Cisco и Applied Materials обе превзошли ожидания — но рынок пока не готов праздновать
Факты: Cisco (CSCO) отчиталась за I квартал 2027 финансового года после закрытия торгов в четверг, 12 ноября: выручка составила 18,5 млрд долларов, увеличившись на 24% за год и превысив прогноз в 18,14 млрд (данные LSEG через Reuters); прибыль на акцию по non-GAAP — 1,40 доллара против ожидавшихся 1,33. Выручка в сегменте сетевых решений подскочила на 43%. Cisco повысила прогноз на 2027 финансовый год до 74,8–75,8 млрд долларов с 72,2–73,4 млрд, а выручка от инфраструктуры ИИ, как ожидается, составит около 9 млрд — вдвое больше, чем годом ранее. Applied Materials (AMAT) тоже превзошла ожидания: рекордная выручка за IV квартал — 10,41 млрд (+53%), прибыль на акцию — 4,16 против ожидавшихся 4,06, прогноз на I квартал 2027 финансового года — около 11,10 млрд против ожидавшихся 10,89 млрд.
Рыночный контекст: основная сессия, напротив, завершилась в минусе — S&P 500: 7.592,40 (-0,35%), Nasdaq: 25.366,09 (-0,39%), Dow: 52.297,09 (-0,36%). Акции NVDA закрылись с падением на 4,34%, на отметке 166,19, после ухода Дженсена Хуанга. Доходность 10-летних облигаций выросла до 5,10%, нефть WTI подорожала на 2,57%, Russell 2000 снизился на 1,66%. На внебиржевых торгах было спокойно — CSCO слегка выросла на 1,7% (Barron's), AMAT почти не изменилась и торговалась по 380,30 (IBD). Это первоначальная реакция, а не тенденция на весь день.
Что я буду отслеживать дальше: открытие торгов в Нью-Йорке в пятницу вечером по WIB; индекс цен производителей США (PPI) в пятницу в 20:30 WIB; отчет NVDA во вторник, 17 ноября.
Моё мнение: картина неоднозначная. Спрос на инфраструктуру ИИ по-прежнему высок — эти два продавца «лопат» даже повысили прогнозы. Но рынок наказывает NVDA за неопределенность, а доходность на уровне 5,10% давит на акции роста. Одного превышения ожиданий недостаточно, когда настроения защитные; и, если быть честным, прогноз Cisco на II квартал (18,0–18,2 млрд) ниже показателя только что завершившегося квартала.
Это мой анализ, а не финансовая рекомендация — всегда проводите собственное исследование (DYOR).
Как думаете, достаточно ли повышения прогноза по ИИ, чтобы переломить настроения на рынке чипов, или рынок всё ещё ждет NVDA во вторник?
#SahamAS #ChipAI
Факты: Cisco (CSCO) отчиталась за I квартал 2027 финансового года после закрытия торгов в четверг, 12 ноября: выручка составила 18,5 млрд долларов, увеличившись на 24% за год и превысив прогноз в 18,14 млрд (данные LSEG через Reuters); прибыль на акцию по non-GAAP — 1,40 доллара против ожидавшихся 1,33. Выручка в сегменте сетевых решений подскочила на 43%. Cisco повысила прогноз на 2027 финансовый год до 74,8–75,8 млрд долларов с 72,2–73,4 млрд, а выручка от инфраструктуры ИИ, как ожидается, составит около 9 млрд — вдвое больше, чем годом ранее. Applied Materials (AMAT) тоже превзошла ожидания: рекордная выручка за IV квартал — 10,41 млрд (+53%), прибыль на акцию — 4,16 против ожидавшихся 4,06, прогноз на I квартал 2027 финансового года — около 11,10 млрд против ожидавшихся 10,89 млрд.
Рыночный контекст: основная сессия, напротив, завершилась в минусе — S&P 500: 7.592,40 (-0,35%), Nasdaq: 25.366,09 (-0,39%), Dow: 52.297,09 (-0,36%). Акции NVDA закрылись с падением на 4,34%, на отметке 166,19, после ухода Дженсена Хуанга. Доходность 10-летних облигаций выросла до 5,10%, нефть WTI подорожала на 2,57%, Russell 2000 снизился на 1,66%. На внебиржевых торгах было спокойно — CSCO слегка выросла на 1,7% (Barron's), AMAT почти не изменилась и торговалась по 380,30 (IBD). Это первоначальная реакция, а не тенденция на весь день.
Что я буду отслеживать дальше: открытие торгов в Нью-Йорке в пятницу вечером по WIB; индекс цен производителей США (PPI) в пятницу в 20:30 WIB; отчет NVDA во вторник, 17 ноября.
Моё мнение: картина неоднозначная. Спрос на инфраструктуру ИИ по-прежнему высок — эти два продавца «лопат» даже повысили прогнозы. Но рынок наказывает NVDA за неопределенность, а доходность на уровне 5,10% давит на акции роста. Одного превышения ожиданий недостаточно, когда настроения защитные; и, если быть честным, прогноз Cisco на II квартал (18,0–18,2 млрд) ниже показателя только что завершившегося квартала.
Это мой анализ, а не финансовая рекомендация — всегда проводите собственное исследование (DYOR).
Как думаете, достаточно ли повышения прогноза по ИИ, чтобы переломить настроения на рынке чипов, или рынок всё ещё ждет NVDA во вторник?
#SahamAS #ChipAI