CoinGecko только что опубликовал отчет о рынках криптовалют за 2023 год, который показывает, что централизованные биржи по-прежнему доминируют, несмотря на проблемы, с которыми сталкивается Binance. 

Binance действительно является крупнейшей криптовалютной биржей в мире, но из-за проблем, возникших у нее в 2023 году с властями, она потеряла долю рынка. Несмотря на то, что он все еще доминирует, сейчас он стал немного меньше. 

Криптовалютный отчет CoinGecko: доминирование централизованных бирж, лидирует Binance

Отчет CoinGecko показывает, что 91,4% объемов спотовой торговли криптовалютой приходится на централизованные биржи, причем этот процент возрастает до 98% при рассмотрении производных криптовалют, таких как фьючерсы и опционы.

Надо сказать, что совершенно очевидно, что обмен деривативами в основном происходит на централизованных биржах еще и потому, что последние могут гарантировать гораздо более быстрые транзакции, а деривативы в основном используются краткосрочными трейдерами и спекулянтами. 

Фактически, если сравнивать общие объемы торгов, то объемы торгов деривативами намного превышают объемы спотовых торгов, и это также объясняет, почему централизованные биржи по-прежнему имеют абсолютное доминирование. 

Другими словами, децентрализованные биржи неконкурентоспособны, когда дело доходит до торговли криптовалютными деривативами, и эта неконкурентоспособность, скорее всего, также является причиной того, что даже на спотовых рынках они имеют гораздо меньшие объемы. 

Объемы в 2023 году

Суммируя объемы торгов на централизованных и децентрализованных биржах, как на спотовых рынках, так и на деривативах, можно обнаружить, что месяцами с самыми высокими общими объемами были март и декабрь. 

В марте в США произошло несколько банкротств банков, что также привело к обвалу криптовалютных рынков, хотя это был лишь временный обвал. 

В декабре наблюдался небольшой рост цен на альткойны в ожидании одобрения спотовых ETF на биткойны.

Отметим, что за эти два месяца зафиксированы общие объемы примерно в 4,3 триллиона долларов, это более 100 миллиардов долларов в среднем в день, включая праздники. 

С другой стороны, самым спокойным месяцем был сентябрь, когда было получено всего 1,8 триллиона долларов (в среднем 58 миллиардов долларов в день). 

Это, безусловно, высокие цифры, но они все же гораздо более сдержанные по сравнению с показателями других более традиционных классов активов, таких как акции, драгоценные металлы или облигации. 

Просто подумайте, что средний дневной объем торгов на фондовой бирже только по золоту составляет около 130 миллиардов долларов, и к этому мы должны также добавить объемы серебра, платины, меди и тому подобного, чтобы провести сравнение. 

CoinGecko: проблемы Binance и ландшафт централизованных бирж 

Проблемы Binance начались в феврале и усилились в конце года из-за осуждения со стороны Министерства юстиции США. 

Несмотря на это, объемы торгов на криптобиржах увеличивались до марта и оставались низкими только с апреля по сентябрь, а затем снова начали расти в октябре. При этом ежемесячные объемы, достигнутые в декабре, были такими же, как и в марте. 

Таким образом, похоже, что в целом проблемы Binance не повлияли ни на объемы торгов, ни на доминирование централизованных бирж над децентрализованными, объемы которых оставались низкими на протяжении всего года. 

Единственным влиянием на рынки от выпусков Binance стало уменьшение рыночной доли биржи по сравнению с другими. 

Таким образом, можно утверждать, что криптовалютные биржи очень хорошо справились с проблемами основной биржи на этом рынке. 

За год доминирование Binance упало с 64% до 44% по объемам, причем Bybit воспользовался этим больше всех остальных, за ним следует OKX. Даже HTX, ранее называвшаяся Huobi, сумела значительно увеличить свою долю на рынке. 

Децентрализованные биржи

Что касается DEX, или децентрализованных бирж, Uniswap по-прежнему доминирует, хотя ее рыночная доля упала с 63% до 51% по объемам торгов. 

Больше всего выиграла компания Pancake Swap, которая много потеряла с этой точки зрения в прошлом году. 

Тем не менее, декабрьский бум Orca выделяется: на DEX приходится 11% всех объемов торгов.

Curve также снизилась, тогда как THORswap показал значительный рост. 

Однако ежемесячные объемы очень низкие, так как пик пришелся на март с 94 миллиардами долларов из общего числа 4300 всего сектора. 

Еще в сентябре ежемесячные объемы падали ниже 35 миллиардов долларов, а в декабре выросли лишь до 90 миллиардов. 

Вместо этого очень интересной является потеря доминирования Эфириума.

Из-за высоких комиссий объемы торгов на Arbitrum значительно увеличились, что сделало ее второй сетью по объемам торгов на DEX в декабре. Доминирование Ethereum упало с 79% до 41%, при этом BSC и Solana демонстрируют сильный рост. 

2023 год стал переходным годом, особенно для Arbitrum и Solana, но определенно не лучшим годом для DEX.