Mục lục
Giới thiệu
Hỗ trợ và kháng cự là gì?
Các nhà giao dịch sử dụng mức hỗ trợ và kháng cự như thế nào
Hỗ trợ và kháng cự tâm lý
Hỗ trợ và kháng cự đường xu hướng
Hỗ trợ và kháng cự trung bình động
Hỗ trợ và kháng cự Fibonacci
Confluence trong phân tích kỹ thuật có nghĩa là gì?
Kết luận
Giới thiệu
Khái niệm hỗ trợ và kháng cự là chủ đề cơ bản nhất liên quan đến phân tích kỹ thuật của thị trường tài chính. Áp dụng cho tất cả các thị trường, bao gồm cổ phiếu, forex, vàng, hoặc tiền điện tử.
Mặc dù có vẻ đơn giản để hiểu, khái niệm này thực sự khá khó để làm chủ. Quá trình xác định cả hai có thể rất chủ quan, Hỗ trợ và kháng cự hoạt động khác nhau trong các điều kiện thị trường thay đổi, bên cạnh đó, các nhà giao dịch cũng cần hiểu các loại của chúng. Nhưng trên tất cả, bạn cần học nhiều biểu đồ. Hướng dẫn này sẽ giúp bạn.
Hỗ trợ và kháng cự là gì?
Ở mức cơ bản nhất, hỗ trợ và kháng cự là những khái niệm đơn giản. Giá tìm thấy các mức không thể bị phá vỡ, các mức này hoạt động như một loại rào cản. Khi hỗ trợ, giá đạt đến sàn hoặc "floor", trong khi khi kháng cự, giá đạt đến trần hoặc "ceiling". Về cơ bản, bạn có thể coi hỗ trợ như khu vực cầu và kháng cự như khu vực cung.
Theo cách truyền thống hơn, hỗ trợ và kháng cự được chỉ ra dưới dạng đường, nhưng trong thế giới thực thường không chính xác như vậy. Xin hãy nhớ; thị trường không được thúc đẩy bởi các luật vật lý ngăn cản việc phá vỡ các mức nhất định. Đó là lý do tại sao có thể có lợi hơn nếu chúng ta mô tả hỗ trợ và kháng cự như các lĩnh vực hoặc khu vực. Bạn có thể coi các khu vực này như một khoảng trên biểu đồ giá mà có khả năng thúc đẩy sự gia tăng hoạt động của các nhà giao dịch.
Hãy xem ví dụ về mức hỗ trợ. Lưu ý rằng giá liên tục vào khu vực mà tài sản đó được mua. Khoảng hỗ trợ được hình thành vì khu vực đó đã được kiểm tra lại nhiều lần. Và vì các nhà bán (bear) không thể đẩy giá thấp hơn nữa, cuối cùng giá đã bật lên - có khả năng bắt đầu một xu hướng tăng mới.
Giá bật lên ở khu vực hỗ trợ trước khi phá vỡ.
Bây giờ hãy quan sát các mức kháng cự. Như chúng ta có thể thấy, giá đang trong xu hướng giảm. Tuy nhiên, sau mỗi lần bật lên, giá không thể phá vỡ khu vực giống nhau nhiều lần. Các mức kháng cự được hình thành vì những người mua không thể kiểm soát thị trường để đẩy giá cao hơn, dẫn đến xu hướng giảm tiếp tục.
Giá không thể phá vỡ khu vực kháng cự.
Các nhà giao dịch sử dụng các mức hỗ trợ và kháng cự như thế nào
Các nhà phân tích kỹ thuật sử dụng các mức hỗ trợ và kháng cự để xác định các khu vực hấp dẫn trên biểu đồ giá. Tại các mức này, khả năng đảo chiều hoặc tạm dừng trong xu hướng cơ bản sẽ cao hơn.
Tâm lý thị trường đóng vai trò lớn trong việc hình thành các mức hỗ trợ và kháng cự. Các nhà giao dịch và nhà đầu tư sẽ nhớ các mức giá trước đây đã tăng cường sự quan tâm và hoạt động giao dịch. Bởi vì nhiều nhà giao dịch có thể nhìn vào các mức giống nhau, khu vực này có thể mang lại sự gia tăng thanh khoản. Tình trạng này thường khiến khu vực hỗ trợ và kháng cự trở thành cơ hội lý tưởng cho các nhà giao dịch lớn (hoặc cá voi) để vào hoặc ra khỏi vị trí.
Hỗ trợ và kháng cự là những khái niệm chính trong việc thực hiện quản lý rủi ro đúng cách. Khả năng nhận diện các khu vực này một cách nhất quán có thể mang lại cơ hội giao dịch có lợi. Thông thường, hai điều có thể xảy ra sau khi giá đạt đến khu vực hỗ trợ hoặc kháng cự. Giá bật ra khỏi khu vực đó, hoặc phá vỡ nó và tiếp tục di chuyển theo hướng xu hướng - có khả năng đến khu vực hỗ trợ hoặc kháng cự tiếp theo.
Vào giao dịch quanh các mức hỗ trợ hoặc kháng cự có thể là một chiến lược có lợi. Đặc biệt vì tương đối gần với điểm hủy bỏ hoặc điểm không hợp lệ - nơi mà chúng ta thường đặt lệnh dừng lỗ. Nếu khu vực đó bị phá vỡ và giao dịch bị hủy bỏ, các nhà giao dịch có thể thực hiện cắt lỗ và ra ngoài với khoản thua lỗ nhỏ. Trong trường hợp này, càng xa điểm vào khỏi khu vực cung hoặc cầu, càng xa điểm hủy bỏ.
Một điều khác cần xem xét là cách mà các mức này phản ứng với sự thay đổi ngữ cảnh. Như một quy tắc chung, khu vực hỗ trợ bị phá vỡ có thể chuyển thành khu vực kháng cự khi bị phá vỡ. Ngược lại, nếu khu vực kháng cự bị phá vỡ, thì sau này có thể trở thành mức hỗ trợ khi được kiểm tra lại. Mô hình này đôi khi được gọi là đảo chiều hỗ trợ-kháng cự.
Khu vực hỗ trợ bị phá vỡ và trở thành kháng cự khi được kiểm tra lại.
Thực tế rằng khu vực hỗ trợ trước đó hiện tại hoạt động như kháng cự (hoặc ngược lại) chứng tỏ độ chính xác của mô hình này. Do đó, việc kiểm tra lại khu vực này có thể là nơi có lợi để vào một vị trí.
Một điều khác cần xem xét là sức mạnh của khu vực hỗ trợ hoặc kháng cự. Thông thường, càng nhiều lần giá giảm và kiểm tra lại khu vực hỗ trợ, càng lớn khả năng phá vỡ xuống dưới. Tương tự, càng nhiều lần giá tăng và kiểm tra lại khu vực kháng cự, càng lớn khả năng sẽ phá vỡ lên trên.
Bây giờ, chúng ta đã biết cách mà hỗ trợ và kháng cự hoạt động đối với hành động giá. Câu hỏi tiếp theo là, có những loại hỗ trợ và kháng cự nào? Hãy cùng thảo luận về một số trong số chúng.
Hỗ trợ và kháng cự tâm lý
Loại đầu tiên mà chúng ta sẽ thảo luận được gọi là hỗ trợ và kháng cự tâm lý. Những khu vực này không phải lúc nào cũng tương quan với bất kỳ mô hình kỹ thuật nào, nhưng tồn tại vì cách suy nghĩ của con người cố gắng hiểu thế giới.
Nếu bạn không nhận ra, chúng ta đang sống trong một thế giới rất phức tạp. Do đó, chúng ta vô tình cố gắng đơn giản hóa thế giới xung quanh, để chúng ta có thể hiểu rõ hơn - điều này bao gồm việc làm tròn số. Bạn đã bao giờ nghĩ đến việc có 0,7648 quả táo? Hoặc mua 13.678.254 hạt gạo từ một người giao thương?
Hiệu ứng tương tự cũng xảy ra trên thị trường tài chính. Đặc biệt là trong giao dịch tiền điện tử, liên quan đến các đơn vị kỹ thuật số dễ chia nhỏ. Mua một tài sản với giá $ 8,0674 và bán nó với giá $ 9,9765 không được xử lý giống như mua nó với $8 và bán với giá $10. Đó là lý do tại sao các số tròn cũng có thể hoạt động như hỗ trợ hoặc kháng cự trên biểu đồ giá.
Vâng, hóa ra không đơn giản như vậy! Hiện tượng này đã được biết đến trong nhiều năm. Với tình trạng này, một số nhà giao dịch có thể cố gắng thực hiện “frontrun” đối với khu vực hỗ trợ và kháng cự tâm lý rõ ràng. Trong trường hợp này, frontrunning có nghĩa là đặt lệnh ngay trên hoặc dưới khu vực hỗ trợ hoặc kháng cự.
Quan sát ví dụ dưới đây. Khi DXY gần đạt 100, một số nhà giao dịch đặt lệnh bán ngay dưới mức đó để đảm bảo lệnh của họ được hoàn thành. Bởi vì có rất nhiều nhà giao dịch kỳ vọng đảo chiều ở mức 100, và nhiều người thực hiện frontrun ở mức đó, nên thị trường không bao giờ đạt đến mức đó và thực sự đã đảo chiều trước khi đến mức đó.
Chỉ số US Dollar (DXY) đã đảo chiều trước khi đạt 100.
Hỗ trợ và kháng cự đường xu hướng
Nếu bạn đã đọc bài viết của chúng tôi về các mô hình biểu đồ cổ điển, bạn chắc chắn đã biết rằng các mô hình cũng sẽ hoạt động như một rào cản đối với giá. Trong ví dụ dưới đây, tam giác tăng dần giới hạn giá cho đến khi mô hình phá vỡ lên trên.
Đường xu hướng hoạt động như hỗ trợ và kháng cự trên S&P 500.
Bạn có thể sử dụng những mô hình này để có lợi cho bạn và xác định các khu vực hỗ trợ và kháng cự trùng khớp với đường xu hướng. Điều này có thể rất hữu ích nếu bạn thành công trong việc tìm ra chúng sớm, trước khi mô hình phát triển.
Hỗ trợ và kháng cự trung bình động
Có nhiều chỉ báo cũng có thể cung cấp hỗ trợ hoặc kháng cự khi tương tác với giá.
Một trong những ví dụ rõ ràng nhất, trung bình động. Bởi vì trung bình động hoạt động như hỗ trợ hoặc kháng cự giá, nhiều nhà giao dịch sử dụng nó làm thước đo đối với sức khỏe của thị trường tổng thể. Trung bình động cũng hữu ích khi cố gắng tìm ra xu hướng đảo chiều hoặc điểm pivot.
Trung bình động 200 tuần hoạt động như hỗ trợ đối với giá Bitcoin.
Bạn muốn sở hữu tiền điện tử? Mua Bitcoin trên Binance!
Hỗ trợ và kháng cự Fibonacci
Các mức được mô tả bởi công cụ thoái lui Fibonacci cũng có thể hoạt động như hỗ trợ và kháng cự.
Trong ví dụ dưới đây, mức Fibonacci 61,8% hoạt động như hỗ trợ một vài lần, trong khi mức 23,6% hoạt động như kháng cự.
Mức Fibonacci hoạt động như hỗ trợ và kháng cự đối với giá Bitcoin.
Confluence trong phân tích kỹ thuật có nghĩa là gì?
Cho đến nay, chúng ta đã thảo luận về hỗ trợ và kháng cự là gì, và một số loại của chúng. Bây giờ, cách hiệu quả nhất để xây dựng chiến lược giao dịch là gì?
Điều quan trọng cần hiểu là khái niệm được gọi là confluence. Confluence là sự kết hợp của một số chiến lược được sử dụng cùng nhau để tạo ra một chiến lược duy nhất. Các mức hỗ trợ và kháng cự mạnh nhất thường xảy ra khi hỗ trợ và kháng cự đáp ứng một số loại mà chúng ta đã thảo luận trước đó.
Hãy tưởng tượng qua hai ví dụ. Khu vực hỗ trợ tiềm năng nào mà bạn nghĩ có khả năng cao hơn để thực sự hoạt động như hỗ trợ?
Hỗ trợ 1 trùng khớp với:
khu vực kháng cự trước đó
trung bình động quan trọng
mức Fibonacci 61,8%
giá với số tròn
Hỗ trợ 2 trùng khớp với:
khu vực kháng cự trước đó
giá với số tròn
Nếu bạn chú ý, bạn sẽ đoán đúng rằng Hỗ trợ 1 có khả năng cao hơn để giữ giá. Mặc dù điều này có thể đúng, giá cũng có thể bay qua nó. Điểm mấu chốt ở đây là xác suất Hỗ trợ 1 hoạt động như hỗ trợ cao hơn so với Hỗ trợ 2. Tuy nhiên, không có gì đảm bảo. Mặc dù mô hình giao dịch có thể giúp, hiệu suất trong quá khứ không gợi ý về hiệu suất trong tương lai, vì vậy bạn phải sẵn sàng cho tất cả các khả năng.
Về mặt lịch sử, các thiết lập được xác nhận bởi nhiều chiến lược và chỉ báo có xu hướng mang lại cơ hội tốt nhất. Một số nhà giao dịch confluence thành công có thể rất kén chọn về các thiết lập mà họ đưa vào - và thường quá trình này mất nhiều thời gian để chờ đợi. Tuy nhiên, khi vào giao dịch, các thiết lập của họ thường có xu hướng hoạt động với xác suất cao.
Dù vậy, luôn quan trọng để quản lý rủi ro và bảo vệ vốn của bạn khỏi các biến động giá không thuận lợi. Ngay cả những thiết lập có vẻ rất mạnh với điểm vào tốt nhất cũng có khả năng kết thúc xấu. Quan trọng để xem xét khả năng của một số kịch bản, để bạn không rơi vào bẫy phá vỡ giả hoặc bẫy bò và gấu.
Kết luận
Dù bạn đang giao dịch hàng ngày hay giao dịch swing, hỗ trợ và kháng cự là những khái niệm cơ bản cần hiểu khi nói đến phân tích kỹ thuật. Hỗ trợ hoạt động như sàn cho giá, trong khi kháng cự hoạt động như trần.
Hình thức hỗ trợ và kháng cự khác nhau, và một số trong số đó dựa trên sự tương tác của giá với các chỉ báo kỹ thuật. Các khu vực hỗ trợ và kháng cự đáng tin cậy nhất là những khu vực thường được xác nhận bởi nhiều chiến lược.
Nếu bạn muốn đọc thêm về phân tích biểu đồ, hãy xem 12 Mô Hình Nến Phổ Biến được Sử Dụng trong Phân Tích Kỹ Thuật.
