Microsoft и Alphabet отчитаются сегодня после закрытия рынка: проверка на прочность расходов на ИИ уже близко
По данным Pip Theory, S&P Global, Reuters и других источников: Microsoft прогнозирует рост Azure в текущем квартале примерно на 45% при неизменных валютных курсах и капитальные расходы свыше 50 млрд долларов; консенсус-прогноз EPS — около 4,71 доллара. Консенсус-прогноз выручки Alphabet — около 127,4–127,9 млрд долларов. По оценке LSEG, выручка Google Cloud вырастет примерно на 95,1%, до около 29,57 млрд долларов. Прогноз капитальных расходов на весь год — 195–205 млрд долларов. В тот же день состоится заседание FOMC (14:00 по восточному времени США); ключевым событием станет пресс-конференция Уорша.
【Мнение】Отчёт SK Hynix уже подстегнул рост акций памяти и ИИ-компаний, но настоящее испытание — смогут ли гиперскейлеры доказать, что «расходы ради роста» по-прежнему окупаются. Показатели Azure и Google Cloud, валовая маржа и прогноз капитальных расходов важнее EPS.
【Возможности и риски】Сильный прогноз может поддержать настроения в цепочке поставок чипов и позитивный взгляд на вычислительные мощности. Если же рост облачного бизнеса замедлится или капитальные расходы снова вырастут, оказывая давление на денежный поток, рискованные активы (включая $BTC ) могут последовать за ними вниз. В первую очередь следите за дневным уровнем 82500 и формулировками Уорша о траектории ставок в декабре.
Что для вас важнее: рост облачного бизнеса или способность капитальных расходов приносить отдачу?
#美股 #AI #财报 $BTC $RENDER
Только для ознакомления, не является инвестиционной рекомендацией
По данным Pip Theory, S&P Global, Reuters и других источников: Microsoft прогнозирует рост Azure в текущем квартале примерно на 45% при неизменных валютных курсах и капитальные расходы свыше 50 млрд долларов; консенсус-прогноз EPS — около 4,71 доллара. Консенсус-прогноз выручки Alphabet — около 127,4–127,9 млрд долларов. По оценке LSEG, выручка Google Cloud вырастет примерно на 95,1%, до около 29,57 млрд долларов. Прогноз капитальных расходов на весь год — 195–205 млрд долларов. В тот же день состоится заседание FOMC (14:00 по восточному времени США); ключевым событием станет пресс-конференция Уорша.
【Мнение】Отчёт SK Hynix уже подстегнул рост акций памяти и ИИ-компаний, но настоящее испытание — смогут ли гиперскейлеры доказать, что «расходы ради роста» по-прежнему окупаются. Показатели Azure и Google Cloud, валовая маржа и прогноз капитальных расходов важнее EPS.
【Возможности и риски】Сильный прогноз может поддержать настроения в цепочке поставок чипов и позитивный взгляд на вычислительные мощности. Если же рост облачного бизнеса замедлится или капитальные расходы снова вырастут, оказывая давление на денежный поток, рискованные активы (включая $BTC ) могут последовать за ними вниз. В первую очередь следите за дневным уровнем 82500 и формулировками Уорша о траектории ставок в декабре.
Что для вас важнее: рост облачного бизнеса или способность капитальных расходов приносить отдачу?
#美股 #AI #财报 $BTC $RENDER
Только для ознакомления, не является инвестиционной рекомендацией
