Je trouve que son discours lors de la réunion de l’ensemble des employés de SpaceX vaut la peine d’être revu à plusieurs reprises, parce qu’il a en fait déjà expliqué très clairement sa vision des 5 à 10 prochaines années.
Il dit que les revenus liés à l’IA de SpaceX dépasseront les autres activités dès septembre au plus vite, et que, dans les cinq prochaines années, l’IA pourrait même contribuer jusqu’à 99 % de la valeur de la société. À l’heure actuelle, SpaceX dispose d’environ 1,4 gigawatt de puissance de calcul pour l’IA, avec pour objectif d’atteindre 10 gigawatts d’ici fin 2027. D’après les calculs de Musk lui-même, cet ordre de grandeur correspondrait à des revenus annuels de 300 à 500 milliards de dollars. Bien sûr, pour l’instant, ces chiffres restent surtout des objectifs à horizon lointain fixés par la direction : la concrétisation dépendra réellement des dépenses d’investissement, de la vitesse de construction et du taux d’utilisation de la puissance de calcul.
Mais plus que les chiffres, ce sont son plan et sa feuille de route qui comptent.
Avant, nous comprenions SpaceX comme une combinaison de fusées + Starlink. Aujourd’hui, ce que Musk veut faire, c’est de relier tout le système : Starship est chargé d’envoyer les infrastructures dans l’espace, Starlink assure la communication mondiale, les gigantesques centres de données au sol servent à l’entraînement de l’IA ; dans le futur, des centres de données dans l’espace prendront aussi en charge une partie de l’inférence IA. Grok s’occupe des modèles, puis l’ensemble permet finalement d’installer l’IA dans les voitures et les robots pour entrer dans le monde réel. Donc, la phrase qu’il a dite est en fait très importante : « À l’avenir, l’IA et les robots appartiendront fondamentalement. »
En suivant la logique de Musk, je pense que les opportunités de richesse à venir deviennent peu à peu plus claires.
Ne vous contentez pas d’observer quel modèle d’IA est le plus performant : il faut plutôt chercher ce qui manque de plus en plus à mesure que l’IA progresse.
Plus l’IA est puissante, plus elle a besoin de puissance de calcul : il faut donc des puces comme celles d’Nvidia ou d’AMD. Plus la puissance de calcul est élevée, plus il faut de la mémoire HBM : ainsi, SK hynix et Micron en bénéficient. Et pour relier des millions de GPU, il faut des réseaux à très haut débit et des communications optiques comme Arista et Lumentum. Si la demande en puces continue d’exploser, il est impossible de se passer de TSMC, d’Intel et de l’équipementier des semi-conducteurs. Enfin, lorsque les centres de données passeront à l’échelle des gigawatts, le goulot d’étranglement qui freinera l’IA ne sera peut-être plus les GPU, mais l’électricité. C’est aussi la raison pour laquelle des axes comme GE Vernova, les réseaux électriques, les turbines à gaz et l’énergie nucléaire méritent de plus en plus d’attention. Musk a même commencé à accélérer la construction de centres de données IA en construisant sa propre production d’électricité.
Ensuite, il y a, selon moi, l’IA physique qui offre le plus grand potentiel d’imagination.
L’IA résout « le cerveau », tandis que les robots résolvent « le corps ». Si, à terme, l’IA quitte le simple cadre des robots conversationnels sur écran pour entrer dans les usines, la logistique, les voitures, voire la maison, alors ce que les robots humanoïdes remplaceront ne sera pas uniquement un marché de logiciels : ce sera une partie du travail physique de plusieurs milliards de personnes dans le monde. L’Optimus de Tesla, en essence, parie sur ce futur.
Donc, dans les propos de Musk cette fois-ci, ce que j’appelle le « code de la richesse » n’est en réalité pas une seule action, mais toute une chaîne industrielle :
IA → puissance de calcul → puces → stockage → communication optique → centres de données → électricité → calcul dans l’espace → robots.
Au cours des vingt dernières années, la plus grande opportunité d’Internet provenait de la connexion entre les personnes et l’information ; dans les dix prochaines années, l’IA pourrait directement remodeler la productivité.
Celui qui maîtrise l’infrastructure de base indispensable à l’ère de l’IA, et qui sait comment faire entrer l’IA dans le monde physique, c’est lui le prochain Nvidia.