До решения ФРС — 30 минут. $SPY на уровне 771, чуть выше точки переворота гаммы на 770.
Выше 770 — зона положительной гаммы. Страйки выше текущей цены: 775 (+$81M), 780 (+$136M), 800 (+$190M) — поглощают движение вверх: дилеры хеджируются, продавая на росте.
Ниже 770 — зона отрицательной гаммы. Страйки ниже текущей цены: 765 (−$151M), 760 (−$130M), 750 (−$206M) — усиливают движение вниз: дилеры продают вслед за падением.
Сегодня премия по коллам — $739M против $419M по путам. Поток сделок перед публикацией склоняется к лонгу, но соотношение открытого интереса по путам 2,1:1 говорит о том, что хеджирование всё ещё актуально.
Удержим 770 — будем постепенно двигаться к 780. Потеряем этот уровень — быстро дойдём до 760.
$SPY $QQQ
Выше 770 — зона положительной гаммы. Страйки выше текущей цены: 775 (+$81M), 780 (+$136M), 800 (+$190M) — поглощают движение вверх: дилеры хеджируются, продавая на росте.
Ниже 770 — зона отрицательной гаммы. Страйки ниже текущей цены: 765 (−$151M), 760 (−$130M), 750 (−$206M) — усиливают движение вниз: дилеры продают вслед за падением.
Сегодня премия по коллам — $739M против $419M по путам. Поток сделок перед публикацией склоняется к лонгу, но соотношение открытого интереса по путам 2,1:1 говорит о том, что хеджирование всё ещё актуально.
Удержим 770 — будем постепенно двигаться к 780. Потеряем этот уровень — быстро дойдём до 760.
$SPY $QQQ
