Original｜Odaily Planet Daily
Auteur｜jk
Avant-propos : Données sur la chaîne
Les lecteurs familiers avec les marchés financiers traditionnels savent qu'il existe différents styles de trading sur les marchés financiers. Les marchés traditionnels utilisent principalement l'analyse fondamentale et l'analyse technique, en plus d'autres méthodes telles que le trading algorithmique. L'analyse technique analyse principalement les graphiques de prix à travers des indicateurs et des tendances, et consiste essentiellement à interpréter les données de prix. L'analyse fondamentale est une méthode d'évaluation de la valeur intrinsèque d'un titre en analysant les facteurs économiques, financiers et autres facteurs quantitatifs et qualitatifs pertinents pour prédire sa performance future sur le marché.
Cependant, dans le domaine des crypto-monnaies, une approche différente de l’analyse a émergé : l’analyse en chaîne. En effet, contrairement aux systèmes fermés des marchés financiers traditionnels, la technologie blockchain rend les données financières ouvertes à tous, permettant aux gens de voir clairement deux informations essentielles : les transactions et la propriété des jetons.
Les données en chaîne, comme leur nom l'indique, sont des données qui existent sur la blockchain et nous fournissent des informations sur le flux et la propriété des fonds, c'est-à-dire d'où les jetons circulent, ce qui est acheté et quels jetons appartiennent à chaque adresse. Combien posséder.
Ce type de données n'est pas courant sur les marchés financiers traditionnels. Il est impossible pour les gens ordinaires de connaître le nombre d'actions et de fonds dont dispose la contrepartie à l'achat et à la vente d'actions. En tant que telle, l’analyse en chaîne offre une nouvelle perspective et un nouvel outil analytique aux acteurs du marché des crypto-monnaies. Contrairement à l'analyse technique qui se concentre uniquement sur les données de prix, l'analyse en chaîne nous permet d'acquérir une compréhension approfondie des mécanismes de fonctionnement de base du marché, tels que le comportement commercial et la répartition des actifs, fournissant ainsi une base plus complète et plus approfondie. pour les décisions de trading et d’investissement.
Pour commencer : quelles informations se trouvent sur la chaîne ?
Les informations sur la chaîne sont riches et détaillées, et elles nous révèlent les dimensions et la structure des données uniques au marché des cryptomonnaies, contrastant ainsi avec la disponibilité et le type d'informations sur le marché financier traditionnel (TradFi). Les données sur la chaîne comprennent principalement les aspects suivants :
Avoirs du portefeuille : la blockchain enregistre les avoirs en jetons de chaque adresse ou portefeuille, ce qui nous permet de suivre la taille et l'évolution des actifs d'un individu ou d'une institution.
Analyse des transactions : chaque transaction est enregistrée sur la blockchain, y compris les deux parties à la transaction, le montant de la transaction, l'horodatage, etc., fournissant une base pour analyser la dynamique du marché et le comportement des participants.
Principaux détenteurs de jetons : en analysant les données en chaîne, les principaux détenteurs de tout jeton peuvent être facilement identifiés, ce qui permet d'évaluer la concentration du marché et les risques potentiels de manipulation des prix.
Entrées et sorties vers les bourses : la surveillance des flux de fonds entrant et sortant des bourses peut révéler les intentions de vente possibles des acteurs du marché ou leurs décisions de retirer des actifs des bourses pour les conserver à long terme ou les utiliser en chaîne. (Les bourses elles-mêmes utilisent souvent plusieurs adresses pour stocker les fonds, et il existe de nombreux comportements comptables hors chaîne, de sorte que les transactions au sein de la bourse sont souvent agnostiques.)
Données au niveau macro/écosystème : les données en chaîne offrent une perspective pour observer le comportement global du marché et peuvent analyser les actions collectives de nombreux acteurs du marché, telles que les activités de réseau, la dynamique minière, les interactions des protocoles DeFi (finance décentralisée), etc. .
En revanche, les informations sur les marchés financiers traditionnels sont généralement plus fermées et limitées. Par exemple, même si les données sur les opérations boursières sur les marchés publics sont disponibles à des fins d’analyse, les détails des fonds de capital-investissement, des contrats dérivés et de nombreuses autres transactions sont souvent inconnus du monde extérieur. En outre, de nombreuses sources de données de la finance traditionnelle, telles que les cotes de crédit, les rapports de transactions internes, etc., sont soumises à une supervision et à un contrôle stricts.
Par exemple, sur Arkham, vous pouvez consulter l'analyse de position fournie par des analystes en chaîne, y compris les positions des principaux fonds et institutions de capital-investissement, ce qui peut révéler quelles entités ont été optimistes sur quels actifs dans le passé et le présent. Les positions de a16z sont les suivantes :
statut de position a16z. Source : Twitter officiel d'Arkham
De même, dans le cas d'utilisation officiellement publié par Arkham, vous pouvez même consulter l'historique des positions et les enregistrements d'achat et de vente, et ces informations montrent comment les positions du compte ont évolué au fil du temps. Cette analyse est d’une grande valeur pour comprendre les modèles comportementaux et les stratégies d’investissement des acteurs du marché.
Enregistrements de position historiques. Source : Twitter officiel d'Arkham
En résumé, la transparence et l’exhaustivité des données en chaîne offrent au marché des cryptomonnaies une nouvelle dimension d’analyse difficile à trouver sur les marchés financiers traditionnels. Cette ouverture des données favorise non seulement la transparence du marché, mais fournit également aux investisseurs et aux analystes des outils uniques pour mieux comprendre la dynamique du marché.
Avancé : outils d'analyse en chaîne
Bien que les données de la blockchain elles-mêmes soient ouvertes et transparentes, il n’est pas facile pour les gens ordinaires de véritablement comprendre et utiliser ces données. La complexité et le volume des données blockchain signifient que l’interprétation de ces informations est presque impossible sans les outils et compétences appropriés. Les données brutes de la blockchain nécessitent un accès initial via un explorateur de blocs professionnel, mais même dans ce cas, l'extraction d'informations précieuses à partir de ces données nécessite certaines compétences en analyse de données ou en science des données.
La plupart des traders ou des utilisateurs particuliers ne possèdent pas cette expertise et s'appuient donc sur des outils ou des services spécialisés pour les aider à interpréter les données et à prendre des décisions de trading et d'investissement plus éclairées. Il existe sur le marché d'excellents outils gratuits qui peuvent faciliter l'analyse en chaîne. Ils fournissent des interfaces conviviales et de puissantes fonctions d'analyse de données, permettant aux utilisateurs ordinaires d'obtenir et de comprendre facilement les données de la blockchain. Voici quelques outils d'analyse gratuits en chaîne :
Arkham : fournit une série de fonctions avancées d'analyse en chaîne pour aider les utilisateurs à suivre les flux de capitaux et à identifier les tendances du marché. Au cours de cet engouement pour les ETF Bitcoin, Arkham a identifié et enregistré la quantité, la proportion, ainsi que les entrées et sorties de Bitcoin détenus par les principaux ETF, offrant ainsi une bonne perspective pour la prévision des prix.
DeFiIlama : se concentre sur les données des projets de finance décentralisée (DeFi), fournissant aux utilisateurs une analyse complète des actifs et des protocoles DeFi. Fondamentalement, les protocoles et projets DeFi célèbres peuvent être interrogés sur ce site Web, ce qui est très utile pour l'analyse des indicateurs de données.
Dune : permet aux utilisateurs d'analyser en profondeur les données en chaîne via des requêtes et des visualisations personnalisées, ce qui en fait l'outil préféré des scientifiques et des analystes de données.
Etherscan : En tant que navigateur de blocs principal de la blockchain Ethereum, il fournit des fonctions de base telles que la requête de transaction, l'analyse des contrats intelligents et les frais de gaz en temps réel. Pour les autres chaînes publiques, la recherche de « nom de la chaîne publique + explorateur » affichera le navigateur de cette chaîne, et les fonctions sont fondamentalement les mêmes.
Ces outils abaissent le seuil permettant aux utilisateurs d'effectuer une analyse en chaîne en simplifiant le processus d'accès et d'analyse des données, permettant même aux utilisateurs sans formation technique d'avoir un aperçu de la dynamique et des tendances du marché, prenant ainsi des décisions plus éclairées sur le marché des crypto-monnaies.
Fonctionnement pratique : utiliser les données en chaîne pour guider les transactions
Les stratégies courantes d'utilisation de l'analyse en chaîne pour guider les stratégies de trading et d'investissement incluent une variété de méthodes et de cas d'utilisation qui permettent aux investisseurs de mieux comprendre la dynamique du marché, de découvrir des opportunités d'investissement potentielles et d'éviter les risques. Voici quelques stratégies spécifiques et scénarios d’application :
Suivez et copiez les stratégies des traders d'élite : grâce aux données en chaîne, les investisseurs peuvent suivre le comportement commercial des traders à succès ou des traders dits « d'élite », apprendre leurs stratégies d'investissement et même imiter directement leurs actions commerciales. Cela inclut non seulement la copie de leurs opérations d'achat et de vente, mais également la mise en place d'alertes pour être informé des activités futures de ces traders. Cette approche permet aux investisseurs ordinaires de tirer parti des connaissances et de l'intuition des investisseurs de haut niveau pour obtenir un avantage dans leur propre trading.
Analyser les principaux détenteurs d'une pièce spécifique : L'observation et l'analyse des principaux détenteurs d'une pièce spécifique, en particulier les comptes « baleines », peuvent aider les investisseurs à comprendre si l'offre de jetons est très concentrée. Pour les jetons nouvellement lancés, si un grand nombre de jetons sont concentrés entre les mains de quelques personnes, cela peut indiquer un potentiel de vente coordonnée, ce qui peut rapidement faire baisser le prix du jeton. En identifiant ces risques potentiels, les investisseurs peuvent prendre des décisions d'investissement plus prudentes et éviter d'entrer sur des marchés susceptibles de faire l'objet de manipulations.
Ces stratégies démontrent comment l'analyse en chaîne peut fournir aux traders et aux investisseurs des perspectives et un support de données uniques, leur permettant de prendre des décisions plus éclairées, basées sur des informations complètes et approfondies sur le marché. Grâce aux données en chaîne, les investisseurs peuvent non seulement identifier les tendances du marché et les opportunités d'investissement potentielles, mais également avoir un aperçu des comportements et des intentions des autres acteurs du marché, occupant ainsi une position favorable sur le marché hautement concurrentiel des cryptomonnaies.
Par exemple, selon l'exemple officiellement publié par Arkham, prenant comme exemple le trader 0x456, il a transformé 1 Ethereum en 550 000 dollars américains en moins de 3 semaines, obtenant un taux de retour de 27 500 %. Grâce à une analyse approfondie de ses enregistrements de transactions en chaîne, nous pouvons découvrir de nombreuses informations détaillées. 0x456 a démontré une stratégie de trading très dynamique et axée sur les opportunités, commençant avec 1 ETH jusqu'à plus de 550 000 $ d'actifs aujourd'hui. Sa success story comprend plusieurs étapes clés :
Petites transactions rapides : 0x456 l'a initialement aidé à accumuler un petit fonds en effectuant des achats relativement petits sur des jetons tels que BONK, CLIPPY et ZUZU et en les conservant pendant quelques minutes seulement. Cette stratégie rapide d'achat et de vente lui a permis d'augmenter progressivement son capital sans prendre de risques importants sur ses positions.
Investissements audacieux : à mesure que les fonds augmentent, 0x456 commence à faire des investissements plus audacieux. Son premier succès significatif est venu avec le jeton MORRA, dans lequel il a investi dès son arrivée sur le marché et l'a progressivement vendu au cours de la semaine suivante, réalisant un bénéfice 17x. Cela démontre sa connaissance approfondie de la dynamique du marché et sa capacité à saisir les opportunités de profit potentielles dès les premières étapes de la cotation.
Profitant des informations du marché : deux jours plus tard seulement, il a investi dans le token P3PE, mentionné dans l'échange de messages entre l'attaquant d'Euler et le pirate informatique de KyberSwap. 0x456 a investi 3 ETH deux heures après la publication de la nouvelle et a profité de la propagation de la nouvelle sur Twitter crypto, réalisant un gain de 16x. Cela met en évidence l’importance de négocier en fonction du sentiment du marché et des différences d’information.
Faites le grand saut : sa plus grosse transaction a eu lieu cinq jours plus tard, lorsqu'il a investi 6 600 $ en jetons GEC lors de leur cotation. Jusqu'à présent, il n'a vendu aucun jeton GEC, d'une valeur supérieure à 200 000 $.
Trading diversifié : Au total, 0x456 a négocié plus de 300 paires de jetons, démontrant sa stratégie de trading large et diversifiée. Son succès ne repose pas uniquement sur la spéculation sur un seul événement, mais également sur une large diversification de ses investissements et sur l'exploitation de multiples opportunités de marché.
L'état de position de 0x456. Source : Twitter officiel d'Arkham
Imaginez si vous pouviez utiliser ces outils pour découvrir ces adresses intelligentes très tôt et copier chaque transaction qu'elles effectuent ? Chacune de ces transactions est visible sur la blockchain, soulignant ainsi la capacité des analystes à collecter des informations.
Résumé : Caractéristiques à long terme des données en chaîne
La technologie Blockchain nous offre un accès fiable et en temps réel aux données de transaction qui dépasse de loin les marchés financiers traditionnels. Grâce au développement rapide des outils d’intelligence blockchain, exploiter ces données n’a jamais été aussi simple, offrant aux acteurs du marché un avantage concurrentiel significatif. À mesure que de plus en plus de personnes commencent à en prendre conscience, ce nouveau paradigme va fondamentalement changer la façon dont les données financières sont utilisées.
Nous sommes aux premiers stades de cette transformation. L’utilisation de la blockchain et des données en chaîne devient progressivement un tournant important dans le domaine financier. Elle modifie non seulement la façon dont nous obtenons et analysons les données de marché, mais offre également de nouvelles dimensions et profondeurs aux décisions de trading et d’investissement. Avec les progrès de la technologie et l’approfondissement de ses applications, nous pouvons prévoir que la capacité d’utiliser les données en chaîne deviendra une compétence de base pour les acteurs des marchés financiers, tout aussi importante que l’analyse technique et l’analyse fondamentale aujourd’hui.
Dans ce monde financier blockchain en constante évolution, la capacité de maîtriser et d'appliquer l'analyse en chaîne peut non seulement aider les investisseurs à saisir davantage d'opportunités, mais également à améliorer considérablement leurs capacités de compréhension et de prévision de la dynamique du marché et, en fin de compte, à occuper une position favorable dans le monde. marché financier. Nous sommes à un nouveau point de départ, les possibilités pour l’avenir sont infinies et c’est le moment idéal pour explorer et profiter de ces nouveaux outils.
Odaily Planet Daily combinera également les outils ci-dessus à l'avenir pour effectuer des démonstrations pratiques d'analyse de données et de jugement sur des sujets d'actualité ou des objectifs d'investissement spécifiques, alors restez à l'écoute.