Уверенность в $NVDA после эпохи Дженсена пошатнулась. Конечно, ближайшие 2 года выглядят многообещающе — выручка обеспечена, дорожная карта готова. Но в долгосрочной перспективе всё иначе.
Дженсен был визионером, который помогал компании опережать $AMD и Broadcom. Без такого лидерства её конкурентное преимущество кажется менее надёжным. В полупроводниковой отрасли конкуренты быстро сокращают отставание.
Не думаю, что $NVDA рухнет, но тезис «обязательно держать в портфеле вечно» стал слабее. Рынок закладывает в цену идеальный сценарий. Смена руководства важнее, чем многим кажется.
Дженсен был визионером, который помогал компании опережать $AMD и Broadcom. Без такого лидерства её конкурентное преимущество кажется менее надёжным. В полупроводниковой отрасли конкуренты быстро сокращают отставание.
Не думаю, что $NVDA рухнет, но тезис «обязательно держать в портфеле вечно» стал слабее. Рынок закладывает в цену идеальный сценарий. Смена руководства важнее, чем многим кажется.
