什么是 RSI 指标？

相对强弱指数 (RSI) 指标

从本质上讲，技术分析（TA）是对先前市场事件的检查，以预测未来的价格趋势和走势。从传统市场到加密货币市场，大多数交易者依赖专门的工具来执行这些分析，RSI 就是其中之一。

相对强度指数（RSI）是七十年代末开发的一种技术分析指标，作为股票交易者可以用来检查股票在一段时间内的表现的工具。它本质上是一个动量振荡器，用于衡量价格变动的幅度以及这些变动的速度（速度）。 RSI 可能是一个非常有用的工具，具体取决于交易者的个人资料和交易设置。

相对强弱指数指标由 J. Welles Wilder 于 1978 年创建。该指标与其他 TA 指标一起出现在他的《技术交易系统新概念》一书中，例如抛物线转向指标、平均真实波幅 ​​(ATR) 和平均方向指数（ADX）。

在成为技术分析师之前，怀尔德曾担任机械工程师和房地产开发商。他于1972年左右开始交易股票，但并不是很成功。几年后，怀尔德将他的研究和交易经验整理成数学公式和指标，后来被世界各地的许多交易者应用。这本书只出版了六个月，尽管它的历史可以追溯到 20 世纪 70 年代，但今天仍然是许多分析师和交易员的参考书。

RSI 指标如何工作？

默认情况下，RSI 衡量 14 位数字时间段内资产价格的变化（日线图上为 14 天，小时图上为 14 小时等）。该指数是通过将测量期间的平均价格上涨除以平均价格下跌来确定的，然后以 0 到 100 的范围表示该指数。

如前所述，RSI 是动量指标，是一种衡量价格（或数据）波动率的工具。上涨势头表明该股票正在市场上被积极买入。下跌表明交易员对该股的兴趣正在放缓。

RSI 也是一个振荡指标，可以帮助交易者轻松检测市场的超买或超卖状况。它以 0 到 100 的范围来评估资产价格，将时间分为 14 个区间。当RSI低于30时，表明资产价格可能接近触底（超卖）；如果 RSI 高于 70，则表明资产价格已接近该时期的峰值（超买），并且可能会下跌。

尽管 RSI 的默认设置为 14 个周期，但交易者可以对其进行调整以提高敏感度（较短的时间段）或降低敏感度（更多的时间段）。因此，7 天 RSI 将比 21 天 RSI 对价格走势更加敏感。此外，短期交易设置可以调整RSI，将超卖和超买水平设置为20和80（而不是30和70），从而不太可能提供错误信号。

如何使用基于背离的 RSI

除了 30 和 70 的 RSI 分数（表明市场可能存在超卖和超买状况）之外，投资者还利用 RSI 来预测趋势反转或确定支撑位和阻力位。这种方法基于所谓的负背离和正背离。

正背离是指价格波动与 RSI 朝相反方向移动的情况。在这种情况下，RSI 上升，形成高底，而价格下跌，形成低底。这被称为“正”背离，表明尽管趋势看跌，但势头正在增强。

相反，负背离可能表明尽管价格上涨，但市场正在失去动力。因此，RSI 下降并形成低峰，而资产价格上涨并形成高峰。

然而，请注意，当市场趋势强劲时，RSI 背离并不可靠。这意味着当市场处于强劲下跌趋势时，在触及真正底部之前仍可能出现许多正背离。因此，RSI 背离更适合波动较小的市场（横向走势或趋势不明确）。

概括

使用相对强弱指数指标时需要考虑几个重要因素，例如设置、水平（30 和 70）以及正/负背离。然而，您应该永远记住，没有任何技术指标是 100% 有效的——尤其是单独使用时。因此，交易者应考虑将 RSI 指标与其他指标一起使用，以避免虚假信号。