币反佣

Alte Nutzer lösen das Problem mit der Rückvergütung. Falls erforderlich, fügen Sie bitte den Binance-Freund hinzu.

明明只下了一张限价单，怎么成交明细里一笔是吃单，另一笔又成了挂单？
举个例子。假设你想按 100 USDT 的限价买 10 个币，当时卖盘里这个价位只有 3 个，更便宜的也没有。
你一下单，先买走了别人已经挂着的 3 个。这笔是 Taker（吃单）。
剩下 7 个继续以 100 USDT 挂在买盘。过了一会儿，有人主动卖给你，这笔就是 Maker（挂单）。

两笔成交价都是 100 USDT，角色却不同。限价管的是你愿意出多少钱，Maker 和 Taker 看的是这笔成交里谁先挂着等。
所以下次对手续费，可以点开「历史成交」，看看同一张单拆成了几笔，再逐笔核对扣费。
（合约用户更要注意限价单市价单，限价费率万二，市价费率万五。高频交易的情况下，手续费支出翻倍的涨）
#交易手续费揭秘 #限价单

Gestern Abend habe ich einen Perpetual-Kontrakt eröffnet. Heute Morgen habe ich weder meine Position aufgestockt noch geschlossen, aber auf der Abrechnung steht trotzdem eine zusätzliche Abbuchung. Woher kommt das Geld?

Schau dir zuerst die Bezeichnung auf der Abrechnung an. Handelsgebühren fallen bei ausgeführten Trades an. Für die Ausführung beim Eröffnen einer Position wird eine Gebühr fällig, und für die Ausführung beim Schließen ebenfalls.
Bei Funding-Gebühren kommt es darauf an, ob du zum Abrechnungszeitpunkt eine Position hältst. Zum Abrechnungszeitpunkt kann es sein, dass du eine Gebühr zahlst oder erhältst, selbst wenn du die ganze Nacht nichts getan hast – solange du noch eine Position hältst. Ist der Funding-Satz positiv, zahlen Long-Positionen an Short-Positionen; ist er negativ, zahlen Short-Positionen an Long-Positionen.

Angenommen, für die Eröffnung deiner Position wurden gestern Abend 3 USDT abgezogen. Später hast du die Position über den Abrechnungszeitpunkt hinaus gehalten und weitere 2 USDT gezahlt. Zusammen sind das 5 USDT: 3 USDT Handelsgebühr für die Eröffnung und 2 USDT Funding-Gebühr.
Wenn so etwas das nächste Mal passiert, öffne den Handelsverlauf des Kontrakts und vergleiche zunächst den Zeitpunkt der Abbuchung mit der Gebührenbezeichnung. Eine Gebühr gehört zum Ausführungszeitpunkt, die andere zum Abrechnungszeitpunkt der Funding-Gebühr – dann ist die Abrechnung klar.
#知识科普 $USDT

Warum wird die Gebühr auf Basis von 10.000 U berechnet, obwohl nur 1.000 U als Margin eingesetzt wurden?
Weil die Margin und der tatsächliche Transaktionswert zwei verschiedene Dinge sind.
Bei U-marginierten Kontrakten wird die Gebühr in der Regel anhand des tatsächlichen Transaktionswerts × des geltenden Gebührensatzes berechnet.
Angenommen, bei einem Trade werden 1.000 U als Margin eingesetzt, der tatsächliche Eröffnungswert beträgt 10.000 U und der Gebührensatz pro Seite liegt bei 0,05 %.
Die Gebühr für diese Eröffnung beträgt dann: 10.000 × 0,05 % = 5 U.

Beim Schließen der Position wird die Gebühr ebenfalls anhand des tatsächlichen Transaktionswerts und des geltenden Gebührensatzes berechnet. Sind Betrag und Gebührensatz gleich, fallen weitere 5 U an, insgesamt also 10 U für beide Transaktionen.
Dies ist lediglich ein Rechenbeispiel; Finanzierungskosten und Slippage werden dabei nicht berücksichtigt.

Die Gebühr wird auch nicht nachträglich noch einmal mit dem Hebel multipliziert. Bei gleicher Handelsmenge, gleichem Ausführungspreis und gleichem Gebührensatz ist auch die Gebühr gleich.
Prüfe daher bei der Abrechnung zuerst, wie hoch der tatsächliche Transaktionswert war. Wer nur auf die eingesetzte Margin schaut, unterschätzt leicht die Kosten, die sich durch wiederholtes Eröffnen und Schließen von Positionen ansammeln.

Die Position hat sich nicht verändert – warum steht dann schon wieder eine Gebühr auf der Abrechnung?
Bei Perpetual-Kontrakten können neben den Handelsgebühren, die beim Abschluss eines Trades anfallen, auch Finanzierungskosten entstehen.
Dabei handelt es sich um regelmäßige Zahlungen zwischen Long- und Short-Positionen. Erfüllt eine Position die Abrechnungskriterien für den jeweiligen Zeitraum, kann man auch ohne Aufstocken oder Reduzieren der Position eine Zahlung erhalten oder leisten.
Ist der Finanzierungssatz positiv, zahlen Long-Positionen an Short-Positionen; ist er negativ, zahlen Short-Positionen an Long-Positionen.

Nehmen wir als Beispiel einen U-marginierten Perpetual-Kontrakt: Beträgt der Positionswert zum Abrechnungszeitpunkt 10.000 U und liegt der Satz für diesen Zeitraum bei positiven 0,01 %, zahlen Long-Positionen für diesen Zeitraum 1 U, während Short-Positionen 1 U erhalten.
Dies ist lediglich ein Rechenbeispiel und entspricht nicht unbedingt dem tatsächlichen Satz.
Wichtig: Für die Berechnung wird der Positionswert herangezogen. Man darf nicht einfach die Margin damit multiplizieren. Abrechnungsintervall und Satz richten sich außerdem nach dem jeweiligen Kontrakt – geh also nicht pauschal davon aus, dass alle acht Stunden abgerechnet wird.
Der Erhalt einer Finanzierungszahlung bedeutet nicht automatisch, dass der gesamte Trade profitabel war. Kursbewegungen und Handelsgebühren beeinflussen weiterhin das Endergebnis.

（Spread, Slippage und Gebühren）
Direkt nach dem Kauf schon einen kleinen Verlust – sind die Gebühren wirklich so hoch?
Unterscheide zunächst drei Begriffe: Geld-Brief-Spanne, Slippage und Gebühren.

Beispiel: Der niedrigste Verkaufspreis eines Vermögenswerts liegt bei 100.1U, der höchste Kaufpreis bei 100U. Du kaufst sofort und verkaufst direkt wieder. Angenommen, Kurse und Mengen haben sich nicht verändert: Selbst ohne Gebühren beträgt die Differenz pro Einheit 0.1U. Das ist die Geld-Brief-Spanne.
Ein anderer Fall: Bei deiner Order siehst du einen niedrigsten Verkaufspreis von 100.1U, aber die verfügbare Menge zu diesem Preis reicht nicht aus. Deine Order kauft deshalb weiter zu höheren Verkaufspreisen, sodass der durchschnittliche Ausführungspreis auf 100.3U steigt.
Bezogen auf 100.1U sind die zusätzlichen 0.2U die nachteilige Slippage dieses Kaufs. Slippage kann aber auch dazu führen, dass der Ausführungspreis besser als erwartet ist.

Die Gebühren musst du separat in den Ausführungsdetails prüfen. Der im Konto angezeigte unrealisierte Verlust hängt auch von der Bewertungsmethode und Kursveränderungen ab und lässt sich nicht vollständig den Gebühren zuschreiben.
Wenn du deine Trades analysierst, betrachte Kauf- und Verkaufskurse, durchschnittliche Ausführungspreise und Gebühren getrennt. Nur so erkennst du, wofür die Kosten angefallen sind.

Warum waren die Gebühren nicht günstiger, obwohl ich eine Limit-Order aufgegeben habe?
Weil eine Limit-Order nicht unbedingt eine Maker-Order ist.

Angenommen, der aktuelle niedrigste Verkaufspreis liegt bei 100 U und es ist genügend Menge verfügbar. Wenn du eine normale Limit-Kauforder über 101 U aufgibst, kann sie sofort zu 100 U ausgeführt werden.
Du hast zwar „Limit“ ausgewählt, kaufst aber direkt die bereits eingestellten Verkaufsorders anderer Nutzer auf. Bei dieser Ausführung bist du Taker, also derjenige, der Liquidität aus dem Orderbuch nimmt. Wird die Order dagegen zunächst ins Orderbuch eingestellt und später mit einer anderen Order zusammengeführt, bist du Maker, also derjenige, der eine Order ins Orderbuch stellt.
Eine Order kann auch teilweise sofort als Taker ausgeführt werden, während der Rest im Orderbuch wartet und später als Maker ausgeführt wird.

Prüfe daher bei den Gebühren nicht nur, auf welche Schaltfläche du geklickt hast, sondern auch deine tatsächliche Rolle bei der Ausführung und die für dein Konto geltenden Gebührensätze. Wenn du rechtzeitig aussteigen musst, solltest du außerdem nicht das Risiko ignorieren, dass die Order lange unausgeführt bleibt, nur um ein paar Gebühren zu sparen.

20 Millionen$USDC im Preispool werden aufgeteilt. Spot-, Margin-, Futures- und Aktienhandel zählen alle zum Handelsvolumen.
Formel zur Preisverteilung: individuelle Prämie = 20 Millionen$USDC × (gesamtes gültiges Handelsvolumen ÷ Anzahl der Nutzer, die die Bedingungen für gültigen Handel erfüllen) (Höchstbetrag pro Person: 4000$USDC )
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Viele handeln mit Futures und schauen vor dem Eröffnen einer Position zuerst darauf, wie hoch sie den Hebel einstellen. Doch nur wenige überlegen sich ernsthaft, wie groß ihre Position tatsächlich ist.
Tatsächlich sind sowohl Hebel als auch Positionsgröße wichtig. Wenn man sie jedoch unterscheiden muss, bestimmt die Positionsgröße, wie schnell sich Verluste bei einem Trade summieren, während der Hebel die gebundene Margin und das Liquidationsrisiko beeinflusst.

Ein einfaches Beispiel:
Angenommen, du hast 1000 U Eigenkapital, nutzt einen 10-fachen Hebel und eröffnest eine Position im Wert von 10.000 U.
Läuft der Markt 1 % gegen dich, verlierst du – Gebühren und Funding-Raten vorerst nicht eingerechnet – ungefähr 100 U. Das entspricht 10 % deines Eigenkapitals.
Eröffnest du dagegen nur eine Position im Wert von 2000 U, beträgt dein Verlust bei derselben gegenläufigen Marktbewegung von 1 % nur 20 U.

Siehst du den Unterschied?
Bei gleichem Eigenkapital können unterschiedliche Positionsgrößen zu völlig unterschiedlichen Verlusten führen.
Deshalb kann es manchen beim Futures-Handel trotz eines Hebels von nur 5x passieren, dass sie sehr schnell viel verlieren. Andere stellen zwar einen Hebel von 10x ein, halten ihre tatsächliche Position aber klein und tragen dadurch ein geringeres Risiko durch Kursschwankungen.

Natürlich bedeutet das nicht, dass ein hoher Hebel risikolos ist. Je höher der Hebel, desto geringer ist in der Regel der Spielraum für gegenläufige Kursbewegungen. Auch das Liquidationsrisiko solltest du besonders im Blick behalten.
Meiner Meinung nach solltest du dir vor dem Eröffnen einer Futures-Position vor allem nicht die Frage stellen: „Wie hoch kann ich den Hebel einstellen?“, sondern: „Wie viel bin ich höchstens bereit zu verlieren, wenn dieser Trade schiefgeht?“
Lege zuerst fest, welchen Verlust du verkraften kannst. Entscheide danach über die Positionsgröße und setze einen Stop-Loss. Das ist sinnvoller, als sich nur daran festzubeißen, welchen Hebel man einstellen soll.
Denn beim Trading geht es nicht darum, wer mit einem einzigen Trade am meisten verdient, sondern darum, wer länger am Markt bestehen kann.

Gibt es für das Konto Rückvergütungen? Einsteiger sollten sich zuerst diese fünf Schritte ansehen.

Warum fühlen sich die Gebühren für Futures manchmal so teuer an?

Weil die Gebühren nicht auf Basis der Margin, sondern anhand des tatsächlichen Handelsvolumens berechnet werden.
Wenn du zum Beispiel 1.000 U als Margin einsetzt und damit eine Position im Wert von 10.000 U eröffnest, fallen Gebühren beim Eröffnen und beim Schließen der Position an. (Gebühren sind ein notwendiger Kostenpunkt beim Trading.)
Was die Gebühren also wirklich in die Höhe treibt, ist oft nicht der Gebührensatz selbst, sondern: große Positionen + häufiges Öffnen und Schließen + viele Taker-Orders.

Kurz gesagt: Hebel erhöhen nicht direkt den Gebührensatz, aber ein höheres Handelsvolumen lässt die Gebühren deutlich steigen.

Kann ich meinen Einladenden erneut binden, wenn ich bereits einen habe? Bedeutet ein Helfer, dass ich meinen „übergeordneten Partner“ wechseln kann?

Zunächst die Antwort: Wenn bereits eine gültige Einladungsbeziehung besteht, kann der übergeordnete Partner nicht über einen Helfer gewechselt werden.
Ein Helfer ist kein „Wechsel des Einladenden“, sondern Teil eines unabhängigen Systems für Zusammenarbeit, Provisionsaufteilung und Datenverwaltung.

Nur wenn für das Konto derzeit keine Einladungsbeziehung besteht, kommen je nach Kontosituation Wege wie eine erneute Bindung infrage.
Merke dir also: Einen bestehenden übergeordneten Partner kann man nicht wechseln; nur ohne übergeordneten Partner lässt sich prüfen, ob eine erneute Bindung möglich ist; Helfer ≠ Wechsel des übergeordneten Partners.

Die erneute Verknüpfung von Bestandsnutzern, ihre Reaktivierung und die Unterstützer – diese drei Begriffe werden oft verwechselt.