратегии с момента, когда Сэйлор установил стратегию «никогда не продавать», от чистого накопления монет к активному управлению балансовыми отчетами, где основная цель теперь - «максимизация стоимости каждого биткойна», даже возможно, что они продадут часть биткойнов для выплаты дивидендов.

Безумно раскачивая рынок, чтобы «иммунитет» сработал
В настоящее время у Strategy достаточно наличных для выплаты дивидендов на более чем 18 месяцев, и теперь они заявляют, что в будущем могут продать биткойны, что в некоторой степени снижает опасения по поводу пузыря Понци. Это означает, что они начали входить в стадию продаж, а вот будут ли они потом снова покупать - это уже другой вопрос.

Второй месяц блокировки Ормузского пролива
20% мировой нефти и газа полностью застряли
Но! Рынок не боится! Фондовый рынок продолжает бить рекорды!
#石油 $CL

Фьючерсы на нефть Brent ($CL ) пробили 120 долларов, установив новый рекорд с момента войны США и Ирана.

Международное энергетическое агентство назвало это «самой большой угрозой энергетической безопасности в истории». #石油 #原油

ОАЭ (Объединенные Арабские Эмираты) 1 мая выходят из ОПЕК и готовятся значительно увеличить независимый объем добычи нефти.

На данный момент у ОАЭ есть нефтепровод в Абу-Даби, который транспортирует нефть из Хабшана в порт Фуджейра, ежедневно около 1.5–1.8 миллионов баррелей, обходя Ормузский пролив для экспорта.

В краткосрочной перспективе цена на нефть зависит от войны и рисков проезда.
В долгосрочной перспективе увеличение добычи ОАЭ ослабит ОПЕК и снизит цены на нефть!

Откат? Форк? $LTC

Litecoin выдал нулевую уязвимость, хакеры использовали её для атаки на майнинг-пул с помощью DoS, не обновлённые узлы майнинг-пула принимают недействительные MWEB транзакции, «вытаскивая монеты» на сторонний DEX.

Сейчас команда разработчиков устраняет уязвимость, через консенсус по хешрейту выполнено 13 реорганизаций блоков, недействительные транзакции с ошибочного форка исключены.

Суть PoW в том, что консенсус достигается за счёт хешрейта.

Tether на блокчейне TRON в соответствии с требованиями регуляторов заморозила 344 миллиона долларов USDT.

Остановится ли печатание денег в сети Сунь Го $TRX из-за высоких транзакционных сборов?

С такими высокими комиссиями в сети Tron, трудно угадать, кто будет пользоваться этой сетью.

Финансовая плата по контракту «стоимость позиции»

Открываем позицию на 10,000 U с $RAVE
Финансовая плата взимается каждый час, каждый раз 2%

Это значит, что каждый раз мы платим 200 U
За день, 24 часа, это будет 48%, то есть 4800 U

За день мы почти съедим весь капитал