Ở mức đơn giản nhất, phân tích kỹ thuật nghiên cứu cách giá và khối lượng biến động trên biểu đồ. Không giống như phân tích cơ bản, vốn tập trung vào những yếu tố như lợi nhuận, hiệu quả tài chính và điều kiện kinh doanh, phân tích kỹ thuật chủ yếu tập trung vào hành vi thị trường.

Một khung khởi đầu hữu ích có ba phần.

1. Hỗ trợ và kháng cự

Hỗ trợ nên được nhìn nhận tốt hơn như một vùng nơi lực mua trong lịch sử đã xuất hiện. Kháng cự là một vùng nơi áp lực bán đã xuất hiện.

Chúng không phải là các điểm đảo chiều được đảm bảo. Giá có thể phá vỡ qua bất kỳ điểm nào trong hai điểm đó.

2. Xu hướng thị trường

Xu hướng tăng nhìn chung được đặc trưng bởi các đỉnh cao hơn và các đáy cao hơn.

Xu hướng giảm được đặc trưng bởi các đỉnh thấp hơn và các đáy thấp hơn.

Điều quan trọng là chuỗi diễn biến — không phải một cây nến đơn lẻ. Một khi cấu trúc đó thay đổi, luận điểm xu hướng ban đầu nên được xem xét lại.

3. Khung thời gian

Cùng một thị trường có thể trông hoàn toàn khác nhau tùy thuộc vào khung thời gian.

Biểu đồ ngày có thể cung cấp bối cảnh cấu trúc rộng hơn, trong khi biểu đồ 4 giờ và 1 giờ có thể cho thấy diễn biến giá chi tiết hơn. Các khung thời gian thấp hơn có thể cung cấp nhiều chi tiết hơn, nhưng cũng có thể chứa nhiều nhiễu hơn.

Đây là lúc phân tích kỹ thuật trở nên hữu ích hơn: không phải bằng cách dự đoán mọi biến động, mà bằng cách tổ chức những gì thị trường thực sự đang làm.

Kỹ năng sâu hơn là học cách kết nối giá, cấu trúc, hỗ trợ/kháng cự, khối lượng và khung thời gian thành một khung phân tích thống nhất.

Các chỉ báo có thể bổ sung thông tin sau. Chúng không nên thay thế việc hiểu chính biểu đồ.