Криптовалюта сделала огромные шаги в децентрализации денег — передаче ценности без банков, границ или разрешений. Но помимо базовых возможностей децентрализованные финансы (#DeFI ) сталкиваются со своими собственными вызовами: они раздражают многих пользователей и, как правило, снижают интерес к более широкому внедрению.
Сначала я изложу темную сторону в прямых и понятных терминах. А затем покажу решение.
Темная сторона DeFi
#MEV , или максимальная извлекаемая стоимость (MEV), уже давно является наболевшей проблемой в DeFi. Проще говоря, это невидимый налог, от которого даже опытные пользователи с трудом могут избавиться, а для новичков, которые только осваивают DeFi, это и вовсе легкая добыча. Кто-то может слишком упрощенно назвать это «плохим», но важно помнить: боты, которые могут причинить нам вред, — это те же самые боты, которые помогают DeFi оставаться работоспособным. Например, боты получают стимулы MEV, чтобы ликвидировать плохие долги и не допустить неплатежеспособности протокола, или арбитражные боты постоянно проверяют и корректируют цены на разных DEX, чтобы предотвратить фрагментацию ликвидности.
Существуют некоторые распространенные эксплойты MEV, о которых должен знать и быть настороже каждый пользователь DeFi.
Атака сэндвичем — Боты определяют пользователя, ожидающего свап: покупают токен, поднимают цену, выполняют сделку пользователя по более низкой цене и сразу же продают. Пользователь получает меньше токенов по итоговой сделке, но бот зарабатывает прибыль.
Фронт-раннинг — Боты определяют ожидающую транзакцию, копируют и отправляют ту же сделку, но с более высокими комиссиями за газ. Бот получает прибыль за счет «обгона очереди», пока пользователь упускает возможность быстро провести транзакцию с более низкими комиссиями за газ.
Бэк-раннинг — Боты выявляют крупную сделку и сразу выполняют транзакции, чтобы воспользоваться благоприятным арбитражем, возникающим в результате упомянутой выше сделки.
Защита от MEV возможна, но в текущем сценарии DeFi — опциональна. Поэтому, если вы не знаете, как обойти «минное поле» MEV, боты заработают за ваш счет. Публичные мемпулы и полное отсутствие #privacy усугубляют проблемы в этой области. Возьмем случай сети Base: она заметно повысила пропускную способность, став быстрее и дешевле, но боты потребляют газ и забирают прибыль, из-за чего пользователям становится хуже. Даже если вы не используете децентрализованную биржу (DEX), вы все равно ощущаете удар из‑за более высоких комиссий и перегруженных блоков.
Решение: приватный DeFi
Некоторые протоколы посвятили себя решению парадокса приватности блокчейна и превращению web3 в реальность. #Oasis была пионером в этом направлении: она стремилась к разумному сочетанию конфиденциальности и прозрачности, создавая инфраструктуру, которая развивает приватность по замыслу. С конфиденциальным движком смарт-контрактов в Sapphire и фреймворком для логики внечейн исполнения (ROFL) протокол готов предложить альтернативу традиционному DeFi в виде нового приложения — Privana.
Privana объединяет готовую к промышленной эксплуатации конфиденциальную среду выполнения EVM от Sapphire и защищенные безопасными выделенными вычислительными средами (TEE) среды доверенного исполнения с зашифрованными мемпулами, ликфефикацией и блокировкой (энкрамбенсом) ключей. Это ориентированное на потребителя, удобное для пользователя приватное DeFi-решение.
Давайте посмотрим на некоторые детали того, что Privana предлагает с точки зрения пользователя — я думаю, это закрывает разрыв, который большинство DEX оставляют открытым.
Разбираем Privana
Privana — это не ваш традиционный DEX, а DeFi-приложение, которое предлагает приватные #Swaps , автоматизированные доходности и отсутствие MEV для мультичейн-операций в Ethereum, Base и HyperEVM.
Уникальные особенности Privana делают ее сразу достойной внимания: она ориентирована на приватность, встраивает автоматизацию, обеспечивает само-кастоди и доступна в мультичейн, а не только для пользователей Oasis.
Приватность в приоритете — ваши транзакции защищены TEE, то есть они безопасны и зашифрованы без исключений. Поскольку транзакции никогда не попадают в публичный мемпул, боты не могут определить сделки и, следовательно, не могут на них нацеливаться.
Автоматизация — авто-режим выполняет за вас исполнение, как только вы зададите правила. Он включает 3 простых шага.
Вы отправляете свои токены в vault Privana — это защищенная среда исполнения (secure enclave).
Вы выбираете и сохраняете свои предпочтения, например условия свапа, настройки доходности и разрешения приложений.
После того как вы одобрите, вам больше не нужно никакого ручного вмешательства, которое обычно сопровождает действия вроде свапов, распределения доходности и ребалансировки. Поскольку теперь все эти действия выполняются приватно в фоне, у ботов никогда не появляется шанс нацеливаться на них.
Само-кастоди — блокировка (энкрамбенс) ключей — это ключевой момент, который отличает от других решений, предлагающих само-кастоди. Здесь ваши ключи неизвлекаемы, поэтому их нельзя переместить за пределы защиты TEE или получить к ним доступ каким-либо образом. Политики задаются пользователем и управляются только вами — это означает, что даже разработчики Privana не могут повлиять на что-либо на бэкенде.
Мультичейн — частая претензия пользователей DeFi в том, что либо они ограничены активностью только в одной сети, либо им приходится вручную учить, как перемещать токены между сетями. Это приводит к присущим и иногда неизбежным рискам кроссчейн-свапов с помощью мостов. Предлагаемое решение подразумевает единый интерфейс без мостов и переключения кошельков — это делает пользовательский опыт проще и бесшовнее.
Вот краткий обзор возможностей Privana и того, что сейчас предлагают другие крупные протоколы.
Почему это важно
Сразу уточню: Privana не заявляет, что она первая или единственная, кто работает над устранением давних болевых точек DeFi. Опираясь на предыдущую схему, давайте сравним Privana с ведущими инструментами приватности DeFi — Flashbots, Near Intents, CoW Swap и Railgun. У всех них MEV-защита выступает общим знаменателем, и для использования требуется базовый или средний уровень подготовки пользователя.
Риск эксплойтов MEV — это проклятие для каждого DEX или решения, похожего на DEX. Privana обходит проблему публичных мемпулов: в них on-chain и публичные транзакции оказываются уязвимы для занижения результатов злонамеренными ботами. Privana использует зашифрованные мемпулы. Кроме того, сохраняется проблема раскрытия полного намерения свапа операторам даже тогда, когда транзакции скрыты от сети. Централизованная биржа (CEX) отчасти снимает остроту за счет внутренних книг заявок, но отсутствие само-кастоди — там огромная потенциальная проблема.
DEX и CEX предлагают лишь частичные решения с компромиссами. Защита от MEV не исключает on-chain полной прозрачности. Приватные свапы не сочетаются с само-кастоди и автоматизацией. В результате вы можете получить либо кроссчейн-свапы, либо свапы, сфокусированные на приватности, но не то и другое одновременно. Именно здесь появляется Privana. Она задумана как приватная по умолчанию и автоматизированная без потери контроля — решая ровно те моменты, которые пользователям хотелось бы иметь, но обычно они упускаются в существующих решениях.
Что еще ожидать
Дорожная карта Privana закладывает основу того, чего стоит ожидать от этого решения приватного DeFi.
В рамках нового стратегического направления в Oasis этот флагманский dApps использует лежащие в основе протокола технологии и архитектуру. Вот первый взгляд на UI Privana. Поскольку закрытая бета ожидается совсем скоро, вы также сможете получить некоторые поощрения как ранний участник: например, нулевые комиссии в течение 90 дней, статус Founding Member и приоритетная очередь при запуске.
Какой у вас взгляд на Privana и приватный DeFi? Какие функции вас особенно радуют, и что вы бы добавили в свой список желаний? Давайте обсудим в комментариях.