#us30yearyieldhitshighestsince2007 — Рынок облигаций взвыл громче, чем ФРС
Доходность 30-летних гособлигаций США достигла 5,31% в понедельник — максимума с середины 2007 года, и приближается к пику 5,44% эпохи Глобального финансового кризиса. Это не кратковременный сбой; это заявление о режиме.
Цифры:
📉 Аукцион 30Y на $25 млрд на прошлой неделе по цене 5,216% — самая «богатая» котировка с 2001 года; аукцион по 10Y (максимум с 2007 года) прошёл спустя несколько дней
💸 Госдолг мчится к $40 трлн, а годовой процентный платёж уже превысил $1 трлн
🏭 Рекордное корпоративное размещение IG в августе на $145 млрд — долговая нагрузка на фоне AI capex вытесняет «длинный конец»
🌍 Глобальный эффект: 30Y в Японии на рекордных 4,05%, в Канаде — максимум с 2010 года
Почему это важно: ФРС сократила 175 б.п. от пика — а «длинный конец» всё равно продолжает расти. То, что закладывает рынок, — это фискальное предложение + премия за срок + «липкая» инфляция, а не политика ФРС. В понедельник пострадали акции (Dow -0,5%, Nasdaq -0,3%): больше всего под ударом оказались tech/duration‑компании, на фоне чего ипотечные ставки и бэкграунд по Brent $90+ поддерживают «обратную связь».
Уровень для наблюдения: удержание 30Y выше>5,3% = переоценка каждого актива с длинной дюрацией. Прорыв к 5,44% — это вайб «2007‑го». Ставочный стол Barclays говорит прямо: «Мы спорили против того, чтобы списывать падение на длинном конце как затухающее».
ФРС контролирует короткий конец. Рынок контролирует длинный конец. Сейчас выигрывает рынок. 🔔
#EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1 $XAU $BTC $SPCX
Доходность 30-летних гособлигаций США достигла 5,31% в понедельник — максимума с середины 2007 года, и приближается к пику 5,44% эпохи Глобального финансового кризиса. Это не кратковременный сбой; это заявление о режиме.
Цифры:
📉 Аукцион 30Y на $25 млрд на прошлой неделе по цене 5,216% — самая «богатая» котировка с 2001 года; аукцион по 10Y (максимум с 2007 года) прошёл спустя несколько дней
💸 Госдолг мчится к $40 трлн, а годовой процентный платёж уже превысил $1 трлн
🏭 Рекордное корпоративное размещение IG в августе на $145 млрд — долговая нагрузка на фоне AI capex вытесняет «длинный конец»
🌍 Глобальный эффект: 30Y в Японии на рекордных 4,05%, в Канаде — максимум с 2010 года
Почему это важно: ФРС сократила 175 б.п. от пика — а «длинный конец» всё равно продолжает расти. То, что закладывает рынок, — это фискальное предложение + премия за срок + «липкая» инфляция, а не политика ФРС. В понедельник пострадали акции (Dow -0,5%, Nasdaq -0,3%): больше всего под ударом оказались tech/duration‑компании, на фоне чего ипотечные ставки и бэкграунд по Brent $90+ поддерживают «обратную связь».
Уровень для наблюдения: удержание 30Y выше>5,3% = переоценка каждого актива с длинной дюрацией. Прорыв к 5,44% — это вайб «2007‑го». Ставочный стол Barclays говорит прямо: «Мы спорили против того, чтобы списывать падение на длинном конце как затухающее».
ФРС контролирует короткий конец. Рынок контролирует длинный конец. Сейчас выигрывает рынок. 🔔
#EthereumFoundationLaunchesGlamsterdamTestnet #DollarFallsTo10WeekLow #TwoDronesHitKurdistanPMOffice #CryptoStartupsRaise$11.2BInH1 $XAU $BTC $SPCX