Рынок строится на 3 предположениях. Одно из них в долгосрочной перспективе неверно.
→ 1) Инфраструктура ИИ — проигравшая сторона: верно, но лишь отчасти. Настоящий ущерб — у компаний, специализирующихся исключительно на центрах обработки данных (Vertiv −13%). Падение на −10–12% у строителей электросетей, таких как Quanta и Eaton, — чрезмерная реакция.
→ 2) Если капитальные расходы приостановятся, гиперскейлеры выиграют: сегодня это так, но в долгосрочной перспективе пострадают Microsoft $MSFT и Amazon $AMZN .
Наблюдаю: $BTC
#AI #Stocks
→ 1) Инфраструктура ИИ — проигравшая сторона: верно, но лишь отчасти. Настоящий ущерб — у компаний, специализирующихся исключительно на центрах обработки данных (Vertiv −13%). Падение на −10–12% у строителей электросетей, таких как Quanta и Eaton, — чрезмерная реакция.
→ 2) Если капитальные расходы приостановятся, гиперскейлеры выиграют: сегодня это так, но в долгосрочной перспективе пострадают Microsoft $MSFT и Amazon $AMZN .
Наблюдаю: $BTC
#AI #Stocks
