Три важных факта

• Биткоин растерял весь отскок после промежуточных выборов в США на фоне распродажи американских акций и задержки криптовалютного законопроекта в Вашингтоне.

• Рост после выборов остановился на 50-дневной скользящей средней, и теперь цена опирается на более медленную долгосрочную линию тренда.

• Трейдеры следят за тем, не станет ли уровень около $65 000 новой нижней границей, если цена пробьёт 200-дневную линию.

В четверг биткоин резко развернулся вниз, растеряв весь рост, достигнутый после того, как демократы получили большинство в обеих палатах Конгресса. Акции криптовалютных компаний упали сильнее рынка в целом, а принятие важного законопроекта о структуре крипторынка, похоже, отложено до следующего года.

После разворота биткоин оказался у своей последней важной линии тренда, а продавцы контролируют динамику. Теперь трейдеры хотят понять, смогут ли покупатели удержать этот уровень.

Ралли после промежуточных выборов сходит на нет: надежды на Clarity Act угасают

В четверг биткоин растерял весь рост после выборов. Крупнейшая криптовалюта подешевела примерно на 5% и к концу торговой сессии стоила около $75,433. В среду она поднялась выше $80,000 после того, как демократы получили большинство в обеих палатах Конгресса на промежуточных выборах.

Падение произошло на фоне широкого снижения американских акций. Акции компаний, связанных с криптовалютами, потеряли ещё больше: Coinbase, Robinhood, Strategy и Bullish снизились каждая на 9% или более. Общая капитализация крипторынка сократилась примерно на $370 billion.

Надежды на изменения в политике быстро угасли. Брайан Гарднер из Stifel заявил, что Clarity Act «снят с повестки на период работы уходящего состава Конгресса». Вероятность двухпартийного соглашения в следующем составе Конгресса он оценил как «довольно низкую». Он также ожидает, что сенатор Элизабет Уоррен будет добиваться расследований в криптоиндустрии. Вероятнее всего, она возглавит банковский комитет Сената.

Шон Фаррелл из Fundstrat представил более оптимистичный взгляд. По его словам, победа демократов может повысить привлекательность биткоина как защиты от роста дефицита федерального бюджета.

Исследовательская компания K33 предупреждала ранее на этой неделе, что низкая активность торгов и растущий уровень заёмного плеча делают биткоин уязвимым к резким колебаниям. Рынок также остаётся хрупким после взлома Binance на $6.3 billion на прошлой неделе.

50-дневная средняя остановила рост после выборов

Дневной график цены биткоина (BTC) с ближайшими уровнями поддержки (зелёный) и сопротивления (красный). Источник: TradingView

Всплеск цены в среду упёрся прямо в 50-дневную скользящую среднюю и остановился. Эта средняя отражает среднюю цену закрытия биткоина за последние 50 торговых сессий и находилась ровно на круглой отметке, которую покупатели ненадолго преодолели. Неудача подтвердила, что эта линия служит потолком. Продавцы, ждавшие теста этого уровня, воспользовались ралли, чтобы выйти из позиций.

Теперь откат опустил цену ко второй, более медленной линии. 200-дневная средняя, которую трейдеры используют для оценки долгосрочного тренда, находится около $76K. Биткоин торгуется почти точно на этом уровне, а за последние 24 часа его цена не изменилась.

Ниже на дневном графике почти нет уровней поддержки. Уверенный пробой опустит биткоин ниже обеих основных средних сразу. Трейдеры обычно считают такую картину нисходящим трендом, при котором рост используют для продаж.

Общая картина объясняет, почему рост после выборов так и не получил прочной основы. За последнюю неделю биткоин подешевел примерно на 3%, а за последний месяц — приблизительно на 12%.

Иными словами, рост после промежуточных выборов был кратковременным движением против основного тренда снижения, начавшегося несколькими неделями ранее. Цена приблизилась к сопротивлению, но направление тренда не изменилось. Покупателям не хватило уверенности, чтобы удержать рост после ухудшения новостей о политике и ослабления фондового рынка.

У продавцов по-прежнему преимущество в динамике

Индикаторы импульса подтверждают то, что видно по движению цены. Дневной RSI — показатель давления покупателей и продавцов по шкале от 0 до 100 — находится около 38. Это слабое значение, но оно всё ещё значительно выше зоны перепроданности ниже 30. Проще говоря, у продавцов есть пространство для дальнейшего снижения, прежде чем рынок будет выглядеть настолько перепроданным, что привлечёт охотников за выгодными покупками.

Индикатор MACD, сравнивающий краткосрочные и долгосрочные тенденции цены, остаётся ниже сигнальной линии. Это означает, что импульс по-прежнему направлен вниз. Средового отскока оказалось недостаточно, чтобы изменить сигнал.

Отдельный индикатор силы тренда показывает, что тренд начинает формироваться и контроль в руках продавцов. Снижение приобретает всё более чёткую структуру. Неудачное ралли сохранило медвежий сценарий в силе.

Почему $65,000 — следующая настоящая опора

Ниже 200-дневной средней на дневном графике почти нет поддержки вплоть до $65K. Падение к этому уровню продлит снижение биткоина ещё примерно на 14% от текущих цен.

Этот разрыв важен, потому что рынки обычно быстро проходят зоны, где мало препятствий. Если между уровнями мало покупателей, пробой долгосрочной линии может привести к стремительному падению, а не к медленному сползанию.

Чуть ниже находится отметка $63K — достаточно близко, чтобы вместе с предыдущим уровнем образовать единую зону поддержки. Её потеря повысит риск более глубокого обвала. Заёмное плечо, на которое указала K33, может спровоцировать ликвидации: трейдеры, использующие заёмные средства, будут вынуждены закрывать позиции.

Чтобы исправить ситуацию, быкам необходимо вернуть цену выше 50-дневной линии, а затем преодолеть $82K.

Два сценария определятся у 200-дневной линии

Вероятно, дальнейший сценарий определит цена закрытия биткоина относительно 200-дневной средней.

• Бычий сценарий: если покупатели удержат 200-дневную среднюю и закроют день выше $80K, 50-дневная линия сменит роль потолка на роль опоры. Это откроет путь к следующей зоне сопротивления. Закрытие ниже 200-дневной линии отменит этот прогноз.

• Медвежий сценарий: дневное закрытие ниже 200-дневной средней передаст контроль продавцам. Первая цель — отмеченная выше зона поддержки, за которой следует буфер чуть ниже неё. Возврат выше $80K отменит этот прогноз.

Пока преимущество остаётся за медведями

Пока покупатели не вернутся выше 50-дневной линии, наиболее вероятный путь по-прежнему ведёт к нижней границе.

Низкая ликвидность в стаканах заявок и высокий уровень заёмного плеча всё ещё могут спровоцировать резкие движения в любую сторону. Их могут вызвать и новые заявления из Вашингтона о регулировании криптовалют.

Отказ от ответственности: эта статья предоставлена исключительно в информационных целях. Она не является юридической, налоговой, инвестиционной, финансовой или иной консультацией и не предназначена для использования в качестве таковой.

Отказ от ответственности: эта статья предоставлена исключительно в информационных целях. Она не является юридической, налоговой, инвестиционной, финансовой или иной консультацией и не предназначена для использования в качестве таковой.