Розничный сектор разнесло. Кровавая баня в полупроводниках продолжается. Вот 6 ключевых бумаг, чтобы ловить дно:
1. $MU (Micron)
На 48% ниже пика. Вчера сбросили 75,4 млн акций — объём, характерный для полной капитуляции. Ликвидировали лонги по бессрочным фьючерсам на $166 млн, плечи полностью выбило. Но фундаментальные показатели не изменились ни на йоту: цены на HBM продолжают расти. Это обвал настроений, а не бизнеса.
2. $TSM (TSMC)
Всего −28% — самая устойчивая крупная компания в секторе. Причина проста: контрактное производство — ЕДИНСТВЕННАЯ часть текущего цикла ИИ, где спрос стабильно опережает предложение. Самая надёжная история среди производителей чипов. Держится лучше — значит, акционеры крепче.
3. $ASML
На 32% ниже. Глобальная монополия на EUV-литографию — конкурентов нет. Падение не связано с какими-либо специфическими для компании факторами — это просто заражение от сектора. Чтобы заказы действительно сократились, клиентам пришлось бы урезать капзатраты. Пока никто этого не сделал.
4. $NVDA
На 25% ниже, растеряла весь рост с начала 2026 года. Но данные о спросе по-прежнему не показывают никаких признаков слабости. Если $NVDA не устойчива, значит, не устойчива ничто. Самая высокая бета — и самый высокий риск. Не наращивайте позицию, пока дневной график не вернётся выше $207.
5. $AVGO (Broadcom)
На 41% ниже — сильнее всех пострадала среди компаний, работающих на инфраструктуру ИИ. Заказные чипы и сетевое оборудование по-прежнему в строю. Рынок обрушил мультипликатор, а не портфель заказов. Такие бумаги отскакивают быстрее всех, когда меняются настроения.
6. $QCOM (Qualcomm)
На 40% ниже, торгуется почти у минимумов за 52 недели. Бизнес чипов для смартфонов устойчив, а вычисления на периферии для ИИ — бесплатная возможность для роста. В лидеры отскока не выйдет, но, вероятно, это самый безопасный отстающий игрок для отскока.
На какую из них у вас хватит смелости поставить сегодня вечером?
1. $MU (Micron)
На 48% ниже пика. Вчера сбросили 75,4 млн акций — объём, характерный для полной капитуляции. Ликвидировали лонги по бессрочным фьючерсам на $166 млн, плечи полностью выбило. Но фундаментальные показатели не изменились ни на йоту: цены на HBM продолжают расти. Это обвал настроений, а не бизнеса.
2. $TSM (TSMC)
Всего −28% — самая устойчивая крупная компания в секторе. Причина проста: контрактное производство — ЕДИНСТВЕННАЯ часть текущего цикла ИИ, где спрос стабильно опережает предложение. Самая надёжная история среди производителей чипов. Держится лучше — значит, акционеры крепче.
3. $ASML
На 32% ниже. Глобальная монополия на EUV-литографию — конкурентов нет. Падение не связано с какими-либо специфическими для компании факторами — это просто заражение от сектора. Чтобы заказы действительно сократились, клиентам пришлось бы урезать капзатраты. Пока никто этого не сделал.
4. $NVDA
На 25% ниже, растеряла весь рост с начала 2026 года. Но данные о спросе по-прежнему не показывают никаких признаков слабости. Если $NVDA не устойчива, значит, не устойчива ничто. Самая высокая бета — и самый высокий риск. Не наращивайте позицию, пока дневной график не вернётся выше $207.
5. $AVGO (Broadcom)
На 41% ниже — сильнее всех пострадала среди компаний, работающих на инфраструктуру ИИ. Заказные чипы и сетевое оборудование по-прежнему в строю. Рынок обрушил мультипликатор, а не портфель заказов. Такие бумаги отскакивают быстрее всех, когда меняются настроения.
6. $QCOM (Qualcomm)
На 40% ниже, торгуется почти у минимумов за 52 недели. Бизнес чипов для смартфонов устойчив, а вычисления на периферии для ИИ — бесплатная возможность для роста. В лидеры отскока не выйдет, но, вероятно, это самый безопасный отстающий игрок для отскока.
На какую из них у вас хватит смелости поставить сегодня вечером?