#AIStocksWhatNext Является ли текущий всплеск акций компаний, связанных с ИИ, устойчивым структурным сдвигом или мы приближаемся к краткосрочному «пузырю» на пике? На фоне того, что Nvidia прогнозирует колоссальный спрос на чипы, а гиперскейлеры тратят миллиарды на вычислительную инфраструктуру, лежащий в основе спрос на ИИ неоспоримо реален. Однако оценочные мультипликаторы ведущих технологических бумаг выглядят чрезмерно растянутыми, оставляя мало пространства для ошибок.
​Хотя отраслевые данные призывают к осторожности и усилению регуляторного надзора, агрессивная геополитическая поддержка — например, предлагаемые инициативы на уровне штатов и стратегии суверенных вычислений — указывает, что национальное лидерство в ИИ становится стратегическим приоритетом. Такая государственная поддержка лежит в основе долгосрочного бычьего тезиса для сектора, делая ИИ фундаментальным компонентом будущего экономического роста.
​С точки зрения распределения капитала я по-прежнему осторожно оптимистичен относительно базовых поставщиков оборудования для ИИ, но при этом активно диверсифицируюсь в смежные сектора, такие как атомная энергетика, модернизация энергосетей и децентрализованные вычислительные сети, которые необходимы, чтобы поддерживать масштабное расширение этой инфраструктуры.
​Какая у вас стратегия для навигации по этому рынку? Вы покупаете просадки или фиксируете прибыль?
​#AIStocksWhatNext