MUHAMMAD ALI SHANI

人工智能Bitwise资产管理的数字货币十只指数基金（BITW）已从场外交易转移到NYSE Arca交易所，增强了传统投资者在数字货币方面的投资选择。这一转变允许对主要数字货币的多样化敞口，并预计将吸引更多的机构投资者，尽管市场仍在持续波动。Bitwise资产管理的数字货币十只指数基金（BITW）从场外交易市场转向NYSE Arca交易所，这是进一步将数字货币敞口引入主流交易基础设施的步骤。自周二起，BITW正式升级到NYSE Arca——纽约证券交易所的电子市场之一——将在此作为交易所交易产品进行交易，公司宣布。BITW于2017年推出，提供对市值最大的10种数字货币的多样化敞口，包括比特币（BTC）、以太坊（ETH）、索拉纳（SOL）和XRP（XRP）。基金每月再平衡，以反映更广泛的数字货币市场的变化。该基金在NYSE Arca的上市将一种与数字货币相关的产品置于主要和受监管的证券交易所中，这与传统的交易所交易基金（ETF）交易的平台相同。预计这一步骤将减少潜在对数字货币平台犹豫不决的投资者的障碍。Bitwise的投资首席执行官Matt Hougan表示："我们遇到的大多数投资者都相信数字货币将会留下，但他们不知道谁会是赢家或有多少人会成功"。他补充道："指数方法是人们投资这一理念的方式，而不需要预测未来"。来源：Matt HouganBitwise是获得批准推出交易所交易的即时比特币基金的首批机构之一，计划于2024年1月推出。Bitwise比特币ETF信托（BITB）是25个交易所交易产品中最快达到10亿美元资产的产品之一，几乎在推出一个月后实现了这一成就。相关：Bitwise向美国证券交易委员会申请稳定币和代币ETF基金的请求机构采用和市场波动自2024年初美国批准交易所交易的即时比特币基金以来，机构对数字资产的兴趣迅速扩大。特朗普政府在数字货币方面的更开放态度也通过增加监管关注、制定新立法和联邦授权支持行业发展，加速了接受步伐。同时，机构投资者也被提醒该领域潜在的波动性，尽管市场上出现了更大、更稳定的参与者。数字货币市场在10月10日经历了有史以来最大的清算事件，约190亿美元的头寸被清算。随后的一个月内，市场波动导致了大规模的提款和大量资金流出与数字货币相关的交易所交易产品。然而，在过去的两周里，资金流入已恢复，在此期间，交易所交易的数字货币产品流入超过17亿美元，依据CoinShares的数据。数字货币交易所交易产品的资金流入已连续两周为正。来源：CoinShares

最新提交的S-1注册表向美国证券交易委员会（SEC）提交，将以太坊重新置于市场投机的中心。SEC最近的一份文件显示，黑石集团的iShares部门已正式申请推出以太坊质押交易所交易基金（staked ETH ETF），这一举措将使传统投资者不仅能够接触到ETH的价格，还能通过一个有监管的产品获得存储收益。新的ETF基金结构将存储引入传统金融。提议的基金，名为iShares Staked Ethereum Trust ETF (ETHB)，与之前的以太坊申请不同，因为它将存储集成到其核心设计中。根据S-1注册表，ETF基金将直接持有以太坊，并将其大部分余额委托给外部验证者，从而允许将存储奖励添加到基金的净资产值中。这种方法使机构能够接触到ETH的收益成分，而无需自己处理链上的存储结构。相关阅读：行业领袖分享以太坊价格达到12000美元的原因。这一结构对以太坊来说是积极的，因为它显示出如黑石等大型资产管理公司正在关注超越价格暴露的事物，转向反映以太坊在转向权益证明后如何运作的产品。黑石对ETH存储的首次兴趣出现在7月，当时它申请在iShares以太坊信托（ETHA）中添加ETH存储。基金发行方似乎现在正在积极采取措施，通过最近提交的独立申请来推动存储基金。根据SEC的程序，新申请将开启审查期，尽管正式批准的时间表不会开始，直到负责上市ETF的交易所提交19b-4表格。如果获批，ETF基金可能会随着时间的推移影响以太坊的流通供应。计划是存储基金的70%到90%的ETH，这意味着大量资金将流向长期存储，从而减少可在公开市场交易的数量。这对ETH价格的预期可能意味着什么？潜在的流动供应减少将促成ETH价格的上涨，尤其是在对ETH的需求上升期间。需求本身不会在短期内改变ETH的价格，也不会暗示任何即时的监管批准。相关阅读：在3400美元以下，以太坊的买家重返市场，看看他们的购买量。需求提供了关于如何在下一代机构投资产品中列入ETH的更清晰图景。ETH存储ETF将巩固存储作为一种投资特性，并增加将替代币视为长期可投资资产的投资者类型。任何对以太坊价格的最终影响将取决于批准过程的进展以及一旦推出，多少资本将流入该产品。黑石在以太坊ETF领域的当前足迹显示了这些资金流动的影响。iShares以太坊信托（ETHA）持续超越其他即时基金的发行者，包括在过去24小时内，ETHA的资金流入达到2366万美元，而灰度（Grayscale）仅记录了1183万美元的流入，而其他的则完全没有任何流入。一旦获批，预计iShares以太坊质押信托的股票将在纳斯达克以ETHB代码交易。

具体来说，Glassnode的数据表明，到11月初，超过35亿个XRP代币已在交易所中。这个数字在10月达到了40亿个代币，随着资产价格的下跌而减少。然而，11月经历了急剧下降，交易所的储备从超过35亿下降到接近15亿，减少了20亿。迈克指出，在三周内，鲸鱼使用了10亿个代币，这减少了可立即出售的XRP数量。值得注意的是，这与美国XRP的ETF推出是同步的！交易所的XRP储备/Glassnode交易所的XRP储备/Glassnode。然而，最近的提款确保了今年首次，交易所的储备降至低于价格趋势。这个趋势显示出供应被严重吸收，通常会在价格上涨之前出现。提款引发了对供应的震惊叙述。值得注意的是，迈克认为这对XRP是乐观的。他描绘了一个场景，其中对该货币的被压抑需求导致主要供应商之间出现稀缺。最近的大部分需求来自交易所交易基金，它们成为继以太坊和比特币之后，资产管理超过10亿美元的最快美国产品。SoSoValue的数据表明，这些基金来自四家资产管理公司的累计净流入为9.44亿美元。迈克建议，这些对交易所交易基金的需求、机构收购、资产的使用案例以及XRP的销毁等因素，将会使XRP的供应枯竭。这将使其无法在交易所、场外交易办公室和“黑暗池”中获得。这个观点与社区对XRP供应震惊即将来临的日益增强的感觉一致。分析师Bombius指出了六个原因，使得在最近的预测中，XRP可能会变得稀缺，并且还提到了大部分这些因素。EasyA的联合创始人Kok也有同样的感觉，他利用去中心化金融来激发这种稀缺性。与此同时，迈克建议，这种冲击将对XRP的价格产生积极影响。他询问XRP是否会进一步回落，正如某些人所建议的，如果有一种使用案例来维持其价格。

以太坊在今年最后一个月进入一种故意的盘整状态，平衡在明显的技术水平之间。目前的价格走势反映出市场在寻找方向，同时在关键支撑水平上保持谨慎，积累必要的动能以挑战上方的阻力。总体趋势在更高的时间框架上本质上是建设性的，但短期的确定性取决于从当前区间的明确突破。

在数字货币市场经历小幅反弹的同时，交易者面临着本周最危险的阶段。尽管比特币 BTC 上涨至 90,200 美元，但鲸鱼的技术和行为指标显示，这一上涨只是崩溃前的喘息。

🔻 比特币 (BTC) — 目标：88,000$

图表上的最后几根蜡烛非常强，这意味着卖方仍然占据主导。

2️⃣ 下跌期间的成交量很高

当成交量在下跌时增加，这证明下跌是“真实的”，而不是简单的波动。

3️⃣ 明显突破90,190$的水平

这是一个重要的支撑，突破它被视为额外的下跌信号。

4️⃣ 目前没有出现强烈的反转蜡烛

在过去几个小时内，比特币市场经历了明显的波动，在暴跌至90,790美元区域后又强劲反弹至91,600美元以上，这种反弹表明在关键支撑区域有买家强势进场，同时交易量（VOL）明显增加，反映出多头与空头之间的激烈斗争。

---

🔍 当前图像的技术分析

市场目前正经历明显的不稳定阶段。快速下跌至87,700，然后强劲反弹超过89,000只说明一件事：

✔ 每当价格下跌时，真正的买入力量就会涌入

✔ 但是流动性仍然很弱，难以启动一波大幅上涨

比特币现在面临三个因素的压力：

1. 使用杠杆平仓——这使得任何上涨都显得脆弱且快速下跌。

📉 发生了什么？
比特币价格快速下跌，达到 87,719$ 在一个强劲的蜡烛里，随后跟随了一次火箭般的反弹，将价格重新拉回到大约 89,200$。
这个场景清楚地表明，在对冲交易者的清算之后，鲸鱼有强烈的购买。
📊 图表中的指标说了什么？
✔ 1. 均线 MA7 / MA25 / MA99

BTC当前在91,800的支撑和93,300的阻力之间的敏感区域内波动，图表显示价格在快速下跌后强劲反弹，这表明即将发生重大变动。

---

📊 比特币（BTC）的技术分析

🔵 1. 主要支撑

最后的底部在91,801 BTC代表强劲的买入区域。

价格的反弹清晰地反映了买家的进入。

$BTC 清算池 / 跌落陷阱)**
鲸鱼迅速将价格降至91,700以便：
捕捉止损 (Stop Loss)
平掉高杠杆头寸 (Long Liquidations)
将交易者赶出市场
在清算后……
他们迅速将价格提高至92,500$
这意味着他们从底部收集了便宜的流动性。
---
2️⃣ 这种运动表明下跌是人为的而非真实的

市场现在正经历几个月来最危险的时刻之一，主要货币正在快速而持续地下跌，市场中的恐慌状态显而易见。
比特币、以太坊和索拉纳同时失去其关键支撑，这为可能持续数天的更深层次的修正潮流打开了大门。

---

🔻 比特币 BTC 位于 83,800$ — 关键支撑崩溃

比特币 (BTC) 正在努力维持在 91,000$ 以上，经过最近几天的剧烈波动，其 24 小时内的最高价为 92,000$，最低价为 90,400$。这种明显的波动反映了买卖双方之间的激烈争斗，但短期时间框架上的技术指标显示出动能逐步改善的迹象。

趋势下滑……而买入逆势而行是不可饶恕的风险

市场清楚地显示，Bitcoin (BTC)、Ethereum (ETH) 和 Solana (SOL) 的整体趋势正在逐步下跌，向上的动能几乎消失。
在这种情况下，买入意味着你直接挑战趋势，而卖出以5倍杠杆进行投机被认为是更合逻辑和现实的选择。