Qu'est-ce que l'indicateur Relative Strength Index ?
Essentiellement, l’analyse technique (AT) consiste à prédire les tendances futures du marché en examinant les actions antérieures. Sur les marchés traditionnels et sur les marchés des cryptomonnaies, la plupart des traders s'appuient sur des indicateurs spécialisés et des outils d'analyse de données antérieurs pour identifier les tendances des marchés et ainsi peut-être être en mesure de prédire les prochains mouvements de prix.
Le Relative Strength Index (RSI) est un indicateur TA développé à la fin des années 1970 comme outil permettant aux courtiers en valeurs mobilières d'analyser la performance d'un titre sur une période donnée. Il s’agit essentiellement d’un oscillateur de momentum qui mesure l’ampleur des mouvements de prix ainsi que leur vitesse. Le RSI peut être un outil très utile selon le type de trading effectué, c'est pourquoi il est largement utilisé par les traders et les analystes techniques.
En 1978, un ingénieur en mécanique nommé J. Welles Wilder a concentré sa formation analytique sur le trading technique. Il a commencé sa carrière dans la finance dans l'immobilier dans les années 1960. Après que ses associés l'aient racheté de l'entreprise en 1972, il a pris ses 100 000 $ de bénéfices et a commencé à négocier en bourse, ce qui l'a amené à rechercher des outils fiables pour reconnaître les bénéfices. motifs. En 1978, Wilder a compilé ses recherches et ses expériences en formules et indicateurs mathématiques que les traders pouvaient utiliser dans leur activité. L’indice de force relative serait l’un de ces indicateurs.
Comment fonctionne l'indicateur RSI ?
Par défaut, le RSI mesure l'évolution du prix d'un actif sur 14 périodes (14 jours pour les graphiques journaliers, 14 heures pour les graphiques horaires, etc.). La formule divise le gain moyen du prix au cours de cette période par la perte moyenne qu'il a subie, puis exprime cette force sur une échelle d'ajustement comprise entre 0 et 100.
Comme nous l'avons déjà noté, le RSI est un indicateur de momentum, un outil technique de trading qui mesure le taux de variation des prix. Lorsque l’élan augmente, cela signifie que l’action est activement achetée sur le marché. Lorsque l'élan diminue, c'est le signe que l'intérêt des traders pour le titre diminue.
Le RSI est également un indicateur de swing qui permet aux traders de détecter plus facilement les conditions de surachat ou de survente du marché. Évalue le prix de l'actif sur une échelle qui va de 0 à 100 en tenant compte des 14 périodes. Alors qu'un niveau de 30 ou moins sur le RSI suggère que l'actif est probablement proche de son plancher (survendu), une mesure supérieure à 70 suggère que le prix de l'actif est proche de son plafond (surachat) pour cette période et qu'il va probablement baisser.
Bien que le paramètre RSI par défaut soit de 14 périodes, les traders peuvent le modifier pour augmenter la sensibilité (moins de périodes) ou diminuer la sensibilité (plus de périodes). Autrement dit, un RSI sur 7 jours sera plus sensible aux mouvements de prix que celui qui considère 21 jours. De plus, les configurations de trading à court terme peuvent ajuster l'indicateur RSI pour considérer 20 comme survendu et 80 comme suracheté (au lieu de 30 et 70), ce qui le rend moins susceptible de tomber sous le coup de faux signaux.
Divergences RSI
Outre les niveaux RSI 30 et 70 – qui peuvent suggérer des conditions de marché potentiellement survendues ou surachetées – les traders utilisent également le RSI pour tenter de prédire les changements de tendance ou de détecter les niveaux de support et de résistance, en utilisant des légendes haussières (haussières) ou baissières (baissières). .
Une divergence haussière est une condition dans laquelle le prix d’un actif évolue dans une direction et les indicateurs RSI évoluent dans la direction opposée. Ainsi, le niveau RSI augmente, générant des plus bas plus élevés, tandis que le prix baisse, générant des plus bas plus bas. C'est ce qu'on appelle une divergence haussière et indique que la dynamique se renforce malgré la baisse des prix.
Au contraire, des divergences baissières peuvent indiquer que, malgré la hausse des prix, le marché perd de son élan. Par conséquent, le niveau RSI baisse et génère des sommets plus bas, tandis que le prix des actifs augmente, générant des sommets plus élevés.
Il convient toutefois de garder à l’esprit que les divergences du RSI ne sont pas aussi fiables lors de fortes tendances de marché. Cela signifie qu’une tendance baissière peut connaître de nombreuses divergences haussières avant d’atteindre son véritable plancher. Pour cette raison, les divergences RSI fonctionnent mieux sur des marchés moins volatils (avec des mouvements latéraux ou des tendances subtiles).
Comment le RSI est-il utilisé ?
Il existe plusieurs facteurs importants à prendre en compte lors de l'utilisation de l'indicateur Relative Strength Index, tels que les configurations, les niveaux (30 et 70) et les divergences haussières/baissières. Cependant, il faut toujours garder à l’esprit qu’aucun indicateur technique n’est efficace à 100 %, surtout s’il est utilisé seul. Par conséquent, les traders devraient envisager d’utiliser l’indicateur RSI avec d’autres indicateurs pour éviter les faux signaux.
