Bluechip

Được nêu vào tháng 8 năm 2025.

Đáy $BTC sẽ ở mức 45-55K.

Tôi đang viết điều này với một trái tim nặng trĩu, từ sân bay.

Tôi vừa mới biết rằng cha tôi đã được chẩn đoán mắc bệnh ung thư, và tôi đang trở về quê hương của mình để ở bên cạnh ông, hỗ trợ ông, và cùng ông trải qua toàn bộ hành trình điều trị này.

Trong những ngày và tuần tới, tôi chắc chắn sẽ ít có mặt ở đây hơn. Nhịp điệu thường ngày, các phân tích, và những bài đăng thường lệ sẽ tạm lùi lại. Ngay bây giờ, ưu tiên của tôi đơn giản chỉ là làm một người con.

Tôi vẫn sẽ cố gắng hết sức để đăng bài từ thời gian này sang thời gian khác, bất cứ khi nào hoàn cảnh cho phép.

Cảm ơn bạn vì sự thông cảm, sự tốt bụng của bạn, và nếu bạn có thể, hãy cầu nguyện cho sự hồi phục của cha tôi.

Chúng thực sự có ý nghĩa hơn bạn biết. 🙏

Bạn chưa sẵn sàng. 🤷‍♂️

$BTC

Lợi thế thực sự của giao dịch nằm ở việc làm chủ thời gian, không phải trong việc theo đuổi giá cả.

Thị trường về cơ bản là một mô phỏng: những chu kỳ và sự kiện giống nhau lặp đi lặp lại mãi mãi vì tâm lý và hành vi con người không bao giờ thực sự tiến hóa.

$BTC

Phân tích chi tiết

$54K $BTC Mispricing: Biến động ngắn hạn (Liên quan đến Nasdaq), Tăng giá dài hạn

Bitcoin chạy trên hai đồng hồ: quy luật sức mạnh và các động thái vĩ mô/ thanh khoản nhanh.

Đồng hồ vĩ mô ngắn hạn:
BTC hiện đang liên kết chặt chẽ với các tài sản rủi ro.

Tương quan 30 ngày: Nasdaq +0.731, S&P +0.727, HYG +0.665, VIX +0.543.

Tương quan theo trọng số thời gian xác nhận điều đó: Nasdaq +0.585, S&P +0.584.

Tín hiệu dẫn/lag: S&P và Russell thường dẫn BTC khoảng ~1 ngày, HYG khoảng ~2 ngày, VIX khoảng ~3 ngày, Nasdaq khoảng ~4 ngày, DXY khoảng ~10 ngày.

Điều đó có nghĩa là:
Nếu cổ phiếu/tín dụng giảm, BTC thường cảm thấy điều đó ngay sau đó.
Hướng đi ngắn hạn do vĩ mô dẫn dắt, không phải do câu chuyện dẫn dắt.

Đồng hồ cấu trúc vi mô:
Giá giao ngay: $69,318
Lật gamma: $68,692
Max gamma pin: $70,000
Tường put: $65,000
Tường call: $75,000
GEX ròng: -$32M
Điểm số squeeze: 58/100
Biến động đã thực hiện 30 ngày: 80.2%

Gamma hết hạn:
15.4% gamma hết hạn vào ngày 13 tháng 2, sau đó 20.8% vào ngày 27 tháng 2 và 26.1% vào ngày 27 tháng 3 mỗi lần hết hạn tăng cơ hội bứt phá.

Điều đó có nghĩa là:
Dưới/xung quanh lật = rủi ro biến động đến giảm.
Giữ bền vững trên $70K = con đường sạch hơn hướng tới $75K.

Đồng hồ định giá dài hạn:
Giá trị xu hướng theo quy luật sức mạnh: $122,915
Giá hiện tại: $69,243
Khoảng cách: -$53,672 (-43.7%)
Z-score: -0.82 (bán quá mức)
Thời gian nửa đời trung bình: 133 ngày

Con đường hồi phục dự kiến (từ 2026-02-07):
2026-06-20: ~$111,751
2026-10-31: ~$142,452
2027-03-13: ~$166,516

Điều quan trọng nhất ngay bây giờ:
Ngắn hạn = mong manh và phụ thuộc vào vĩ mô.
Dài hạn = tăng giá từ một sự lệch lạc định giá lớn.

Biến động gần hạn không làm mất hiệu lực toán học định giá lại dài hạn.

Động đất thanh khoản: Thời kỳ “Sự xuất sắc của Mỹ” có đang đến hồi kết?

Số liệu không nói dối. Và những gì đang xảy ra ở hậu trường trên Phố Wall cho thấy chúng ta đang chứng kiến một trong những cuộc quay vòng thanh khoản lớn nhất trong nhiều năm.

Báo cáo mới nhất của Bank of America cho thấy $1.5 tỷ đô la trong dòng tiền ra khỏi quỹ crypto chỉ trong một tuần là lớn nhất kể từ tháng 11 năm ngoái.

Nhưng câu chuyện thực sự không phải là crypto. Nó là mô hình của nơi tiền đang di chuyển bây giờ.

Các tín hiệu đảo chiều rõ ràng

Từ chi tiêu đến hưởng lợi: Vốn đang quay ra khỏi những công ty đang chi tiêu nặng nề cho AI và vào những công ty đang thực sự kiếm tiền từ AI thông qua sản xuất và dịch vụ.

Sự kết thúc của sự thống trị đơn lẻ: Phố Wall đang âm thầm chuyển mình khỏi ý tưởng về Sự xuất sắc của Mỹ hướng tới một sự cân bằng toàn cầu, điều này giúp giải thích sức mạnh gần đây ở các thị trường mới nổi mà chúng ta đã thảo luận trước đó.

Tìm kiếm “điểm đỉnh lợi suất”: Tiền đang rời bỏ trái phiếu thua lỗ và quay vào các lĩnh vực như REITs, những lĩnh vực thường hưởng lợi nhiều nhất khi lợi suất đạt đỉnh.

Rủi ro thực sự ở phía sau bức màn

Cảnh báo quan trọng nhất trong báo cáo của Michael Hartnett là nền kinh tế hình chữ K đang gia tăng: sự giàu có ở đỉnh cao tiếp tục tăng trong khi tăng trưởng bảng lương suy yếu.

Sự phân kỳ này làm tăng rủi ro về một sự sụp đổ trong lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ một kịch bản sẽ hoàn toàn xáo trộn bối cảnh thị trường.

Điểm mấu chốt
Thị trường hiện đang tách biệt tín hiệu khỏi tiếng ồn.

Thanh khoản thông minh đang bắt đầu nhận ra rằng: các tài sản tăng trưởng bị định giá quá cao và sự phụ thuộc hoàn toàn vào công nghệ đơn lẻ không còn đủ nữa.

Cân bằng sẽ là chủ đề thống trị vào năm 2026.

Kính gửi nhà đầu tư, danh mục đầu tư của bạn có được xây dựng để chịu đựng một sự cân bằng toàn cầu hay vẫn đang đặt cược vào một con ngựa duy nhất đang bắt đầu mệt mỏi?

Để tìm hiểu sâu hơn về dòng tiền và các chuyển động vốn…
$BTC

Tôi có thể nói gì....🤷‍♂️

$BTC

Dữ liệu từ nhiều sàn giao dịch lớn cho thấy sự biến động giá bất thường trong $BTC và $ETH giữa 00:05 và 00:17 hôm nay, với sự biến động từ đỉnh đến đáy khoảng 1%–5%. Thị trường suy đoán rằng sự di chuyển này có thể liên quan đến hoạt động giao dịch lưới không đều của một số nhà tạo lập thị trường.

Chúng tôi cũng có một điểm xoay thêm vào ngày 11.

Trong 11 tháng qua, 7 trong số những điểm xoay này đã dẫn đến một sự giảm hơn 8% trong 2 tuần tiếp theo.

4 điểm còn lại dẫn đến sự tiếp tục đi lên.

Tuy nhiên, những sự tiếp tục đi lên đó chỉ xảy ra sau một đợt bán tháo lớn hoặc khi cấu trúc thị trường rõ ràng là giảm trong quá trình tiến vào điểm xoay.

Đó là lý do tại sao cách $BTC tiếp cận mức này lại quan trọng. Việc chúng ta thấy một đợt bơm hay một đợt bán vào khu vực này sẽ là chìa khóa trong việc xác định kịch bản có xác suất cao hơn.

$BTC

Ngày 14 đáng sợ đang đến gần.

Trong 7 tháng qua, điểm pivot này đã tạo ra mức giảm trung bình 8% sau đó.

Nếu giá đang đẩy lên, tôi sẽ tìm kiếm cơ hội bán khống.

Nếu chúng ta đã bắt đầu giảm vào điểm pivot, tôi sẽ quan sát.

Bạn đã được cảnh báo…

121.3K là dự đoán của tôi cho đỉnh $BTC .

Chỉ thiếu một vài %.

$BTC

Một lượng lớn thanh khoản tại 71.5-74K.

Thật hợp lý khi nắm bắt điều này khi xem xét tâm lý hiện tại.

Nếu tôi phải đoán, tôi mong đợi một khoảng mới hình thành xung quanh 58–72, tương tự như những gì chúng ta đã thấy trước đây.

$BTC

Không có nhiều chuyển động cho đến nay. CME cuối tuần đóng cửa ở mức 70.2K.

Như thường lệ, tôi tìm kiếm các khoảng trống 1–2K và nhắm đến chúng vào thứ Hai nếu cấu trúc hỗ trợ điều đó.

$BTC

Đã có 3 lần đặt giá được thực hiện cho đến nay. Tôi vẫn đang mong đợi các mức thấp hơn, nhưng trước tiên chúng ta đã đến lúc có một cú bật, và đó là điều mà chúng ta đang thấy bây giờ.

Cú giảm từ 95K xuống 59.8K mà không có cú bật có ý nghĩa nào thật sự khắc nghiệt.

Từ những mức thấp này, tôi thấy khả năng có một đợt tăng lên khoảng 72–76K tối đa trước khi chúng ta có khả năng di chuyển vào một khoảng giá trong một thời gian.

$BTC

Thành thật mà nói, bạn chỉ cần cười vào lúc này. Bạn có thể nghĩ rằng mọi người sẽ học hỏi từ bây giờ, nhưng rõ ràng là không.

Toàn bộ đợt tăng này chủ yếu do các vị thế bán gây ra, với nguồn vốn ngồi quanh mức -0.02 trong suốt cuộc tăng giá. Điều đó cho bạn biết rất nhiều.

Khi các vị thế bán đóng lại và giá đẩy lên cao hơn, đợt tăng có thể tiếp tục bị bóp chặt. Nhưng nếu đợt thoái lui hết và không có nhu cầu thực sự duy trì bên dưới, giá có thể sẽ quay đầu trên các khung thời gian ngắn.