$CRWV được mô hình hóa để đạt ~8 GW công suất hoạt động và $NBIS ~5 GW vào đầu những năm 2030, nhưng Nebius đang mở rộng công suất ~30 lần so với hiện nay, trong khi CoreWeave chỉ ~10 lần.
Phần thực sự thú vị là doanh thu trên mỗi MW đạt đỉnh gần 15 triệu USD vào khoảng năm 2029, trước khi giảm xuống khoảng 12 triệu USD vào năm 2035, vì các GPU cũ hơn được cho là sẽ mất dần quyền lực về giá.
Nếu $NVDA đúng rằng các GPU vẫn “productive, durable, fungible” thì nửa sau có thể đang thận trọng quá mức—điều này rất đáng kể khi chi phí đầu tư ~42 triệu USD cho mỗi MW khiến những thay đổi nhỏ về giá bán hoặc thời gian sử dụng hữu ích có thể làm cho thời gian hoàn vốn biến động nhanh chóng.
Phần thực sự thú vị là doanh thu trên mỗi MW đạt đỉnh gần 15 triệu USD vào khoảng năm 2029, trước khi giảm xuống khoảng 12 triệu USD vào năm 2035, vì các GPU cũ hơn được cho là sẽ mất dần quyền lực về giá.
Nếu $NVDA đúng rằng các GPU vẫn “productive, durable, fungible” thì nửa sau có thể đang thận trọng quá mức—điều này rất đáng kể khi chi phí đầu tư ~42 triệu USD cho mỗi MW khiến những thay đổi nhỏ về giá bán hoặc thời gian sử dụng hữu ích có thể làm cho thời gian hoàn vốn biến động nhanh chóng.