Bản tóm tắt
Trong giao dịch tiền điện tử, đòn bẩy đề cập đến việc sử dụng vốn vay để thực hiện giao dịch. Giao dịch đòn bẩy có thể khuếch đại sức mua hoặc bán của bạn, cho phép bạn giao dịch với số tiền lớn hơn. Do đó, ngay cả khi số vốn ban đầu của bạn nhỏ, bạn vẫn có thể sử dụng nó làm tài sản thế chấp để thực hiện các giao dịch có đòn bẩy. Mặc dù giao dịch có đòn bẩy có thể tăng gấp đôi lợi nhuận tiềm năng của bạn nhưng nó cũng tiềm ẩn rủi ro cao, đặc biệt là trong thị trường tiền điện tử đầy biến động. Hãy cẩn thận khi sử dụng đòn bẩy để giao dịch tiền kỹ thuật số. Nó có thể dẫn đến tổn thất đáng kể nếu thị trường di chuyển theo hướng ngược lại với giao dịch của bạn.
phần giới thiệu
Giao dịch bằng đòn bẩy có thể gây nhầm lẫn, đặc biệt đối với người mới bắt đầu. Nhưng trước khi thử sử dụng đòn bẩy, cần phải hiểu nó là gì và nó hoạt động như thế nào. Bài viết này sẽ tập trung vào giao dịch có đòn bẩy trong thị trường tiền điện tử, nhưng nhiều thông tin cũng áp dụng cho thị trường truyền thống.
Đòn bẩy trong giao dịch tiền điện tử là gì?
Đòn bẩy đề cập đến việc sử dụng vốn vay để giao dịch tiền điện tử hoặc các tài sản tài chính khác. Nó khuếch đại sức mua hoặc bán của bạn để bạn có thể giao dịch với nhiều vốn hơn số vốn bạn hiện có trong danh mục đầu tư của mình. Bạn có thể vay tới 100 lần số dư tài khoản của mình, tùy thuộc vào nền tảng giao dịch tiền điện tử mà bạn đang giao dịch.
Mức đòn bẩy được biểu thị dưới dạng tỷ lệ, chẳng hạn như 1:5 (5x), 1:10 (10x) hoặc 1:20 (20x). Điều này cho thấy số vốn ban đầu của bạn được nhân đôi bao nhiêu lần. Ví dụ: hãy tưởng tượng bạn có 100 đô la trong tài khoản nền tảng giao dịch của mình nhưng bạn muốn mở giao dịch 1.000 đô la bằng Bitcoin (BTC). Với đòn bẩy gấp 10 lần, 100 đô la sẽ có sức mua tương đương với 1.000 đô la.
Bạn có thể sử dụng đòn bẩy để giao dịch các công cụ phái sinh tiền kỹ thuật số khác nhau. Các loại giao dịch có đòn bẩy phổ biến bao gồm giao dịch có đòn bẩy, mã thông báo có đòn bẩy và hợp đồng tương lai.
Giao dịch đòn bẩy hoạt động như thế nào?
Trước khi bạn có thể vay tiền và bắt đầu giao dịch bằng đòn bẩy, bạn cần gửi tiền vào tài khoản giao dịch của mình. Số vốn ban đầu bạn sẽ cung cấp được chúng tôi gọi là “tài sản thế chấp”. Tài sản thế chấp được yêu cầu tùy thuộc vào đòn bẩy bạn sử dụng và tổng giá trị của vị thế bạn muốn mở (được gọi là giao dịch đòn bẩy).
Giả sử bạn muốn đầu tư 1.000 USD vào Ethereum (ETH) với đòn bẩy gấp 10 lần. Giao dịch vay bắt buộc sẽ là 1/10 của 1000 đô la, có nghĩa là bạn phải có 100 đô la trong tài khoản của mình để thế chấp cho số tiền đã vay. Nếu bạn sử dụng đòn bẩy 20x, giao dịch đòn bẩy cần thiết sẽ ít hơn thế (1/20 của 1.000 USD = 50 USD). Nhưng hãy nhớ rằng đòn bẩy càng cao thì rủi ro thanh lý càng cao.
Ngoài khoản tiền gửi có đòn bẩy ban đầu, bạn cũng sẽ cần duy trì giới hạn đòn bẩy cho các giao dịch của mình. Khi thị trường đi ngược lại hướng giao dịch của bạn và tỷ lệ ký quỹ giảm xuống dưới giới hạn duy trì, bạn sẽ cần nạp thêm tiền vào tài khoản của mình để tránh bị thanh lý. Giới hạn này còn được gọi là biên độ bảo hiểm.
Đòn bẩy có thể được áp dụng cho cả giao dịch mua và bán. Mở một vị thế mua có nghĩa là bạn kỳ vọng giá của tài sản sẽ tăng. Ngược lại, mở vị thế bán có nghĩa là bạn tin rằng giá tài sản sẽ giảm. Mặc dù điều này có vẻ giống như giao dịch giao ngay thông thường, nhưng việc sử dụng đòn bẩy cho phép bạn mua hoặc bán tài sản chỉ dựa trên tài sản thế chấp chứ không phải số dư của bạn. Vì vậy, ngay cả khi bạn không có tài sản nào, bạn vẫn có thể vay và bán (mở vị thế bán) nếu bạn cho rằng thị trường sẽ giảm.
Ví dụ về giao dịch mua có đòn bẩy
Hãy tưởng tượng bạn muốn mở một vị thế mua Bitcoin trị giá 10.000 đô la với đòn bẩy gấp 10 lần. Điều này có nghĩa là bạn sẽ sử dụng 1.000 USD làm tài sản thế chấp. Nếu giá BTC tăng 20%, bạn sẽ kiếm được lợi nhuận ròng là 2.000 USD (trừ phí), cao hơn nhiều so với 200 USD mà bạn có thể kiếm được nếu giao dịch số vốn 1.000 USD mà không sử dụng đòn bẩy.
Tuy nhiên, nếu giá BTC giảm 20%, giá trị giao dịch của bạn sẽ giảm 2.000 USD. Vì vốn ban đầu của bạn (ký quỹ) chỉ là 1.000 USD nên việc giảm 20% có thể khiến bạn bị thanh lý (số dư của bạn trở thành 0). Trên thực tế, tài khoản của bạn có thể bị thanh lý ngay cả khi thị trường chỉ giảm 10%. Giá trị thanh lý chính xác sẽ phụ thuộc vào nền tảng giao dịch bạn đang sử dụng.
Để tránh bị thanh lý, bạn cần bổ sung thêm tiền vào danh mục đầu tư của mình để tăng tài sản thế chấp. Trong hầu hết các trường hợp, nền tảng giao dịch sẽ gửi cho bạn yêu cầu giao dịch vay trước khi thanh lý xảy ra (ví dụ: một email thông báo cho bạn rằng phải nạp thêm tiền).
Ví dụ về giao dịch bán có đòn bẩy
Bây giờ, hãy tưởng tượng bạn muốn mở một giao dịch bán trị giá 10.000 USD BTC với đòn bẩy gấp 10 lần. Trong trường hợp này, bạn sẽ mượn BTC từ người khác và bán chúng theo giá thị trường hiện tại. Tài sản thế chấp của bạn sẽ là 1.000 đô la, nhưng vì bạn đang giao dịch với đòn bẩy gấp 10 lần nên bạn có thể bán số Bitcoin trị giá 10.000 đô la.
Giả sử giá BTC hiện tại là 40.000 USD, bạn vay 0,25 BTC và bán nó. Nếu giá BTC giảm 20% (xuống còn 32.000 USD), bạn có thể mua lại 0,25 BTC chỉ với 8.000 USD. Điều này sẽ mang lại cho bạn lợi nhuận ròng là 2.000 USD (trừ phí).
Tuy nhiên, nếu BTC tăng 20% lên 48.000 USD, bạn sẽ cần thêm 2.000 USD để mua lại 0,25 BTC. Giao dịch của bạn sẽ bị thanh lý vì số dư tài khoản của bạn không vượt quá 1.000 USD. Một lần nữa, để tránh bị thanh lý, bạn cần bổ sung thêm tiền vào danh mục đầu tư của mình để tăng tài sản thế chấp trước khi đạt đến giá thanh lý.
Tại sao nên sử dụng đòn bẩy để giao dịch tiền điện tử?
Như đã đề cập, các nhà giao dịch sử dụng đòn bẩy để tăng quy mô giao dịch và lợi nhuận tiềm năng. Nhưng như trong các ví dụ trên, giao dịch có đòn bẩy cũng có thể dẫn đến thua lỗ cao hơn nhiều.
Một lý do khác khiến các nhà giao dịch sử dụng đòn bẩy là để nâng cao tính thanh khoản của vốn. Ví dụ: thay vì giữ vị thế đòn bẩy gấp 2 lần trên một nền tảng giao dịch, họ có thể sử dụng đòn bẩy gấp 4 lần để duy trì cùng quy mô vị thế với ít tài sản thế chấp hơn. Điều này sẽ cho phép họ sử dụng phần tiền còn lại của mình vào nơi khác (ví dụ: giao dịch một tài sản khác, lưu trữ hoặc cung cấp thanh khoản cho các sàn giao dịch phi tập trung (DEX), đầu tư vào các mã thông báo không thể thay thế, v.v.).
Làm thế nào để quản lý rủi ro khi giao dịch có đòn bẩy?
Giao dịch đòn bẩy cao có thể cần ít vốn hơn để bắt đầu nhưng làm tăng cơ hội thanh lý. Nếu đòn bẩy của bạn quá cao, việc giá biến động dù chỉ 1% cũng có thể dẫn đến thua lỗ lớn. Đòn bẩy càng cao thì khả năng xảy ra biến động càng ít. Sử dụng đòn bẩy thấp sẽ mang lại cho bạn tỷ lệ sai sót lớn hơn trong giao dịch. Đây là lý do tại sao Binance và các nền tảng giao dịch tiền điện tử khác giới hạn mức đòn bẩy tối đa dành cho người dùng mới.
Các chiến lược quản lý rủi ro như lệnh dừng lỗ và lệnh chốt lãi giúp giảm tổn thất trong giao dịch có đòn bẩy. Bạn có thể sử dụng lệnh dừng lỗ để tự động đóng giao dịch của mình ở một mức giá nhất định. Điều này rất hữu ích khi thị trường di chuyển theo hướng ngược lại với giao dịch của bạn. Lệnh dừng lỗ có thể bảo vệ bạn khỏi những tổn thất đáng kể. Lệnh chốt lời thì ngược lại; Nó có thể được sử dụng để tự động đóng giao dịch của bạn khi lợi nhuận của bạn đạt đến một giá trị nhất định. Điều này cho phép bạn đảm bảo lợi nhuận của mình trước khi tình hình thị trường thay đổi.
Tại thời điểm này, bạn nên hiểu rõ rằng giao dịch sử dụng đòn bẩy là con dao hai lưỡi có thể nhân lên gấp bội số tiền lãi và lỗ của bạn. Nó tiềm ẩn mức độ rủi ro cao, đặc biệt là trong thị trường tiền tệ kỹ thuật số đầy biến động. Tại Binance, chúng tôi khuyến khích bạn giao dịch có trách nhiệm bằng cách chịu trách nhiệm về hành động của mình. Chúng tôi cung cấp các công cụ như thông báo chống nghiện và chức năng hạ nhiệt để giúp bạn kiểm soát giao dịch của mình. Bạn phải luôn hết sức cẩn thận và đừng quên tự nghiên cứu để hiểu cách sử dụng đòn bẩy một cách chính xác và lập kế hoạch chiến lược giao dịch của mình.
Làm cách nào để sử dụng giao dịch đòn bẩy trên Binance?
Bạn có thể sử dụng đòn bẩy để giao dịch tiền điện tử trên các nền tảng giao dịch tiền điện tử như Binance. Chúng tôi sẽ chỉ cho bạn cách bắt đầu giao dịch đòn bẩy, nhưng khái niệm đòn bẩy cũng có thể được tìm thấy trong các loại hình giao dịch khác. Trước khi chúng tôi bắt đầu, bạn sẽ cần một tài khoản giao dịch vay. Hãy làm theo bài viết Câu hỏi thường gặp của chúng tôi để mở tài khoản giao dịch cho vay nếu bạn chưa có.
1. Đi tới [Giao dịch] - [Giao dịch cổng] từ thanh điều hướng trên cùng.
2. Nhấp vào [BTC/USDT] để tìm kiếm cặp bạn muốn sử dụng để giao dịch. Chúng tôi sẽ sử dụng cặp giao dịch BNB/USDT.
3. Bạn cũng sẽ cần chuyển tiền vào ví giao dịch đã vay của mình. Nhấp vào [Chuyển tài sản thế chấp] bên dưới biểu đồ hành động giá.
4. Chọn ví bạn muốn chuyển tiền đến, tài khoản giao dịch vay đích và loại tiền cần chuyển. Nhập số tiền, sau đó nhấp vào [Xác nhận]. Trong ví dụ này, chúng tôi chuyển 100 USDT sang tài khoản giao dịch vay lẫn nhau.
5. Bây giờ, hãy chuyển đến ô bên phải. Chọn [3x Đối ứng] hoặc [10x Bị cô lập]. Ở chế độ giao dịch chéo, khoản vay được chia sẻ giữa các tài khoản vay của bạn, trong khi ở chế độ riêng biệt, khoản vay là độc lập đối với từng cặp giao dịch. Bạn có thể đọc thêm về sự khác biệt giữa hai điều này trong bài viết Câu hỏi thường gặp của chúng tôi.
6. Chọn [Mua] (giao dịch mua) hoặc [Bán] (giao dịch bán) và loại lệnh, chẳng hạn như Lệnh thị trường. Nhấp vào [Vay] và bạn sẽ nhận thấy rằng 100 USDT mà chúng tôi chuyển vào Tài khoản giao dịch vay hiện đã tăng gấp ba lần lên 300 USDT.
7. Bạn có thể mua BNB bằng đòn bẩy bằng cách nhập số lượng USDT là [Tổng cộng] hoặc số lượng BNB cần mua là [Số lượng]. Bạn cũng có thể kéo thanh bên dưới để chọn tỷ lệ phần trăm số dư có sẵn để sử dụng. Sau đó, bạn sẽ thấy số tiền bạn đã vay cho giao dịch này. Nhấp vào [Mua BNB để giao dịch da đầu] để mở giao dịch.
Lưu ý rằng bạn sẽ không thể sử dụng toàn bộ số dư khả dụng của mình vì bạn sẽ phải trả phí giao dịch. Hệ thống sẽ tự động dự trữ số tiền phí giao dịch dựa trên cấp độ VIP của bạn.
Suy nghĩ kết luận
Đòn bẩy cho phép bạn bắt đầu dễ dàng với mức đầu tư ban đầu thấp hơn và khả năng đạt được lợi nhuận cao hơn. Tuy nhiên, đòn bẩy kết hợp với sự biến động của thị trường có thể khiến việc thanh lý diễn ra nhanh chóng, đặc biệt nếu bạn sử dụng đòn bẩy 100 lần để giao dịch. Luôn giao dịch một cách thận trọng và đánh giá rủi ro trước khi tham gia giao dịch có đòn bẩy. Bạn không bao giờ nên giao dịch số tiền mà bạn không đủ khả năng để mất, đặc biệt là khi sử dụng đòn bẩy.