Velho Lobo deu uma olhada no desempenho de $LITE nas últimas 24 horas, perto dos 820 dólares, com uma queda de 8,323% no dia, e o volume disparou para 55,69 milhões. Não é um volume astronômico, mas com certeza alguém ficou nervoso. O que me chama mais atenção é a taxa de financiamento, que está em 0,0346%, taxa positiva, os touros ainda estão pagando os urso. O OI está na faixa de 13902, não é tão alto, mas mesmo com a queda de 8 pontos ainda mantém a taxa positiva, o que indica que os touros que estão segurando não saíram completamente, até pode ter alguém colocando ordens para pegar as facadas lá embaixo.
A cadeia de semicondutores ultimamente está com um viés mais fraco, outros ativos do mesmo setor também tiveram a taxa de financiamento mudando para positiva essa semana, mas a queda não foi tão intensa quanto a de $LITE . O LITE caiu mais do que o setor como um todo, não parece que está liderando a queda, mas sim como se a liquidez tivesse sido puxada de repente. Eu tenho monitorado o livro de ordens por duas semanas, a profundidade das ordens de LITE abaixo de 800 está bem rala, e se esse nível for quebrado, pode haver um deslizamento fácil, a proteção dos touros não é grande. Do ponto de vista do ciclo, essa narrativa de IA começou a ganhar força no final do ano passado, e os semicondutores das ações americanas estão há bastante tempo em alta, a faixa de 820-850 de LITE já está há quase um mês, essa correção parece uma limpeza de posições, ainda não chegamos a um nível de pânico.
Minha própria posição é uma leve compra segurando, se cair abaixo de 800 eu vou cortar pela metade, só vou considerar adicionar de volta se voltar para 850 e a taxa de financiamento se tornar negativa. Já vi esse cenário de taxa positiva muitas vezes, quando sobe os touros se espremem para entrar, mas quando cai vira uma devolução coletiva, o gosto de 'matar os touros' está familiar. Na última rodada, teve um ativo semelhante que também tinha uma taxa positiva em alta e despencou, caiu 12% e a taxa ainda era positiva, no dia seguinte caiu 15% de uma vez. Eu segurei firme na época e só consegui sair no ponto mais baixo. Portanto, desta vez não vou ser teimoso, prefiro perder um possível rebote do que me tornar um mártir nessa queda sob taxa positiva.
Falando claramente, a narrativa fundamental do LITE não quebrou, os dados de demanda de semicondutores também não são tão ruins, mas no curto prazo é uma questão de sentimento de mercado. O mercado sempre fala que $LITE é um projeto de hardware de IA subestimado, mas a velocidade com que o dinheiro real está saindo é mais rápida que a conversa. O Velho Lobo frequentemente se engana, no ano passado, em uma estrutura de taxa semelhante, perdi metade do lucro, então as lições que consegui lembrar desta vez são essas.
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