Последнее снижение Cardano по-прежнему больше похоже на очистку рынка от длинных позиций с кредитным плечом, чем на активное наращивание новых коротких позиций: #ADA сейчас торгуется около $0.1722 после потери дневного уровня разворота $0.1762.
Согласно снимку рынка деривативов на 04:45 UTC 9 ноября, ADA за 24 часа подешевела примерно на 1,9%, а совокупный открытый интерес на Binance и Bybit сократился на 4,5%, примерно до $98,4 млн.
Падение цены на фоне снижения открытого интереса обычно указывает на закрытие или ликвидацию существующих позиций с кредитным плечом. Напротив, снижение цены при росте открытого интереса стало бы более весомым свидетельством того, что трейдеры открывают новые позиции на фоне распродажи.
Лонги по ADA поглотили почти все недавние ликвидации
Данные о ликвидациях подтверждают сценарий сокращения кредитного плеча.
На Binance и Bybit за анализируемый 24-часовой период были ликвидированы позиции по ADA примерно на $2,1 млн, причем около 99% из них приходилось на лонги.
На шорты пришлось всего около $27 000 ликвидаций.
Это указывает на то, что последнее снижение цены в основном вынудило выйти трейдеров, рассчитывавших на рост ADA, а не спровоцировало масштабный шорт-сквиз в противоположном направлении.
Недавно The Crypto Basic сообщило, что почти 74% счетов Bybit с ADA оставались в лонге даже после предыдущей волны ликвидаций, что показывает, насколько сильно преобладали бычьи позиции до последнего снижения цены.
Открытый интерес по ADA на сумму более $200 млн сохраняется
Сокращение кредитного плеча существенно, но рынок деривативов Cardano не опустел.
На Binance, Bybit, OKX, Gate и Hyperliquid совокупный открытый интерес по ADA на момент среза 9 ноября оставался около $206,4 млн.
Это означает, что значительный объем кредитного плеча по-прежнему задействован и может усилить очередное резкое движение цены.
Снижение также происходит на фоне устойчивого потока ордеров на продажу. Более ранние данные показали, что за 30 дней объем продаж ADA тейкерами превысил объем покупок тейкерами на $116,7 млн.
В совокупности данные указывают на рынок, где агрессивные продажи вынуждают бычьих трейдеров с кредитным плечом сокращать позиции.
ADA теряет уровень $0.1762, в фокусе — $0.1705
Снижение ADA до $0.1722 меняет краткосрочную техническую картину.
Дневной пивот $0.1762 теперь пробит, а следующей поддержкой на закрытии дневной свечи становится $0.1705.
Этот уровень находится всего примерно на 1% ниже ориентира $0.1722.
Если уровень $0.1705 не устоит, следующая дневная поддержка находится в районе $0.1658 — примерно на 3,7% ниже текущей цены. Неподалеку расположен и недельный уровень S1 — около $0.1640.
Таким образом, ADA находится непосредственно в важной зоне снижения.
Продолжение снижения к $0.1705 на фоне дальнейшего сокращения открытого интереса будет по-прежнему соответствовать сценарию дальнейшего сокращения длинных позиций с кредитным плечом.
Структура рынка станет более тревожной, если ADA продолжит падать, а открытый интерес начнет расти: такое сочетание может указывать на открытие новых позиций с кредитным плечом на фоне снижения, в том числе новых шортов.
Диапазон $0.1762–$0.1827 становится зоной восстановления
Структура потенциала роста также изменилась.
Поскольку ADA уже опустилась ниже $0.1762, этот прежний пивот теперь становится первым уровнем, который покупателям необходимо вернуть.
Для восстановления от $0.1722 до $0.1762 потребуется рост примерно на 2,3%.
Выше находится следующее сопротивление около $0.1809, за которым следует более важный недельный пивот на $0.1827.
Чтобы подняться с $0.1722 до $0.1827, потребуется рост примерно на 6,1%.
Уровень $0.182 неоднократно имел значение для Cardano. Ранее The Crypto Basic отмечало отскок ADA от $0.1824 как важную попытку восстановления, однако с тех пор последние продажи опустили цену ниже этой области.
Пока структура рынка деривативов скорее соответствует вымыванию бычьих позиций с кредитным плечом, чем формированию крупных новых коротких позиций.
Следующий показатель, за которым стоит наблюдать, — сможет ли ADA стабилизироваться около $0.1705, когда открытый интерес перестанет снижаться. Пробой ниже этого уровня откроет путь к $0.1658, а возвращение в диапазон $0.1762–$0.1827 станет первым свидетельством того, что фаза сокращения кредитного плеча ослабевает.