Los módulos ópticos están en auge, ¿por qué NOK es el segundo líder después de MRVL?
Las acciones de Nokia han subido casi un 170% desde octubre del año pasado, con una capitalización de mercado que ha aumentado en unos 60,000 millones de dólares, alcanzando un máximo en 16 años. La inversión de 1,000 millones de dólares de Nvidia y la colaboración estratégica en AI-RAN son los catalizadores directos. Las ventas netas de Nokia en Q1 de AI&Cloud crecieron un 49% interanual, asegurando nuevos pedidos por 1,000 millones de euros, y la guía de crecimiento anual se ha ajustado de 6-8% a 12-14%.
Lógica central: El gasto de capital en AI está penetrando desde los centros de datos centrales hacia el borde de telecomunicaciones, redes de acceso inalámbrico y redes ópticas. El software anyRAN de Nokia ya ha pasado de la validación de concepto a implementaciones comerciales tempranas en la plataforma GPU de Nvidia.
¿Por qué es importante? Cuando tanto Nvidia como Marvell están enfatizando que «la conexión» es el próximo cuello de botella para la IA, Nokia, como líder en redes ópticas + AI en el borde, está siendo revaluada por el mercado: de ser una acción de telecomunicaciones olvidada a convertirse en un jugador en la infraestructura de IA.
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