Jensen Huang acabou de rebater a narrativa de que haverá "excesso de oferta de memória até 2029", que vem circulando na mídia coreana e derrubando ações do $KOSPI, como Samsung e SK Hynix.
A opinião dele? "Sempre dá para usar mais memória." Ele apontou para o uso de LPDDR em data centers e afirmou categoricamente que não vê excesso de oferta acontecendo até 2029.
Eis por que isso importa: provavelmente, a $NVDA tem a melhor visibilidade das perspectivas futuras em toda a cadeia de suprimentos de semicondutores. A empresa está coordenando a expansão da IA, sabe o que vem pela frente e está no centro de cada mudança arquitetônica.
Enquanto isso, a Samsung já garantiu capacidade até 2031 para a SED (Samsung Electronics Device), e, segundo relatos, os hiperescaladores como a $GOOGL estão assinando acordos de fornecimento de memória que vão até 2035, de acordo com o KeyBanc.
Mesmo assim, o mercado está precificando as ações de memória como se "tudo tivesse acabado".
Se você tivesse que escolher entre a opinião de Jensen Huang e um artigo de opinião de um jornal coreano, em quem confiaria?
As ações de memória estão sendo esmagadas pelo medo de excesso de oferta, enquanto o maior comprador do setor diz justamente o contrário. É esse tipo de discrepância que cria oportunidades assimétricas.
A opinião dele? "Sempre dá para usar mais memória." Ele apontou para o uso de LPDDR em data centers e afirmou categoricamente que não vê excesso de oferta acontecendo até 2029.
Eis por que isso importa: provavelmente, a $NVDA tem a melhor visibilidade das perspectivas futuras em toda a cadeia de suprimentos de semicondutores. A empresa está coordenando a expansão da IA, sabe o que vem pela frente e está no centro de cada mudança arquitetônica.
Enquanto isso, a Samsung já garantiu capacidade até 2031 para a SED (Samsung Electronics Device), e, segundo relatos, os hiperescaladores como a $GOOGL estão assinando acordos de fornecimento de memória que vão até 2035, de acordo com o KeyBanc.
Mesmo assim, o mercado está precificando as ações de memória como se "tudo tivesse acabado".
Se você tivesse que escolher entre a opinião de Jensen Huang e um artigo de opinião de um jornal coreano, em quem confiaria?
As ações de memória estão sendo esmagadas pelo medo de excesso de oferta, enquanto o maior comprador do setor diz justamente o contrário. É esse tipo de discrepância que cria oportunidades assimétricas.