#ai股持续上涨还有哪些投资机会
👉 买瓶颈，不买故事

В четверг перед открытием торгов вместе просели NVIDIA, AMD и Intel.

5% доходность прямо сейчас давит на AI-трейдинг.

22 сентября рост был у сектора памяти.

SanDisk вырос на 6,82%, Micron — на 5%, Seagate — на 4,85%.

Падали те, кто делает приложения.

Microsoft снизилась на 0,72%, Google — на 1,07%.

Деньги смещаются от тех, кто рассказывает истории, к тем, кто поставляет.

Заказы SanDisk оценены в $93,9 млрд.

Восемь крупнейших клиентов зафиксировали 65% объема производства на финансовый 2028 год.

Видимость заказов по памяти подняли до 2028 года.

Это заказы, а не прогноз.

На следующий день пришли ставки.

Доходность 10-летних U.S. Treasuries стоит на уровне 5,13%.

Google упал на 3,8%, NVIDIA — на 1,47%.

Покупка AI-акций — это примерно то же самое, что покупка дюрации.

Стоит ставкам подняться — и первыми режут оценки.

Для крипты деньги, когда они «перетекают» из AI, сначала ищут активы с большей эластичностью.

Как думаете: в этот заход покупать вычислительные мощности или приложения? Обсудим в комментариях.