MurtiTheTrader

Última hora: S&P 500 +0,7%, mas o S&P ponderado igualmente −0,2% — a ação média está no vermelho hoje.

→ Broadcom ($AVGO ) devolveu todo o gap de abertura de +6,7% e agora está estável em +0,0%
→ Nasdaq 100 +1,7%, VIX −12%, a 24,8

Acho que um punhado de megacaps está carregando o índice de novo — não há compras generalizadas.

Até o fechamento: A) o índice ponderado igualmente também fica positivo, ou B) no pior cenário: Broadcom fica negativa e as ações de chips apagam os ganhos do dia — deixe sua opinião nos comentários.

Acompanhando: $SPY $QQQ $AVGO
#Stocks #Economy #Semiconductors

Checagem de FOMO: todo mundo diz que a IREN chegou ao fundo. A ação está em alta de 16% hoje, mas quem comprou no pico ainda está no prejuízo de 72%.

→ Desde o pico, ela teve alta de 10% em um único dia 19 vezes — e todos esses fechamentos ficaram acima dos $20.98 de hoje
→ Maior fluxo do dia: cerca de $1.8M em opções de compra de 2027, cerca de $1.55M do lado das vendas
→ Última hora: cerca de $588k em compras de opções de venda de 2027

Acho que uma alta de um dia não prova que a ação chegou ao fundo — é esperança de uma virada. Na pior das hipóteses: se a mínima de ontem, de $17.16, for rompida, esta recuperação será apagada como as anteriores — essa mínima está anotada.

Observando: $IREN $SPY $QQQ
#AI #Bitcoin #Ações

No S&P 500, 35 das 50 ações com pior desempenho no 4.º trimestre são de tecnologia — e é preciso cair −17% só para entrar na lista (dados da Fiscal.ai).

→ Intel ($INTC ) −56,5%, Sandisk −51,2%
→ Micron ($MU ) −38,4%, Nvidia ($NVDA ) −20,5%
→ Capitalização de mercado combinada do S&P: apenas −3,7%

Acho que esta lista inclui tanto oportunidades reais como armadilhas de valor que não vão recuperar durante anos — o que as distingue é o motivo da queda. No pior cenário: se as despesas de capital em IA abrandarem mesmo, as ações no topo podem cair ainda mais; é isso que estou a acompanhar.

Quais parecem boas compras e quais devemos evitar? Deixe a sua opinião nos comentários.

A acompanhar: $INTC $MU $NVDA
#Semiconductors #AI #Ações

Após a abertura: Broadcom ($AVGO ) começou o dia em +6.7%, recuou −4.5% desde a abertura e agora está em apenas +1.9%.

→ Marvell ($MRVL ) −4.2%, Applied Materials −3.0%, Lam Research −2.3%
→ Microsoft ($MSFT ) subiu +2.0% desde a abertura
→ S&P 500 +0.8%, Nasdaq 100 +1.8%, VIX 23.9

Acho que a expectativa de +1.6% dos futuros se manteve nos índices, mas os compradores de ações de chips estavam exaustos na abertura. Pior cenário: se as ações de semicondutores caírem até o fechamento, esta recuperação será apenas cobertura de posições vendidas, e as vendas se estenderão até segunda-feira — é essa virada que estou acompanhando.

Acompanhando: $AVGO $MRVL $MSFT
#Semiconductors #AI #Stocks

Pré-mercado: A criação de empregos veio 2,7× acima da estimativa (+165k), dissipando os temores de recessão — mas recolocando uma alta de juros na mesa.

→ Desemprego em 4,1%, ganhos médios por hora +0,4% (estimativa: +0,3%)
→ Rendimento dos títulos de 10 anos em 4,88%, futuros do Nasdaq +1,6%
→ Semicondutores em alta: $LRCX +11.5%, $MRVL +8.9%, $AMD +7.8%

Acho que esse dado pode ser interpretado de duas maneiras e, depois da liquidação de ontem, veremos como o mercado vai reagir na abertura. Pior cenário: se o rendimento dos títulos de 10 anos ultrapassar 4,9%, a recuperação dos chips se transforma em vendas; estou acompanhando isso de perto.

Acompanhando: $LRCX $MRVL $AMD
#JobsReportRaisesHikeOdds #Jobs #AI

Fora do radar: No último mês, os bens de consumo essenciais ($XLP ) subiram +11,7%, enquanto a tecnologia ($XLK ) caiu −19,4% — uma diferença de 31 pontos, a maior desde 1999.

→ Recorde anterior: abril de 2000, com 30,8 pontos
→ 4 das 5 maiores diferenças ocorreram entre 2000 e 2001, os anos em que a bolha murchou
→ Os bens de consumo essenciais estão perto da máxima de 3 meses; a tecnologia, na mínima de 3 meses

Acho que o dinheiro não está saindo do mercado — está procurando abrigo. Na pior das hipóteses: se os setores defensivos também ficarem no vermelho, não haverá mais onde se esconder e as vendas de fato começarão; estou acompanhando essa divergência de perto.

Acompanhando: $XLP $XLK $SPY
#Stocks #Economy #Selloff

Mito vs. dados: "Quando o Fed corta os juros, as ações sobem." Desde 1989, em 2 dos 7 ciclos de cortes, o S&P 500 ($SPY ) ainda estava no vermelho um ano depois.

→ 1989, 1995, 1998, 2019, 2024: +9,8% a +27,9% doze meses depois
→ 2001: −9,7% em 12 meses, −41% até o fundo do poço
→ 2007: −17,7% em 12 meses, −56% até o fundo do poço

Acho que o que impulsiona as ações não é o corte — é o motivo pelo qual o Fed está cortando. Na pior das hipóteses: se o emprego continuar se deteriorando, os cortes se tornam um resgate, não uma proteção, e o padrão de 2001–2007 volta a ser uma possibilidade; estou de olho.

De olho: $SPY $QQQ $IWM
#FOMC #Economy #Stocks

Agenda de hoje: o primeiro teste real após a queda de 6,4% do Nasdaq 100 ($QQQ ) é a divulgação dos dados de emprego às 8h30 ET.

→ 8h30 ET · Folha de pagamento não agrícola (estimativa: 65 mil; anterior: 29 mil)
→ 8h30 ET · Taxa de desemprego (estimativa: 4,2%)
→ 10h00 ET · Confiança do consumidor da Universidade de Michigan (estimativa: 48)
→ 12h15 ET · Bowman, do Fed, discursa

Acho que o desemprego é o número que mais importa. No pior cenário: se vier em 4,3%, a onda de vendas se estende por um segundo dia e o S&P 500 ($SPY ) cai abaixo da média de 200 dias (7.323) — esse é o nível que estou acompanhando.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM
#Jobs #Economy #FOMC

Dados: Desde 1962, o mercado de ações do Japão caiu mais de 5% em um único dia 32 vezes — e, 12 meses depois, 21 dessas 31 ocasiões fecharam no positivo.

→ 1 mês depois: média de +3,8% contra +0,7% em um dia normal
→ 12 meses depois: média de +15,0% contra +8,5% em um dia normal
→ Mas em abril de 2000: −27,6%; em janeiro de 2008: −36,4%

Não acho que a queda de −6,0% de hoje seja um sinal por si só — a verdadeira questão é se essa queda aconteceu no início de uma bolha ou no meio dela.

Acompanhando: $EWJ $SPY $QQQ

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Stocks #Economy

Durante a noite e no fechamento: o mercado do Japão despencou −6.0% durante a noite — pior dia desde abril de 2025, agora 21% abaixo do pico.

→ Coreia −6.0%, SK hynix −10.5%; Hong Kong caiu apenas −0.9%
→ Ontem: S&P 500 ($SPY ) −4.4%, Nasdaq 100 ($QQQ ) −6.4%, VIX 28.2
→ Futuros do Nasdaq agora +0.7%, ouro −1.0%, petróleo $91.8

Acho que a Ásia já incorporou a venda de ontem nos EUA; a alta nos futuros é apenas uma pausa para respirar. No pior cenário: se o relatório de emprego das 8:30 ET vier fraco, essa recuperação será anulada e a venda avançará para um segundo dia — estou de olho.

De olho: $SPY $QQQ $IWM

#USStocksSufferSteepestRoutSince2020 #Selloff #Economy

Última hora: O S&P 500 ($SPY ) caminha para seu pior dia desde abril de 2025, com queda de 4,1%, e está agora 5,7% abaixo do pico.

→ Índice em 7.376 — apenas 0,7% acima da média móvel de 200 dias (7.323); Nasdaq 100 ($QQQ ) −5,6%
→ O VIX estava em 16,7 esta manhã e agora está em 25,9; Broadcom −8,6%, TSMC −9,1%

Acho que o nível de fechamento importa mais do que a própria queda hoje.

Até o fechamento: A) S&P se mantém acima de 7.323 B) pior cenário: fecha abaixo da média móvel de 200 dias — deixe sua previsão nos comentários.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Selloff #Economy

Checagem de FOMO: Todo mundo está dizendo: "Os democratas venceram, as ações vão disparar." O S&P 500 ($SPY ) acaba de apagar, em uma única sessão, o dobro dos ganhos pós-eleição.

→ Ontem +1.6%, hoje −3.8%; agora −2.3% abaixo do fechamento do dia da eleição
→ Nasdaq 100 ($QQQ ) −5.7%, VIX de 16.7 para 27.4
→ Opções: prêmio líquido de calls ~−$769M, prêmio líquido de puts ~+$392M

Acho que as notícias sobre a eleição já estavam precificadas — a verdadeira história é a reversão das posições em semicondutores. Pior cenário: se o S&P fechar abaixo da média móvel de 200 dias, em 7,323, a narrativa da alta pós-eleição estará morta; é esse fechamento que estou acompanhando.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Economy #Stocks

Após a abertura: o Nasdaq 100 ($QQQ ) caminha para seu pior dia em 5 meses, com queda de 4,5%, e está 13% abaixo do pico.

→ Desde a abertura: S&P 500 −2,6%, Nasdaq 100 −3,2%; VIX +39%, a 23,1
→ AMD ($AMD ) −13%, Micron −11,3%, Tesla −9%, Nvidia ($NVDA ) −6,5%
→ Eu disse esta manhã que o dinheiro estava saindo do setor de tecnologia — mas, com JPMorgan −3% e Goldman Sachs −5,6%, os bancos também estão sendo vendidos

Acho que isso já não é mais rotação — é uma aversão generalizada ao risco. Pior cenário: se o VIX superar 25, a onda de vendas se estende até a divulgação dos dados de emprego na sexta-feira; estou de olho.

Observando: $QQQ $NVDA $AMD

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Banks #Stocks

Onde isso vai parar? Neste momento, os algoritmos estão carregando em opções de venda (puts) e, até que essa compra de puts pare, é provável que as vendas continuem. São vendas algorítmicas, e quase tudo está sendo atingido. É melhor esperar antes de tentar aproveitar a recuperação.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#Stocks #Options #Selloff

Pré-mercado: Qualcomm ($QCOM ) cai 11,1% após divulgar resultados, e a liquidação de ações de chips deve continuar na abertura.

→ ARM −7,1%, Applied Materials −4,9%, AMD ($AMD ) −4,8%, Micron −4,4%
→ Futuros do Nasdaq −0,8%, futuros do S&P 500 +0,1%, Amazon +2,1%
→ Pedidos de auxílio-desemprego ficaram em 189 mil (estimativa: 196 mil), rendimento dos títulos de 10 anos em 4,91%

Minha leitura: o dinheiro está saindo da tecnologia e migrando para o restante do índice, não deixando o mercado. Pior cenário: se a Nvidia ($NVDA ) também cair mais de 3%, a liquidação de ações de chips se espalhará por todo o Nasdaq. De olho nos primeiros 30 minutos.

De olho em: $QCOM $NVDA $AMD

#Semiconductors #Earnings #AI

Fora do radar: o setor financeiro ($XLF ) disparou +3.5% ontem, seu melhor dia desde abril de 2025, fechando em um recorde de $59.20.

→ Isso é 5x a variação diária média; +10.7% no último mês
→ JPMorgan ($JPM ) +4.2%, Morgan Stanley ($MS ) +4.2%
→ Bancos regionais (KRE) subiram apenas +1.7%, ainda 5.4% abaixo da máxima

Minha opinião: o dinheiro que está saindo do setor de tecnologia está indo para os grandes bancos, mas os pequenos bancos não estão acompanhando. No pior cenário: se o XLF voltar a cair abaixo da máxima anterior de $58.56, o rompimento se transforma em uma armadilha de alta. Estou acompanhando de perto.

Acompanhando: $XLF $JPM $MS

#Banks #Stocks #Economy

O custo do FOMO: a Circle ($CRCL ) chegou a US$ 298,99 em junho de 2025, fechou ontem a US$ 76,12, e quem comprou no topo está amargando uma perda de −74,5%.

→ US$ 1.000 investidos no pico valem US$ 255 hoje
→ A ação chegou ao fundo em US$ 49,90 em fevereiro de 2026, uma queda de −83%, e a recuperação de março perdeu força em US$ 136,65
→ É preciso uma alta de +293% só para voltar ao pico

Minha opinião: o preço pago nas primeiras semanas após o IPO foi impulsionado pela euforia do mercado, não pelo crescimento da empresa. Na pior das hipóteses: se a ação cair abaixo da mínima de fevereiro, de US$ 49,90, quem acha que “agora está barato” vai se queimar pela segunda vez. É esse o nível que estou acompanhando.

Acompanhando: $CRCL $SPY $QQQ

#IPO #Stocks

Calendário de hoje: o único indicador realmente relevante antes do relatório de emprego de sexta-feira é a divulgação dos pedidos de auxílio-desemprego às 8h30 ET.

→ 8h30 ET · Pedidos iniciais de auxílio-desemprego (estimativa: 196 mil, anterior: 194 mil)
→ 8h30 ET · Produtividade do 3º trimestre (estimativa: 2,8%, anterior: 1,4%)
→ 8h30 ET · Custos unitários da mão de obra (estimativa: 0,6%, anterior: 1,3%)
→ Sexta-feira · Folha de pagamento não agrícola (estimativa: 65 mil, anterior: 29 mil)

Os pedidos de auxílio-desemprego são o indicador que mais vou acompanhar hoje: a primeira leitura do mercado de trabalho antes de sexta-feira. No pior cenário, se os pedidos ultrapassarem 220 mil, o temor em relação ao emprego será precificado com um dia de antecedência.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#ADPUSPrivateEmployersAdd86000JobsInOctober #Economy #Jobs

O mercado está se baseando em 3 premissas. Uma delas está errada no longo prazo.

→ 1) A infraestrutura de IA é a perdedora: correto, mas de forma limitada. O verdadeiro dano está nas empresas focadas exclusivamente em data centers (Vertiv −13%). A queda de −10–12% em empresas que constroem redes elétricas, como Quanta e Eaton, é uma reação exagerada.
→ 2) Se os investimentos em bens de capital forem pausados, as hiperescaladoras terão um alívio: verdade hoje, mas, no longo prazo, Microsoft $MSFT e Amazon $AMZN serão as prejudicadas.

Acompanhando: $BTC

#AI #Stocks

Última hora: o S&P 500 sobe 1,8%, para 7.704. Se fechar neste nível, será o melhor dia em 3 meses.

VIX cai 19,5%, para 16,8; rendimento dos títulos do Tesouro a 10 anos cai 8 pontos-base, para 4,89%.
S&P ponderado igualmente +1,7%, Russell 2000 +1,5%. A alta é generalizada.

Minha leitura: assim que a incerteza eleitoral passou, os investidores venderam suas proteções, e a queda do VIX mostra isso.

Até o fechamento: A) o S&P fecha acima de 7.700, ou B) na pior das hipóteses: uma onda de vendas na última hora o arrasta de volta à abertura, em 7.636. Deixe sua previsão abaixo.

Acompanhando: $BTC $SOL
#EleiçõesIntermediáriasEUA-OQueOsMercadosEsperam? #Stocks #Economy