Toán học đơn giản mà mọi nhà đầu tư nên thấm nhuần:
Giảm 25% → cần +33% để hòa vốn
Giảm 50% → cần +100% để quay lại
Giảm 100% → coi như kết thúc
Đây là lý do phân bổ vị thế và quản lý rủi ro quan trọng hơn phần lớn mọi người nghĩ. Một lần sụt giảm 50% không chỉ đau đớn — về mặt toán học, nó rất tàn nhẫn để phục hồi. Hãy bảo vệ vốn trước, lợi nhuận theo sau. Tôi đã thấy quá nhiều danh mục bị cắt đôi khi đuổi theo các “món cược đầy conviction” mà không có điểm dừng (stop) phù hợp hay đa dạng hóa.
Trong “shop” của tôi ở Hồng Kông, chúng tôi định cỡ vị thế dựa trên việc bảo toàn vốn trong giai đoạn suy thoái là một nửa cuộc chiến. Toán học không quan tâm đến luận điểm của bạn hay bạn tin vào câu chuyện đó đến mức nào.
Giảm 25% → cần +33% để hòa vốn
Giảm 50% → cần +100% để quay lại
Giảm 100% → coi như kết thúc
Đây là lý do phân bổ vị thế và quản lý rủi ro quan trọng hơn phần lớn mọi người nghĩ. Một lần sụt giảm 50% không chỉ đau đớn — về mặt toán học, nó rất tàn nhẫn để phục hồi. Hãy bảo vệ vốn trước, lợi nhuận theo sau. Tôi đã thấy quá nhiều danh mục bị cắt đôi khi đuổi theo các “món cược đầy conviction” mà không có điểm dừng (stop) phù hợp hay đa dạng hóa.
Trong “shop” của tôi ở Hồng Kông, chúng tôi định cỡ vị thế dựa trên việc bảo toàn vốn trong giai đoạn suy thoái là một nửa cuộc chiến. Toán học không quan tâm đến luận điểm của bạn hay bạn tin vào câu chuyện đó đến mức nào.