Dmitry from Traders

$BTC $ETH Почему сегодня выросли криптовалюты — и что будет дальше?
Сегодня рынок получил сильный импульс вверх на фоне новостей с рынка гособлигаций США. Казначейство объявило, что увеличит объем своих выкупов долгосрочных облигаций 10–30Y вдвое: с $2 млрд до как минимум $4 млрд за одну операцию. Важный момент: это не QE. Почему-то всякий раз, когда Казначейство делает что-то подобное, блогеры сразу же начинают называть это QE.

Но это неверно. При QE ФРС создает новые деньги и покупает активы. Здесь Казначейство просто управляет структурой госдолга и ликвидностью на рынке облигаций.

Так почему реакция оказалась бычьей?
После объявления доходность по 30-летним гособлигациям снизилась примерно с 5,3% до 5,2%. Когда долгосрочные доходности падают, давление на акции и другие рискованные активы уменьшается. Криптовалюта выиграла от этого в том числе.
Падение доходностей также обычно оказывает давление на доллар и поддерживает такие активы, как золото. Сегодня мы увидели именно такую реакцию.

Но пока рано праздновать 🐻
Если доходность по 30Y быстро вернется выше ~5,3%, рынок может воспринять это крайне негативно.

А что насчет самой криптовалюты?
Сейчас BTC примерно достиг уровня 200 SMA, но книга ордеров по-прежнему не выглядит особенно сильной. Хотя BTC прибавил около 5%, ликвидность на стороне спроса в пределах моих 8% глубины снизилась примерно с $130 млн до $65 млн. Я вижу похожую картину и на более широком рынке.
То есть цена поднялась, но под ней все еще нет сильного нового слоя поддержки.

Мой базовый сценарий — несколько дней консолидации. Я хочу увидеть, как будет восстанавливаться ликвидность, и смогут ли покупатели действительно удерживать эти новые уровни. Пока я бы не гнался за зеленой свечой.

Три вещи, за которыми я наблюдаю дальше: доходности 30Y Казначейства, BTC 200 SMA и ликвидность в книге ордеров.

$BTC Еженедельное открытие: что структура рынка и стакан заявок показывают перед началом недели. Спойлер: я настроен бычье на краткосрочную перспективу.

Начнем со структуры. В глобальном плане BTC по-прежнему находится внутри Bearish-структуры. Но локально мы всё еще корректируем движение, стартовавшее 6 мая. Цена нашла поддержку примерно в районе 60 000 — прямо внутри зоны отклонения. Оттуда BTC уже скорректировался до уровня 78,6% предыдущей волны. Теперь я ожидаю, что коррекция продолжится в направлении области 61,8%–50% по Фибоначчи, что дает диапазон 68 000–71 000.

Главная мысль: стакан заявок подтверждает краткосрочный бычий сценарий.
В выходные я заметил дисбаланс ликвидности в пользу покупателей. Продавцы уходили дальше от цены на более глубоких уровнях, в то время как покупатели оставались более стабильными вблизи текущего диапазона.

Объем покупателей не настолько сильный, чтобы говорить о полноценном развороте. Но текущая картина в стакане дает цене достаточно пространства для роста к уровням Фибоначчи, прежде чем наступит следующее более важное решение.

Для меня краткосрочный бычий сценарий остается актуальным, пока покупатели продолжают удерживать стакан, а продавцам не удается создать серьезное лимитное давление выше цены.

#TradersRun

Фраза, которая превращает трейдера в долгосрочного инвестора без его согласия: “Это не убыток, пока ты не продашь.”

Древняя мудрость медведей, которая, вероятно, разрушила больше портфелей, чем плохие входы когда-либо.

Проблема не в том, что люди не хотят фиксировать убыток. Проблема в том, что они начинают путать позицию с убеждением.

Если структура сломана, ликвидность ушла, покупатели не защищают уровень, и цена продолжает скользить вниз — это уже убыток. Он просто еще не подтверждён кнопкой Продать.

Рынок не обязан возвращаться к твоему входу только потому, что закрытие сделки психологически болезненно.

Иногда “Я просто подожду” — это стратегия. Иногда это просто отказ признать, что ты был не прав.

Разница проста:
— Если у тебя есть план, уровни аннулирования и четкая причина, почему позиция всё ещё действительна — это удержание.
— Если у тебя есть только надежда и фраза “это не убыток, пока ты не продашь” — это уже не торговля.

Это режим выживания.
NFA.

$BTC

$BTC $SOL $ETH обновление: настроение на ордере изменилось.
Возможные краткосрочные зоны:
BTC — 71K
ETH — 1,950
SOL — 90
Что изменилось? Ниже скриншоты для BTC.

В последние 5 часов покупатели удерживали книгу. Рыночные продажи продолжали бить по бидам, но биды не исчезали. В то же время, продавцы не создавали серьезного лимитного давления выше цены. Так уровень сформирован.

Скорее всего, рынок сейчас может скорректировать предыдущий ход и забрать поздние шорты, сидящие слишком низко.

Это не значит полный разворот. Это значит, что книга изменилась, и краткосрочный восходящий сжатие возможно.

NFA

$ZEC обновление: Я вижу высокую вероятность движения в зону $360–380 в ближайшее время. Причина проста: книга ордеров не подтверждает сильный контроль со стороны покупателей.

Мы видим, как ликвидность мерцает на стороне покупки. Покупатели появляются, исчезают, перегружаются, но цена продолжает скользить вниз. Это пока не реальный стабильный спрос. Это больше похоже на роботов, пытающихся запутать рынок и удержать структуру, в то время как цена медленно теряет поддержку. Поэтому я не рассматриваю большие видимые заявки как бычьи по умолчанию. Если ликвидность действительно сильная, цена должна реагировать лучше. Здесь покупатели мигают, но они не контролируют движение.

Первая зона, на которую я бы обратил внимание, это $360–380. Если более широкий рынок продолжит ослабевать и $ZEC потеряет эту структуру, может открыться больший потенциал снижения к диапазону $80–100. Это не моя ближайшая цель, но это более глубокий структурный риск, который я вижу на графике.

NFA.

$CHZ обновление: детальный анализ. Краткая версия: моя цель снижения все еще находится в районе 0.01, что примерно -50% от текущих уровней. Я говорю это, потому что структура все еще выглядит слабой.

Во-первых, ликвидность на рынке в целом не здорова. На спотовом рынке пары USDT / USDC я вижу около $1.36B на стороне покупателей против $883M на стороне продавцов. Для Binance это не сильные цифры. Для сравнения, 2 марта на рынке было около $1.8B заявок против $1.4B предложений по активам. Так что ключевой момент заключается не только в дисбалансе. Ключевой момент — это ликвидность, выходящая из книг. Когда глубина рынка становится тоньше, способность рынка поглощать давление ухудшается.

Во-вторых, $CHZ ликвидность все еще выглядит слабой (скриншот 1). Посмотрите, что происходит с 26 мая. Покупатели нестабильны. Большинство ростов заявок выглядит как попытка удержать актив в пределах диапазона, а не как настоящая агрессивная накопительная стратегия. Для меня это больше похоже на контролируемую распределение по лучшим ценам, чем на сильный спрос. Рынок все еще выжимает ликвидность из этого токена.

В-третьих, структура Фибоначчи все еще указывает на более низкую цель (скриншот 2). Классическое расширение Фибоначчи оставляет область 0.01 на повестке дня. F1 — это возможное расширение волны 5. Конечно, цена может остановиться раньше. И да, мы все еще можем увидеть краткосрочный отскок в сторону 0.02348. Но будьте осторожны. Рынки могут создавать жестокие ловушки в этих зонах. Отскок не означает автоматически разворот.

Если покупатели смогут взять контроль и мы получим подтвержденный разворот, первая цель, за которой я буду следить, — это 0.02348, что примерно на 5% выше текущей цены. Но даже после этого отскока я все еще ожидал бы продолжение более широкого нисходящего тренда, если книга заказов не изменится существенно.

Будьте осторожны с ранними длинными позициями.

$CHZ можем ли мы ожидать роста здесь? Кардиограмма ликвидности дает нам довольно четкую картину.

На таймфрейме 1м и глубине 1% обратите внимание на то, как маркет-мейкер может спуфить и запутать трейдеров. Это становится еще более заметным, когда вы смотрите на глубину 100%.
Сторона предложения в ордербуке на глубине 100% на самом деле не уменьшается.
В то же время спрос на глубине 1%, 3% и 5% не растет стабильно.
Так что все эти всплески ликвидности пока выглядят больше как фейковая активность роботов.
Маркет-мейкер должен удерживать актив от слишком быстрого падения. Он может поглощать ордера, но рано или поздно ему также нужно будет разгрузить этот запас.

Так что в данный момент я не вижу реальной причины ожидать изменения тактики для этого инструмента.

$HOT похоже, что хочет отскочить.

После распродажи цена начала восстанавливаться от минимумов, в то время как видимая ликвидность по заявкам исчезала в течение нескольких дней. Теперь ликвидность по заявкам на уровне 10% глубины снова мигает.

NFA.

#альткоины

$NEAR похоже на попытку прорыва на графике. Но кто-то тихо толкает его вниз?

Ликвидность на покупку в пределах ~5% быстро догнала полную глубину на стороне предложения. Ух ты! На первый взгляд, это выглядит как поддержка. Но если цена не продолжит рост, это также может быть настройка на распределение: заявки удерживают рынок, пока предложение медленно распродается покупателям.

Вот на что я обращаю внимание.
Если эти заявки исчезнут или будут выполнены без продолжения, движение может быстро развиться.

$SOL : Я слежу за зоной $50. Серьезно. Просто посмотрите на ордербук.

График свечей все еще можно считать попыткой восстановления: волны Эллиота, структура отскока, настройка продолжения. Но ликвидность рассказывает более осторожную историю.

Кумулятивная ликвидность на продажу в пределах ~3% от цены выросла до уровня, сопоставимого с ликвидностью на покупку около ~8%.
Проще говоря: продавцы ставят серьезные объемы гораздо ближе к цене, чем покупатели.

Это не автоматически означает "шортить SOL". Но моя позиция остается осторожной, если эта ликвидность на продажу не будет поглощена.

Ключевой вопрос сейчас:
Сможет ли SOL на самом деле поглотить это предложение — или это ограничит отскок и толкнет рынок вниз? И если даже часть этой ликвидности на продажу превратится в агрессивные рыночные продажи, давление может быстро нарастать.

$CHZ обновление: спотовые продавцы все еще контролируют ситуацию.
На спотовом рынке наблюдается заметное давление продаж, и я пока не вижу четких сигналов для разворота.
Ключевая проблема проста:
— покупатели реагируют, но не берут контроль в свои руки. Они в основном поглощают рыночные продажи и ждут — не агрессивно поднимая цену.

Пока поддержка на уровне бидов не укрепится и цена не начнет закрепляться выше текущего диапазона, это все еще выглядит как слабость.

Возможно, это позже станет долгосрочным накоплением. Но прямо сейчас, для меня разворот не подтвержден.

Будьте осторожны с ранними лонгами здесь.

$CHZ

BTC следит за ситуацией: BTC сделал именно то, что предлагала ордерная книга.
Предыдущее чтение не касалось свечей. Речь шла о поглощении.

Покупатели пробили видимое предложение, и рынок пошел выше. Теперь ситуация изменилась.
После этого движения я больше не гонюсь за ростом. Я наблюдаю, начнет ли поддержка по бидам слабеть, и начнут ли продавцы контролировать следующий этап.
Если этот диапазон провалится, BTC может откатиться вниз и продолжить большую структуру.
Теперь ловушка — это опоздать на лонг.

$BTC $ETH $SOL
#Bitcoin #CryptoMarket #MarketUpdate #Liquidity #OrderFlow

$MIRA Интересно. Пойдет вверх?
TP 0.0642700 / SL 0.0523500

NFA

$AXL Огромный дисбаланс:

SL: 0.04633 TP: 0.05346
Огромный дисбаланс.

NFA

$BTC может упасть, заявки сейчас активны.

#BTC #bitcoin #CryptoMarketMoves #Marketstructure #Orderflow

Данные в реальном времени — ТОП 10 неустойчивых пар.

Стабильные пары исключены. Эта таблица показывает топ неустойчивых пар по положительному дисбалансу ликвидности.
d = Бидовая Номинальная Цена в пределах 1% − Ассистентская Номинальная Цена в пределах 10%.

Проще говоря:
ликвидность на стороне бидов сильнее, чем на стороне ассистов.

Текущие ТОП 10 неустойчивых пар:
1) BARDUSDT
2) GUNUSDT
3) COWUSDT
4) CRVUSDT
5) AXLUSDT
6) STEEMUSDT
7) SANDUSDT
8) MIRAUSDT
9) QNTUSDT
10) KAVAUSDT

Это не значит «покупай слепо». Это значит, что эти пары в данный момент показывают более сильную поддержку на стороне бидов относительно доступной ликвидности на стороне ассистов.

Для меня это список для наблюдения — не сигнал.
Следующий шаг — проверить исполнение:
1) действительно ли покупатели поднимают,
2) или книга просто пассивно забита?

#altcoins #SpotTrading #liquidity #Orderflow #MarketLiveUpdate

$BARD $GUN $COW

$CHZ Здесь что-то происходит. Будьте на чеку!

BTC следим за ситуацией: рынок подтверждает данные. Ниже представлена сводная ликвидность ордеров по выбранным крупным активам: BTC, ETH, SOL, ADA, XRP, BNB и ZEC.
В этой корзине ликвидность на стороне продаж больше на мелкой глубине, но цена все еще движется вверх.

Статический ордер говорит о наличии предложения.
Поток говорит о том, что покупатели его поглощают.

Пока это не изменится, я не вижу чистой возможности для шорта. Продолжение остается более качественным сценарием.

NFA. Чтение ликвидности только.
$BTC
$ETH
$SOL

#BTC #Bitcoin #CryptoMarketMoves #liquidity #СтруктураРынка

#BTC обновление ликвидности.

Текущая структура пока не подтверждает сильный медвежий набор.
Цена консолидации около локальных максимумов, в то время как активность покупателей остается заметной, а поддержка со стороны бидов не сломалась. Для более чистого шорта я бы ожидал увидеть более сильное давление продаж, угасание бид ликвидности и более агрессивный откат из этой зоны.
Пока что этого не происходит.
Базовый сценарий: продолжение роста, пока текущая структура ликвидности остается нетронутой.

NFA.
$BTC