Американские производители механических жёстких дисков Seagate Technology $STXB и Western Digital $WDCB подверглись сильной распродаже. В ходе торгов акции Seagate падали более чем на 16%, а максимальное снижение Western Digital также превысило 14%; в итоге обе компании закрылись примерно на 10% ниже.

Спровоцировала эту распродажу публикация в Nikkei: Toshiba планирует инвестировать около 60 млрд иен (примерно 380 млн долларов) в расширение своего завода на Филиппинах, с целью к 2027 финансовому году удвоить выпуск HDD (механических жёстких дисков) для ИИ-центров обработки данных.

Паника возникла из-за следующего:
1. Может измениться структура предложения. Рынок HDD сильно концентрирован и в основном поделен между Seagate, Western Digital и Toshiba.
2. Фраза «удвоить мощности» задела за самое чувствительное. Сейчас доля Toshiba на рынке немного выше 10%, а в среднесрочной перспективе компания нацелена увеличить её до 30%. Это будет отнимать долю у двух других игроков.
3. Желание зафиксировать прибыль на высоких уровнях.

Однако в целом это больше похоже на эмоциональную распродажу и ошибочное наказание хороших акций. Даже если новость соответствует действительности, расширение мощностей требует времени, и в краткосрочной перспективе оно не сможет изменить ситуацию с дефицитом предложения. Истинным драйвером падения стали очень сильный рост акций с начала года и хрупкие настроения рынка, что привело к фиксации прибыли и эмоциональной разрядке.

Можно ли считать это хорошей возможностью для Buy the dip? #西部数据单日暴跌13