Превью результатов Micron за FY2026 Q4 — 3 вещи, за которыми я слежу для $MU
Отчёт Micron на этой неделе — это реальный тест «суперцикла памяти».
Вот мои 3 ключевых наблюдения за FY2026 Q4:
1. Валовая маржа: смогут ли они подняться выше 86%? В прошлом квартале было 84,2%. Сдвиг в сторону HBM станет решающим фактором.
2. Доходы от HBM: пересекут ли они отметку $4 млрд? Это число задаст тон прогнозу на FY2027.
3. Рекомендации по Capex: увеличивают ли они предложение слишком быстро? Если capex будет оставаться дисциплинированным, суперцикл продолжится.
Моё мнение: Да, маржа 86% возможна в этом квартале, но это может быть пик. Я ожидаю, что суперцикл памяти продлится до середины 2027 года, прежде чем начнёт нормализоваться.
Моя стратегия: сразу после отчёта я нейтрален или слегка медвежий — классический сценарий «покупай слухи, продавай новости» — затем хочу купить просадку.
Как вы позиционируетесь? Вы бычьи или медвежьи по $MU после Q4?
#EarningsSeason #MicroStrategу #MicroEarnings #BinanceSquareFamily #BinanceExplorers
Отчёт Micron на этой неделе — это реальный тест «суперцикла памяти».
Вот мои 3 ключевых наблюдения за FY2026 Q4:
1. Валовая маржа: смогут ли они подняться выше 86%? В прошлом квартале было 84,2%. Сдвиг в сторону HBM станет решающим фактором.
2. Доходы от HBM: пересекут ли они отметку $4 млрд? Это число задаст тон прогнозу на FY2027.
3. Рекомендации по Capex: увеличивают ли они предложение слишком быстро? Если capex будет оставаться дисциплинированным, суперцикл продолжится.
Моё мнение: Да, маржа 86% возможна в этом квартале, но это может быть пик. Я ожидаю, что суперцикл памяти продлится до середины 2027 года, прежде чем начнёт нормализоваться.
Моя стратегия: сразу после отчёта я нейтрален или слегка медвежий — классический сценарий «покупай слухи, продавай новости» — затем хочу купить просадку.
Как вы позиционируетесь? Вы бычьи или медвежьи по $MU после Q4?
#EarningsSeason #MicroStrategу #MicroEarnings #BinanceSquareFamily #BinanceExplorers