Theo BlockBeats, Block, một công ty fintech thuộc sở hữu của người đồng sáng lập Twitter Jack Dorsey, đang bị các công tố viên liên bang điều tra về các vấn đề tuân thủ. Các tài liệu nội bộ do một cựu nhân viên cung cấp cho công tố viên của Quận phía Nam New York tiết lộ những sai phạm tuân thủ phổ biến và lâu dài trong hoạt động của Block's Square và Cash App.
Những vấn đề này bao gồm thu thập thông tin khách hàng không đầy đủ để đánh giá rủi ro, xử lý hàng nghìn giao dịch liên quan đến các quốc gia bị trừng phạt kinh tế bởi Square, xử lý nhiều giao dịch tiền điện tử cho các tổ chức khủng bố và không báo cáo chính xác hầu hết các giao dịch đáng ngờ liên quan đến thẻ tín dụng, chuyển khoản đô la và Bitcoin cho chính phủ.
Block đã tuyên bố rằng họ đã thiết lập một chương trình tuân thủ toàn diện và tiếp tục đầu tư vào việc giải quyết các mối đe dọa mới cũng như môi trường pháp lý trừng phạt luôn thay đổi. Tuy nhiên, cựu nhân viên khẳng định công ty không có biện pháp khắc phục sau khi phát hiện vi phạm. Hơn nữa, một công ty tư vấn bên ngoài đã phát hiện ra gần 50 thiếu sót trong hệ thống giám sát nội bộ của Block vào năm ngoái.
Ứng dụng thanh toán Verse in Europe của Block cũng đã bị Ngân hàng Lithuania phạt và yêu cầu chấn chỉnh vào năm ngoái vì vi phạm 'nghiêm trọng và có hệ thống' về luật chống rửa tiền và chống tài trợ khủng bố. Là một trong những ứng dụng thanh toán di động phổ biến nhất ở Hoa Kỳ, Cash App có 56 triệu người dùng hoạt động, nhưng đối tác ngân hàng Sutton Bank gần đây đã đạt được thỏa thuận với Tập đoàn Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC) về việc vi phạm luật bí mật ngân hàng. Các cơ quan quản lý tài chính đang đẩy mạnh đánh giá việc tuân thủ của các tổ chức thanh toán bên thứ ba.
