résumé

L’Average True Range (ATR) est un indicateur d’analyse technique couramment utilisé pour estimer la volatilité du marché sur une période donnée. L'ATR a été créé par l'analyste technique J. Welles Wilder Jr. dans son livre "New Concepts in Technical Trading Systems", publié en 1978, et est utilisé comme outil pour déterminer la volatilité.

Sur une période de 14 jours, l'ATR peut être utilisé pour calculer et fournir une estimation de la volatilité des prix sur différentes fourchettes réelles afin de déterminer une moyenne. Bien que l'ATR offre plusieurs avantages, comme aider les traders à déterminer les prix stop-loss, il présente également certaines limites.

Introduction

Un aspect bien connu du trading est sa volatilité, en particulier dans le domaine des cryptomonnaies. Les traders recherchent souvent l’avantage que procurent ces mouvements de prix et tentent de les prédire. Une méthode qui peut être efficace est l’analyse technique et les indicateurs de volatilité des prix, tels que l’Average True Range (ATR). Pour de nombreux traders, il s’agit d’un outil précieux qu’ils souhaitent comprendre et ajouter à leur boîte à outils d’analyse technique.

Quelle est la plage réelle moyenne ?

L'analyste technique J. Welles Wilder Jr. a créé l'ATR en 1978 comme outil de mesure de la volatilité. Depuis lors, cet indicateur est devenu l’une des formes les plus connues d’indicateur technique destiné à mesurer la volatilité.

Actuellement, il fait partie d'autres indicateurs qui identifient le mouvement directionnel des marchés, tels que l'indice directionnel moyen (ADX) et le score d'indice directionnel moyen (ADXR). Avec l'ATR, les traders tentent de déterminer une période optimale pour négocier les fluctuations volatiles.

L'indicateur calcule le prix moyen des actifs sur le marché sur une période de 14 jours. L'ATR ne fournit pas d'informations sur la tendance ou la direction des prix, mais il donne un aperçu de la volatilité des prix au cours de cette période. Un ATR élevé implique une forte volatilité des prix sur une période donnée, et un ATR faible indique une faible volatilité des prix.

Les traders prennent en compte ces volatilités de prix élevées ou faibles pour déterminer s'ils souhaitent acheter ou vendre des actifs au cours de la période. Il est important de noter que l’ATR ne donne qu’une approximation de la volatilité des prix et ne doit être utilisé que comme une aide.

Comment est calculé l’ATR ?

Pour calculer l'ATR, vous devez trouver la plage réelle ou TR la plus élevée pour une période donnée. Pour ce faire, vous devez calculer trois plages différentes et choisir la plus grande des trois :

  1. Le plus haut de la dernière période moins le plus bas de la dernière période

  2. La valeur absolue (en ignorant tout signe négatif) du plus haut de la dernière période moins le cours de clôture précédent

  3. La valeur absolue du plus bas de la dernière période moins le cours de clôture précédent

La période peut varier en fonction de la période prise par le commerçant. Par exemple, pour les crypto-monnaies, la période peut être de 24 heures, tandis que pour les actions, elle peut être d’un seul jour de bourse. Pour déterminer l'ATR pour une période (généralement 14 jours), la plage réelle est calculée pour chaque période, ajoutée, et une moyenne simple est obtenue.

La détermination de l'ATR de ladite période permet aux traders de connaître la volatilité des prix des actifs pendant cette période. En règle générale, un trader verra l'ATR affiché sous forme de ligne sur ses graphiques. Ci-dessous, vous pouvez voir que la ligne ATR augmente à mesure que la volatilité augmente (dans les deux sens des prix).

Pourquoi les traders de cryptomonnaies utilisent-ils l’indicateur ATR ?

Les traders de crypto-monnaie utilisent souvent l’ATR pour estimer la volatilité des prix sur une période donnée. L’ATR est particulièrement bénéfique dans le domaine des crypto-monnaies en raison de la forte volatilité observée sur les marchés des crypto-monnaies. Une stratégie courante consiste à utiliser l’ATR pour définir des ordres de prise de profit et de stop loss.

En utilisant l'indicateur ATR de cette manière, vous pouvez empêcher le bruit du marché d'affecter vos stratégies de trading. Si vous essayez de négocier une tendance suspectée à long terme, vous ne voulez pas que la volatilité quotidienne clôture vos positions plus tôt.

Une méthode typique consiste à multiplier l'ATR par 1,5 ou 2, puis à utiliser ce chiffre pour définir le stop loss sous le prix d'entrée. La volatilité quotidienne ne devrait pas atteindre le prix de déclenchement du stop loss ; Si c’est le cas, c’est un bon indicateur que le marché baisse considérablement.

Quels sont les inconvénients de l’utilisation de l’indicateur ATR ?

Bien que l’ATR apporte des avantages à ses utilisateurs en raison de son adaptabilité et de sa capacité à détecter les changements de prix, il présente deux inconvénients principaux :

1. Il est généralement sujet à interprétation. Cela peut être un inconvénient, car aucune valeur ATR ne peut déterminer clairement si une tendance va s’inverser ou non.

2. Comme l'ATR mesure uniquement la volatilité des prix, il n'informe pas les traders du changement de direction du prix d'un actif. Un exemple est lorsqu’il y a une augmentation soudaine de l’ATR. Dans cette situation, certains traders peuvent croire qu'une ancienne tendance baissière ou haussière est en train de se confirmer, ce qui peut être une fausse hypothèse.

Conclusions

L'ATR est essentiel dans les boîtes à outils de nombreux traders pour comprendre les modèles de volatilité. La volatilité étant un facteur clé dans le trading de cryptomonnaies, cet indicateur est particulièrement adapté aux actifs cryptographiques numériques. Sa force réside dans sa simplicité, mais gardez à l’esprit ses limites si vous décidez de l’essayer dans vos activités de trading.