Управление рисками — альфа, о которой никто не говорит
Все хотят найти следующую монету с потенциалом роста в 10 раз. Но мало кто говорит о навыке, который действительно приумножает капитал в крипте: правильном определении размера позиции.
Вот неприятная правда: большинство трейдеров губят не плохие сигналы для входа. Их губит слишком большой размер позиции в условиях неопределённости. Просадка на 30% при позиции в 10% портфеля — это больно. Та же просадка при позиции в 60% — уже кризис для портфеля.
Уверенность с поправкой на волатильность — подход, который всё меняет. Вместо того чтобы спрашивать себя, верите ли вы в сделку, спросите: учитывая текущую реализованную волатильность этого актива за 30 дней, какой размер позиции позволит удержать максимальную дневную просадку в пределах, при которых вы сможете спокойно спать?
$BTC при годовой волатильности в 40% требует совершенно иного распределения средств, чем $SOL при 90%. $ETH часто оказывается посередине — для большинства портфелей это оптимальный баланс глубины ликвидности и волатильности.
Три правила, которые стоит усвоить:
1. Уменьшайте размер позиции, когда волатильность растёт, а не после того, как почувствуете боль
2. Даже лучшая сделка хороша лишь настолько, насколько позволяет худший размер позиции
3. Асимметричный потенциал роста реализуется, если оставаться на плаву достаточно долго, чтобы его увидеть
Рынок вознаграждает не лучшего прогнозиста, а того, кто дольше всех остаётся в игре.
#RiskManagement #CryptoTrading #PositionSizing #BinanceSquare #Крипто
Все хотят найти следующую монету с потенциалом роста в 10 раз. Но мало кто говорит о навыке, который действительно приумножает капитал в крипте: правильном определении размера позиции.
Вот неприятная правда: большинство трейдеров губят не плохие сигналы для входа. Их губит слишком большой размер позиции в условиях неопределённости. Просадка на 30% при позиции в 10% портфеля — это больно. Та же просадка при позиции в 60% — уже кризис для портфеля.
Уверенность с поправкой на волатильность — подход, который всё меняет. Вместо того чтобы спрашивать себя, верите ли вы в сделку, спросите: учитывая текущую реализованную волатильность этого актива за 30 дней, какой размер позиции позволит удержать максимальную дневную просадку в пределах, при которых вы сможете спокойно спать?
$BTC при годовой волатильности в 40% требует совершенно иного распределения средств, чем $SOL при 90%. $ETH часто оказывается посередине — для большинства портфелей это оптимальный баланс глубины ликвидности и волатильности.
Три правила, которые стоит усвоить:
1. Уменьшайте размер позиции, когда волатильность растёт, а не после того, как почувствуете боль
2. Даже лучшая сделка хороша лишь настолько, насколько позволяет худший размер позиции
3. Асимметричный потенциал роста реализуется, если оставаться на плаву достаточно долго, чтобы его увидеть
Рынок вознаграждает не лучшего прогнозиста, а того, кто дольше всех остаётся в игре.
#RiskManagement #CryptoTrading #PositionSizing #BinanceSquare #Крипто