Вы открыл позицию без плеча. Почему это не означает, что риска нет?

Многие считают:

«Я не использую плечо → следовательно, меня не могут ликвидировать → значит, риск почти отсутствует».

Первая часть логики действительно верна: без плеча нет риска ликвидации, характерного для leveraged futures-позиций. Но это не означает, что сама позиция безопасна.

Представим:

Вы купили активов на $1 000.

Актив падает на 10% → ваша позиция уже стоит $900.

Плеча не было. Ликвидации нет. Но $100 стоимости позиции вы всё равно потеряли.

И здесь остаются другие риски:

🔹 Риск цены — актив может падать дальше.

🔹 Риск размера позиции — 10% от $100 и от $10 000 — это совершенно разные суммы.

🔹 Риск ликвидности — с крупной позиции может быть сложнее выйти по желаемой цене, что может привести к проскальзыванию.

Поэтому «без плеча» ≠ «без риска».

Плечо добавляет ещё один слой риска — увеличивает экспозицию относительно собственного капитала и может приблизить ликвидацию.

Но даже без него стоит спросить себя:

сколько я могу потерять, если цена пойдёт против меня?

#Trading #RiskManagement