В эту пятницу досрочно истекают BTC-опционы на сумму 2,7 млрд долларов — это ключевой фактор для внутридневного рынка.
Ключевая разница во времени (важно)
Расчёт по опционам на 33 441 BTC завершится с 07:30 до 08:00 UTC,
данные по занятости вне сельского хозяйства США будут опубликованы в 13:30 UTC — разница составляет 5,5 часа.
👉 В расчёт по опционам не входит реакция на данные по занятости: настоящее движение рынка начнётся после истечения опционов.
Структура позиций (преобладает бычий настрой)
• PCR составляет всего 0,34 — позиции на рост явно преобладают
• Скопление колл-опционов: 82 000, 85 000
• Уровни поддержки по пут-опционам: 72 000–75 000
• Максимальная точка боли: 79 000 (высока вероятность небольшого краткосрочного отката для вымывания слабых позиций)
Премия за хеджирование
Премии по пут-опционам с истечением после публикации данных по занятости резко выросли. Это говорит о том, что рынок заранее учитывает макроэкономическую неопределённость, а краткосрочные настроения остаются осторожными.
Логика реакции на данные по занятости
Рынок ожидает, что нынешние данные по занятости вне сельского хозяйства значительно превзойдут предыдущие:
• Сильные данные → ожидания повышения ставок усиливаются, BTC оказывается под давлением
• Слабые данные → возвращаются ожидания смягчения политики, что благоприятно для отскока
Итог
До истечения опционов рынок, вероятнее всего, будет колебаться вокруг уровня 79 000, вымывая позиции;
после истечения опционов направление рынка на этой неделе определят данные по занятости вне сельского хозяйства.
Ключевая разница во времени (важно)
Расчёт по опционам на 33 441 BTC завершится с 07:30 до 08:00 UTC,
данные по занятости вне сельского хозяйства США будут опубликованы в 13:30 UTC — разница составляет 5,5 часа.
👉 В расчёт по опционам не входит реакция на данные по занятости: настоящее движение рынка начнётся после истечения опционов.
Структура позиций (преобладает бычий настрой)
• PCR составляет всего 0,34 — позиции на рост явно преобладают
• Скопление колл-опционов: 82 000, 85 000
• Уровни поддержки по пут-опционам: 72 000–75 000
• Максимальная точка боли: 79 000 (высока вероятность небольшого краткосрочного отката для вымывания слабых позиций)
Премия за хеджирование
Премии по пут-опционам с истечением после публикации данных по занятости резко выросли. Это говорит о том, что рынок заранее учитывает макроэкономическую неопределённость, а краткосрочные настроения остаются осторожными.
Логика реакции на данные по занятости
Рынок ожидает, что нынешние данные по занятости вне сельского хозяйства значительно превзойдут предыдущие:
• Сильные данные → ожидания повышения ставок усиливаются, BTC оказывается под давлением
• Слабые данные → возвращаются ожидания смягчения политики, что благоприятно для отскока
Итог
До истечения опционов рынок, вероятнее всего, будет колебаться вокруг уровня 79 000, вымывая позиции;
после истечения опционов направление рынка на этой неделе определят данные по занятости вне сельского хозяйства.
