TL;DR
Canh tác lợi nhuận là việc sử dụng tài sản tiền điện tử để tạo ra thu nhập hoặc lợi nhuận thụ động. Thông thường, nó liên quan đến việc cung cấp tính thanh khoản cho các giao thức DeFi hoặc cho vay hoặc đặt cược tài sản tiền điện tử để đổi lấy phần thưởng. Một số nhà đầu tư trong danh mục này, những người nông dân lợi nhuận, sử dụng đồng thời tất cả các lựa chọn này. Giống như tất cả các cơ hội về tiền điện tử, canh tác năng suất không phải là không có rủi ro. Mất mát tạm thời, lỗi trong hợp đồng thông minh hoặc các giao thức và phí Gas cắt cổ là một số rủi ro mà nông dân phải đối mặt.
Do đó, những người canh tác năng suất nên nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đầu tư vào trang trại năng suất. Một số cách phổ biến để thực hiện việc này bao gồm điều tra nhóm, bảo mật, loại mã thông báo và dòng thời gian liên quan đến khoản đầu tư. Mặc dù triết lý DYOR (tự nghiên cứu) không thể ngăn chặn hoàn toàn tổn thất trong lĩnh vực tiền điện tử nhưng nó giúp giảm thiểu rủi ro.
Giới thiệu
Ở dạng cơ bản nhất, canh tác lợi nhuận sử dụng tài sản tiền điện tử nhàn rỗi để tạo ra lãi suất tiền điện tử. Thông qua hợp đồng thông minh, chủ sở hữu mã thông báo có thể cho người khác vay tiền điện tử của mình và nhận lại phần thưởng. Trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung (DeFi), có một số cách để tạo thu nhập từ tiền điện tử. Phổ biến nhất là:
Cho vay tài sản bằng giao thức cho vay tiền điện tử.
Đặt cược tiền điện tử trong một giao thức.
Trở thành nhà cung cấp thanh khoản (LP) trên giao thức DeFi (ví dụ: trên sàn giao dịch phi tập trung (DEX) để nhận phần thưởng LP (mã thông báo LP).
Nhiều nông dân năng suất sử dụng các phương pháp trên để xây dựng nguồn thu nhập thụ động. Tuy nhiên, cũng như các cơ hội DeFi khác, canh tác năng suất không phải là không có rủi ro. Nếu bạn có ý định trở thành một nông dân hoặc quan tâm đến thợ cơ khí này, bạn nên thực hiện thẩm định.
Rủi ro của canh tác năng suất
mất mát vô thường
Có lẽ rủi ro nổi bật nhất trong canh tác năng suất và lĩnh vực DeFi nói chung là thua lỗ tạm thời. Khi những người nắm giữ tiền điện tử tham gia canh tác lợi nhuận, họ thường khóa tiền điện tử của mình trong một khoảng thời gian cụ thể, khiến những tài sản này tương đối kém thanh khoản.
Sự thay đổi giá mã thông báo sau khi gửi vào nhóm sẽ tạo ra tổn thất tạm thời. Thay đổi càng lớn thì tổn thất càng lớn, bất kể xu hướng giá.
Mặc dù tỷ lệ canh tác năng suất kiếm được có thể giúp bù đắp tổn thất nhưng điều này không phải lúc nào cũng đúng. Đây là một hoạt động có thể gây ra rủi ro lớn. Nếu bạn muốn biết thêm, hãy đọc hướng dẫn của chúng tôi về sự mất mát vô thường.
Hacker tấn công
Hợp đồng thông minh kiểm soát các giao thức DeFi và một lỗi duy nhất trong mã hợp đồng thông minh có thể khiến giá trị của mã thông báo giảm xuống 0. Rủi ro này thậm chí còn lớn hơn khi một hacker độc hại có thể khai thác lỗi hoặc lỗ hổng bảo mật để thao túng dự án.
Gian lận
Ai đó có ý định xấu và có các kỹ năng cần thiết có thể tạo nền tảng DeFi và quảng cáo nó như một trang web canh tác lợi nhuận hợp pháp. Xét cho cùng, các dự án DeFi là nguồn mở, minh bạch và không cần cấp phép, có nghĩa là bất kỳ ai cũng có thể sao chép mã cơ bản và tạo một dự án mới. Nói chung, những người chấp nhận sớm một dự án sẽ nhận được nhiều phần thưởng hậu hĩnh hơn, nhưng điều quan trọng là phải đánh giá một cách thận trọng vì phần thưởng lớn đi kèm với rủi ro lớn hơn.
Các nền tảng canh tác năng suất mới ra mắt có thể khó nghiên cứu hơn vì đánh giá của người dùng và thông tin về chúng có xu hướng hạn chế. Hãy đặc biệt thận trọng với các nền tảng này, vì bạn có thể không rút được tiền đã ký gửi hoặc đổi phần thưởng nếu bạn đổi ý.
Giá xăng cao
Khi mạng bị tắc nghẽn, giá Gas thường tăng. Những mức tăng này ảnh hưởng đến những người sử dụng năng suất với ít vốn hơn, vì phí Gas có thể ăn vào phí kiếm được của họ. Ngay cả khi họ chọn để lại tài sản của mình trong nhóm, họ vẫn có thể bị ảnh hưởng bởi các rủi ro khác như thua lỗ và thanh lý tạm thời.
Những cách phổ biến để thực hiện nghiên cứu của bạn (DYOR)
Bảo vệ
Điều cần thiết là phải đảm bảo tính bảo mật của giao thức canh tác năng suất và DeFi để ngăn chặn các cuộc tấn công độc hại. Để giảm nguy cơ xảy ra các cuộc tấn công này, điều quan trọng là phải xác minh rằng một nguồn đáng tin cậy đã kiểm tra mã hợp đồng thông minh. Hãy tìm các dự án DeFi đã được kiểm toán đầy đủ hợp đồng thông minh của chúng.
Nhiều dự án DeFi bắt đầu bằng một nhánh của các giao thức DeFi thành công như UniSwap. Tuy nhiên, nhiều dự án thất bại do hiệu ứng mạng hoặc thiếu thanh khoản, cùng nhiều lý do khác. Tệ hơn nữa, một số được cố tình tạo ra để lừa đảo. Ví dụ: một nhóm lừa đảo có thể tạo một fork, cố gắng thu hút tính thanh khoản cho nó và sau đó biến mất cùng với các token mới mua được.
Điều quan trọng nữa là phải biết Tổng giá trị bị khóa (TVL) trong dự án, tức là tổng số tiền hiện bị khóa trong giao thức. Nếu TVL có vẻ thấp một cách đáng ngờ, đó là dấu hiệu cho thấy thậm chí còn có ít vốn bị khóa trong giao thức hơn, điều này có nghĩa là lợi nhuận của những người canh tác lợi nhuận sẽ ít hơn.
Mã thông báo
Các nhóm khác nhau cung cấp các cơ hội khác nhau cho các tài sản khác nhau, bao gồm stablecoin và mã thông báo blue-chip (tức là mã thông báo từ các dự án chuỗi khối đã được thiết lập như Bitcoin và Ethereum). Các giao thức cũng có thể phân phối mã thông báo của riêng họ cho những người đặt cược và nhà cung cấp thanh khoản.
Điều quan trọng cần nhớ là một giao thức có thể liên kết mã thông báo với các dịch vụ của nó theo nhiều cách. Ví dụ: mã thông báo có thể được sử dụng làm chiến thuật tiếp thị để thu hút nhiều người dùng hơn. Do đó, hãy luôn chắc chắn rằng bạn sẽ nhận được mã thông báo nào từ canh tác năng suất.
Mốc thời gian
Nhằm mục đích tăng tính thanh khoản, các giao thức DeFi mới thường mang lại phần thưởng cao hơn cho những người dùng đầu tiên. Điều này cũng đóng vai trò khuyến khích người dùng sẵn sàng chấp nhận rủi ro bằng cách đầu tư và sử dụng một sản phẩm hoặc dịch vụ mới hoặc chưa được thử nghiệm.
Tuy nhiên, mặc dù việc áp dụng sớm có thể mang lại phần thưởng tốt nhưng nó cũng là một hoạt động mạo hiểm có rủi ro cao – giao thức canh tác năng suất có thể không thành công. Vì vậy, bạn có thể không lấy lại được số tiền và thời gian đã đầu tư.
Người canh tác năng suất phải đánh giá cẩn thận các lựa chọn của mình và xem xét tất cả các yếu tố cũng như các cơ hội khác. Do khả năng lạm phát mã thông báo và giảm giá sau đó, việc đưa ra phần thưởng cao trong thời gian dài không phải là một phương pháp bền vững đối với các giao thức DeFi mới, đặc biệt nếu họ thưởng cho nông dân sử dụng mã thông báo gốc của họ.
Đội
Khi tìm kiếm thông tin, hãy tìm lỗi trên trang web canh tác năng suất chính – lỗi có thể cho thấy một nhóm cẩu thả hoặc tệ hơn là một kẻ lừa đảo. Lý tưởng nhất là trang web phải được thiết kế tốt, không có lỗi chính tả hoặc liên kết bị hỏng và trông chuyên nghiệp. Một cách khác để đánh giá độ tin cậy của một nhóm là kiểm tra xem nhóm đó có được kiểm toán thường xuyên bởi kiểm toán viên bên ngoài và độc lập hay không.
Một nhóm phải được cân bằng tốt và bao gồm sự kết hợp lành mạnh giữa các doanh nhân, người quản lý sản phẩm, nhà phát triển, kỹ sư phần mềm, nhà tiếp thị và chuyên gia tài chính. Nếu dự án còn có cố vấn nổi tiếng thì đó là một phần thưởng.
Nếu có thể, hãy nghiên cứu từng thành viên trong nhóm. Hãy xem các tài khoản mạng xã hội của họ để tìm hiểu về những thành tựu trong quá khứ cũng như các hoạt động của họ trên các nền tảng như LinkedIn, GitHub, Reddit, TradingView và YouTube.
Cách họ tương tác trên mạng xã hội có thể cho thấy cái nhìn thoáng qua về kỹ năng, kinh nghiệm và tầm ảnh hưởng của họ. Nói chung, một nhóm được thành lập có danh tiếng tốt sẽ ít có khả năng trở thành một phần của hành vi lừa đảo hoặc gian lận.
Cân nhắc cuối cùng
Canh tác lợi nhuận có thể là một chiến lược thu nhập thụ động khả thi cho người dùng có kinh nghiệm quản lý rủi ro hiệu quả. Tuy nhiên, do tính chất không ổn định của canh tác năng suất và thị trường tiền điện tử nói chung, cần phải cẩn thận, nỗ lực và thời gian để lên kế hoạch cho một chiến lược vững chắc.
Nếu bạn đang xem xét việc canh tác năng suất, các phương pháp được đề cập có thể được sử dụng làm điểm khởi đầu để giảm thiểu rủi ro. Ngoài ra, bạn nên tìm hiểu sâu hơn và thực hiện thẩm định trước khi đầu tư vào bất kỳ cơ hội tài chính nào.
đọc thêm
Yield Farming trong Tài chính phi tập trung (DeFi) là gì?
Hướng dẫn cho người mới bắt đầu về tài chính phi tập trung (DeFi)
Thu nhập thụ động với tiền điện tử – Hướng dẫn cho người mới bắt đầu
Tại sao và làm thế nào để thực hiện nghiên cứu của riêng bạn (DYOR) khi đầu tư vào tiền điện tử
Thông báo rủi ro và tuyên bố từ chối trách nhiệm: Nội dung này được cung cấp cho bạn “nguyên trạng” chỉ nhằm mục đích thông tin và giáo dục mà không có bất kỳ hình thức bảo đảm nào. Nội dung không được hiểu là lời khuyên tài chính và không nhằm mục đích khuyến nghị mua bất kỳ sản phẩm hoặc dịch vụ cụ thể nào. Để biết thêm chi tiết, vui lòng đọc tuyên bố từ chối trách nhiệm của chúng tôi tại đây. Giá tài sản kỹ thuật số có thể biến động. Giá trị khoản đầu tư của bạn có thể tăng hoặc giảm và bạn có thể không lấy lại được số tiền đã đầu tư. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của mình và Binance Academy không chịu trách nhiệm về bất kỳ tổn thất nào có thể xảy ra của bạn. Tài liệu này không nên được hiểu là lời khuyên tài chính. Để biết thêm thông tin, vui lòng xem Điều khoản sử dụng và Thông báo rủi ro của chúng tôi.