周一美股最狠的不是大盘，是芯片被「AI减速论」按着砸。
费城半导体一夜跌约 5.9%——第一财经、FX168 都写了，大概是 7/1 以来最大单日跌幅。
英伟达收跌 3.36%，市值约 5.08 万亿，一夜蒸发约 1766 亿美元；美光 −5.25%，博通 −4.77%，AMD −4.4%，阿斯麦 −7.25%。
导火索很清楚：Anthropic 的 Amodei 喊放缓前沿模型，Altman、马斯克跟着点头。
同一天 10 年期美债收益率盘中摸过 5%，本周还有 FOMC——交易员大概 90%+ 押加 25bp。
诡异的是另一边：CrowdStrike 涨近 14%，Palo Alto 涨约 13%，ServiceNow、Adobe 也红。
大盘其实没崩：标普约 −0.48%，纳指约 −0.56%。谷歌、Meta、微软周一还偏绿，英伟达单独承压。
我觉得市场是在一天内把「AI 减速 = 算力订单见顶」给定价了。
但到现在，没看到哪家超大规模云厂商官宣砍资本开支——更像 Fed 前的情绪重定价，不是需求塌方已经坐实。
旁证（Binance，北京约 13:09）：BTC≈77610 / ETH≈2490。
来源：第一财经 / FX168 / 路透系
非投资建议，有变化再更。
#NVDA #英伟达 #美股 #半导体 #SOX
费城半导体一夜跌约 5.9%——第一财经、FX168 都写了，大概是 7/1 以来最大单日跌幅。
英伟达收跌 3.36%，市值约 5.08 万亿，一夜蒸发约 1766 亿美元；美光 −5.25%，博通 −4.77%，AMD −4.4%，阿斯麦 −7.25%。
导火索很清楚：Anthropic 的 Amodei 喊放缓前沿模型，Altman、马斯克跟着点头。
同一天 10 年期美债收益率盘中摸过 5%，本周还有 FOMC——交易员大概 90%+ 押加 25bp。
诡异的是另一边：CrowdStrike 涨近 14%，Palo Alto 涨约 13%，ServiceNow、Adobe 也红。
大盘其实没崩：标普约 −0.48%，纳指约 −0.56%。谷歌、Meta、微软周一还偏绿，英伟达单独承压。
我觉得市场是在一天内把「AI 减速 = 算力订单见顶」给定价了。
但到现在，没看到哪家超大规模云厂商官宣砍资本开支——更像 Fed 前的情绪重定价，不是需求塌方已经坐实。
旁证（Binance，北京约 13:09）：BTC≈77610 / ETH≈2490。
来源：第一财经 / FX168 / 路透系
非投资建议，有变化再更。
#NVDA #英伟达 #美股 #半导体 #SOX
