Ayer, el mercado volvió a avivar los rumores negativos sobre el AI ARR, pero para mí esto ya no es ninguna novedad. El sábado pasado ya había mantenido una conversación en profundidad sobre este tema con el profesor Huang, y mi primera impresión fue que probablemente se debía a diferencias en los criterios estadísticos. Ayer también compartí públicamente en el grupo de inversores los detalles de mis operaciones. Ante esta ola de comentarios, no opté por vender presa del pánico.
Sin embargo, me enteré de que ayer muchos inversores minoristas en el sector de los semiconductores para IA decidieron salir con pérdidas e incluso abrieron posiciones cortas. Dejando de lado los sólidos fundamentos del sector y sus valoraciones actualmente bajas, muchos inversores minoristas y KOL suelen pasar por alto un aspecto fundamental: el cálculo de las valoraciones. Se limitan a basarse en el análisis de la acción del precio o a observar los gráficos de velas, un enfoque que claramente tiene grandes limitaciones. Desde un punto de vista estratégico, ponerse en corto en el sector tecnológico de la IA, que cuenta con un firme respaldo del Gobierno estadounidense, justo cuando se acercan las elecciones de mitad de mandato, es una decisión muy poco sensata. En esta pugna, tu contraparte real es la fuerza que domina el mercado bursátil estadounidense: el Gobierno de Estados Unidos. No hay que olvidar que el éxito o el fracaso de la narrativa de la IA está estrechamente ligado al futuro de la economía estadounidense en su conjunto, y que las fuerzas macroeconómicas podrían revertir por la fuerza cualquier narrativa desfavorable.
Seguir realmente la tendencia significa alinearse con la orientación macroeconómica actual. Esta tendencia no depende de las opiniones subjetivas de algunos inversores minoristas o de unos cuantos KOL, sino que está profundamente arraigada en las industrias de IA, estrechamente integradas con la economía y el sector productivo de Estados Unidos. Aunque supongamos que en el futuro se forme una burbuja en el sector de la IA, su estallido no se producirá ahora, y menos aún durante este periodo crucial previo a las elecciones de mitad de mandato. En resumen, en octubre recomiendo no adoptar a la ligera una postura bajista respecto al sector de la IA.
Sin embargo, me enteré de que ayer muchos inversores minoristas en el sector de los semiconductores para IA decidieron salir con pérdidas e incluso abrieron posiciones cortas. Dejando de lado los sólidos fundamentos del sector y sus valoraciones actualmente bajas, muchos inversores minoristas y KOL suelen pasar por alto un aspecto fundamental: el cálculo de las valoraciones. Se limitan a basarse en el análisis de la acción del precio o a observar los gráficos de velas, un enfoque que claramente tiene grandes limitaciones. Desde un punto de vista estratégico, ponerse en corto en el sector tecnológico de la IA, que cuenta con un firme respaldo del Gobierno estadounidense, justo cuando se acercan las elecciones de mitad de mandato, es una decisión muy poco sensata. En esta pugna, tu contraparte real es la fuerza que domina el mercado bursátil estadounidense: el Gobierno de Estados Unidos. No hay que olvidar que el éxito o el fracaso de la narrativa de la IA está estrechamente ligado al futuro de la economía estadounidense en su conjunto, y que las fuerzas macroeconómicas podrían revertir por la fuerza cualquier narrativa desfavorable.
Seguir realmente la tendencia significa alinearse con la orientación macroeconómica actual. Esta tendencia no depende de las opiniones subjetivas de algunos inversores minoristas o de unos cuantos KOL, sino que está profundamente arraigada en las industrias de IA, estrechamente integradas con la economía y el sector productivo de Estados Unidos. Aunque supongamos que en el futuro se forme una burbuja en el sector de la IA, su estallido no se producirá ahora, y menos aún durante este periodo crucial previo a las elecciones de mitad de mandato. En resumen, en octubre recomiendo no adoptar a la ligera una postura bajista respecto al sector de la IA.