Золото $XAUT (спотовая цена 4115.8, COMEX 4142.5)
Последние данные: спотовая цена — 4115.8 доллара за унцию, снижение за день — 0.22%; COMEX — 4142.5, снижение — 0.42%.
Причины: укрепление доллара и рост доходности гособлигаций США повышают издержки владения золотом. По мнению StoneX, уровень 4000 — важная отметка. Однако покупки золота центральными банками и доклад Всемирного совета по золоту о цифровом золоте (прогноз: к 2031 году объем рынка цифрового золота достигнет 160–170 млрд долларов) поддерживают долгосрочный спрос.
Перспективы: удержание уровня 4100–4074 указывает на сильную динамику, однако 4150–4200 — сильное сопротивление. Устойчивое закрепление выше 4200 откроет пространство для роста; пробой вниз уровня 4074 ослабит динамику и откроет путь к 4000.
Сопротивление: 4150 / 4200; поддержка: 4100 / 4074.
Факторы влияния: индекс доллара, реальная доходность гособлигаций США, решения ФРС по процентным ставкам, покупки золота центральными банками, геополитический спрос на защитные активы.
Связанные акции: китайские акции класса A — Shandong Gold (600547), Zhongjin Gold (600489), Yintai Gold (000975), Zijin Mining (601899); акции США — Newmont (NEM), Barrick Gold (GOLD).
Серебро $XAG (спотовая цена 57.77, COMEX 58.14)
Последние данные: спотовая цена — 57.77 доллара за унцию, рост за день — 1.2%; COMEX — 58.14, рост — 1.51%.
Причины: серебро обладает и финансовыми, и промышленными свойствами; спрос со стороны солнечной энергетики и электронной промышленности обеспечивает покупки промышленными потребителями, а его ценовые колебания сильнее, чем у золота. Рост запасов и слабый спрос оказывают давление.
Перспективы: закрепление выше 57 открывает путь к 60; сильное сопротивление — 62. При пробое вниз уровня 56 следующая цель — 54.
Сопротивление: 60 / 62; поддержка: 56 / 54.
Факторы влияния: соотношение цен золота и серебра, ввод мощностей солнечной энергетики, промышленный спрос, доллар.
Связанные акции: китайские акции класса A — Shengda Resources (000603), Xingye Silver & Tin (000426), Baiyin Nonferrous (601212); акции США — Pan American Silver (PAAS), First Majestic (AG).
Медь $COPPER (LME 14420, около 6.62 доллара за фунт)
Последние данные: медь на LME — 14420.5 доллара за тонну, рост за день — 0.82% (на 81.5).
Причины: Sonny McNess из Hartree Partners активно наращивает позиции в торговле медью. Если будут введены пошлины на рафинированную медь, которыми долго угрожал Трамп, краткосрочное предложение сократится; все основные металлы на LME растут.
Перспективы: закрепление выше 14400 открывает путь к 14800–15000; при пробое вниз уровня 14200 следующая цель — 14000.
Сопротивление: 14800 / 15000; поддержка: 14200 / 14000.
Факторы влияния: забастовки в Чили, пошлины на медь, спрос в Китае, доллар, запасы.
Связанные акции: китайские акции класса A — Zijin Mining (601899), Jiangxi Copper (600362), CMOC Group (603993), Tongling Nonferrous Metals (000630)
Последние данные: спотовая цена — 4115.8 доллара за унцию, снижение за день — 0.22%; COMEX — 4142.5, снижение — 0.42%.
Причины: укрепление доллара и рост доходности гособлигаций США повышают издержки владения золотом. По мнению StoneX, уровень 4000 — важная отметка. Однако покупки золота центральными банками и доклад Всемирного совета по золоту о цифровом золоте (прогноз: к 2031 году объем рынка цифрового золота достигнет 160–170 млрд долларов) поддерживают долгосрочный спрос.
Перспективы: удержание уровня 4100–4074 указывает на сильную динамику, однако 4150–4200 — сильное сопротивление. Устойчивое закрепление выше 4200 откроет пространство для роста; пробой вниз уровня 4074 ослабит динамику и откроет путь к 4000.
Сопротивление: 4150 / 4200; поддержка: 4100 / 4074.
Факторы влияния: индекс доллара, реальная доходность гособлигаций США, решения ФРС по процентным ставкам, покупки золота центральными банками, геополитический спрос на защитные активы.
Связанные акции: китайские акции класса A — Shandong Gold (600547), Zhongjin Gold (600489), Yintai Gold (000975), Zijin Mining (601899); акции США — Newmont (NEM), Barrick Gold (GOLD).
Серебро $XAG (спотовая цена 57.77, COMEX 58.14)
Последние данные: спотовая цена — 57.77 доллара за унцию, рост за день — 1.2%; COMEX — 58.14, рост — 1.51%.
Причины: серебро обладает и финансовыми, и промышленными свойствами; спрос со стороны солнечной энергетики и электронной промышленности обеспечивает покупки промышленными потребителями, а его ценовые колебания сильнее, чем у золота. Рост запасов и слабый спрос оказывают давление.
Перспективы: закрепление выше 57 открывает путь к 60; сильное сопротивление — 62. При пробое вниз уровня 56 следующая цель — 54.
Сопротивление: 60 / 62; поддержка: 56 / 54.
Факторы влияния: соотношение цен золота и серебра, ввод мощностей солнечной энергетики, промышленный спрос, доллар.
Связанные акции: китайские акции класса A — Shengda Resources (000603), Xingye Silver & Tin (000426), Baiyin Nonferrous (601212); акции США — Pan American Silver (PAAS), First Majestic (AG).
Медь $COPPER (LME 14420, около 6.62 доллара за фунт)
Последние данные: медь на LME — 14420.5 доллара за тонну, рост за день — 0.82% (на 81.5).
Причины: Sonny McNess из Hartree Partners активно наращивает позиции в торговле медью. Если будут введены пошлины на рафинированную медь, которыми долго угрожал Трамп, краткосрочное предложение сократится; все основные металлы на LME растут.
Перспективы: закрепление выше 14400 открывает путь к 14800–15000; при пробое вниз уровня 14200 следующая цель — 14000.
Сопротивление: 14800 / 15000; поддержка: 14200 / 14000.
Факторы влияния: забастовки в Чили, пошлины на медь, спрос в Китае, доллар, запасы.
Связанные акции: китайские акции класса A — Zijin Mining (601899), Jiangxi Copper (600362), CMOC Group (603993), Tongling Nonferrous Metals (000630)