Самое распространенное заблуждение на рынке заключается в том, что многие думают, что кто больше знает, тот более компетентен, кто лучше понимает логику, тот сильнее.

Но если смотреть долго, то можно заметить, что те, кто действительно могут выжить в долгосрочной перспективе и достичь успеха, в конечном итоге не зависят от технических деталей, а от уровня понимания.

На одном и том же графике K, одни видят возможность для входа, другие видят риски, третьи видят эмоциональную борьбу, а кто-то видит, что капитал меняет владельца.

Почему на одном и том же рынке, в одном и том же месте, одни люди осмеливаются покупать, другие — продавать, а кто-то выбирает оставаться в стороне, и в конце концов все могут предложить "кажется, очень разумное" объяснение?

Причина проста.

Большинство людей видят не сам рынок, а ту его часть, которую они могут понять.

Вы не сможете заработать деньги сверх того, что знаете.

Невозможно избежать ловушек, связанных с собственным пониманием.

Таким образом, многие люди якобы изучают рыночные тенденции, но на самом деле постоянно повторяют свои собственные привычные модели мышления.

Ситуация на рынке не изменилась; изменилось лишь ваше восприятие ситуации.

Именно это по-настоящему определяет исход сделки.

Почему так много людей многому учатся, но всё равно не могут успешно торговать?

Это одно из самых распространенных явлений на рынке.

Я изучил индикаторы, паттерны, потоки ордеров, структуры и циклы настроений, и даже почитал мнения многих экспертов, но когда наконец попытался торговать, все равно потерял деньги.

В чём проблема?

Дело не в том, что я недостаточно многому научился.

Напротив, зачастую это происходит потому, что они усвоили слишком много разных вещей, но не сформировали собственную когнитивную модель.

Многие люди ежедневно получают информацию:

Сегодня мы рассмотрим макроэкономику.

Завтра мы увидим подделки.

Мы проверим движение средств в ETF-фондах послезавтра.

Два дня спустя я отправился изучать новый сюжет.

На первый взгляд кажется, что они очень усердно работают, но на самом деле их умы переполнены множеством противоречивой информации.

Вы знаете много терминов, но не знаете, каков приоритет между ними.

Вы хорошо разбираетесь в логике, но не знаете, когда ей верить, а когда нет.

Можно излагать множество принципов/истин, но эти принципы так и не воплотились в собственную систему их применения.

Итоговый результат:

Похоже, вы много знаете.

Когда дело доходит до принятия решений, ситуация становится всё более хаотичной.

Вот почему некоторые люди становятся более тревожными по мере того, как узнают больше, менее склонны к действиям по мере того, как много читают, и чаще упускают возможности по мере того, как больше анализируют.

Потому что торговля — это не соревнование в знаниях.

Рынок не принесет вам прибыль автоматически только потому, что вы много знаете.

По-настоящему важно не то, сколько вы знаете, а то, можете ли вы сжать сложную информацию в систему суждений, которую сможете последовательно применять на практике.

Во-вторых, люди с низкими когнитивными способностями обращают внимание на цены, а люди с высокими когнитивными способностями — на структуру здания.

Многие новички на рынке ставят цену на первое место.

Когда цены растут, это ощущается очень сильно.

Когда оно падает, оно чувствует себя слабым.

Если на графике цены акции отображается большая бычья свеча, вы можете упустить прибыль.

Крупная медвежья свеча может сигнализировать о крахе рынка.

Это нормально, потому что цена — это наиболее интуитивно понятный фактор.

Проблема в том, что цена — это результат, а не причина.

Реальную цену определяет структура, лежащая в её основе.

Например, оба показателя растут:

Некоторые подъемы обусловлены непрерывным притоком капитала и здоровой структурой рынка; коррекции встречают поддержку со стороны покупателей, что указывает на продолжение тренда.

Некоторые повышения цен являются всего лишь закрытием коротких позиций — способом для продавцов поднять цены, а затем избавиться от своих активов. Если объем торгов не будет соответствовать росту, ценовой всплеск быстро сойдет на нет.

Некоторые повышения цен являются кратковременными эмоциональными всплесками, вызванными новостями, и быстро снижаются после того, как ажиотаж спадает.

Некоторые подъемы, по сути, являются лишь отскоками в рамках более масштабного нисходящего тренда.

Люди, которые смотрят только на цены, будут воспринимать любое повышение цен как положительный знак.

Те, кто проанализирует структуру, сначала определят характер этой восходящей тенденции.

Аналогично, то же самое относится и к капле.

Некоторые спады свидетельствуют о начале тенденции к ослаблению.

Некоторые спады являются просто обычными рыночными коррекциями во время восходящего тренда.

Частичное снижение обусловлено тем, что крупные игроки сокращают заемные средства и выпускают акции в свободное обращение.

В некоторых случаях спад фактически предоставляет лучшие возможности для входа в следующий раунд инвестиций.

Следовательно, по-настоящему опытные трейдеры не испытывают мгновенных эмоциональных колебаний при виде роста или падения цен.

Сначала они зададут несколько вопросов:

Где именно возникла эта тенденция?

Это следование тренду или движение против тренда?

Успевает ли объем торгов?

Это единичный случай вспышки или резонанс в масштабах всего сектора?

Рыночные настроения улучшаются или ухудшаются?

Деньги гонятся за высокими ценами или же они незаметно накапливают акции?

Это разница в уровнях когнитивных способностей.

Люди с низкими когнитивными способностями сосредотачиваются на самом графике свечей.

Люди с высокими когнитивными способностями могут не только анализировать свечные графики, но и понимать лежащие в их основе потоки капитала и структуру рынка.

Во-третьих, многие люди проигрывают не рынку, а своим собственным предвзятым представлениям.

Ещё одна особенно опасная проблема в трейдинге заключается в том, что многие люди не могут «видеть рынок»; они просто «доказывают свою состоятельность».

Что это значит?

Он принял решение ещё до того, как вошёл в комнату.

Например, он заранее определил:

Биткоин обязательно вырастет.

Неизбежно возникнет определенная бандитская группировка.

Определенный сюжет обязательно станет основной сюжетной линией.

Существует определенная позиция, которую абсолютно невозможно нарушить.

С этого момента всё, что он видел, автоматически служило его собственной точке зрения.

Он чрезмерно раздул позитивные новости.

Он предпочел проигнорировать негативные новости.

Если рынок не поведет себя так, как ожидалось, он скажет себе: «Крупные игроки намеренно избавляются от слабых позиций».

Если падение будет ещё более резким, он скажет: «Это последняя капля».

Он не участвует в торговом рынке.

Он торгует собственной одержимостью.

Самое жестокое в рынке — это то, что он не будет уважать вас только потому, что вы достаточно твердо верите в себя.

Чем больше вы пытаетесь доказать свою правоту, тем больше вероятность того, что вы пропустите точку стоп-лосса.

Чем меньше вы готовы признавать свои ошибки, тем легче ваши потери будут накапливаться.

Чем больше вы относитесь к сделке как к чему-то, в чем вы "обязательно должны победить", тем больше вероятность того, что она повлияет на ваши эмоции.

По-настоящему зрелый человек не влюбляется в собственные взгляды преждевременно.

Они сделали следующее:

Если это имеет смысл, то следуйте этому.

Если логика не сработает, тогда отступите.

Рынок продолжает подтверждать тенденцию, после чего возобновит восходящее движение.

Они уважают факты, а не стремятся сохранить лицо.

Их волнует результат, а не жалость к себе.

Вот почему по-настоящему способных людей часто воспринимают не как «очень хорошо умеющих давать указания», а скорее как «очень хорошо умеющих исправлять свои ошибки».

Потому что они понимают:

Торговля — это не игра на предсказание, а игра на реагирование.

В-четвертых, на заключительных этапах сделки действительно важна именно способность обрабатывать информацию.

Сейчас на этом рынке слишком много информации.

Макроэкономические новости, изменения в политике, данные блокчейна, потоки ETF, смена нарративов, обновления проектов, рыночные настроения, мнения лидеров мнений, заголовки новостей, обсуждения в сообществе...

Каждый раз, когда вы открываете программу, весь мир пытается повлиять на ваше суждение.

На данном этапе людей по-настоящему отличает не «кто видит больше», а «кто лучше справляется с ситуацией».

Некоторые люди проводят более десяти часов в день, просматривая информацию, но чем больше они это делают, тем больше путаются.

Некоторые люди сосредотачиваются лишь на нескольких ключевых переменных, но при этом их результаты зачастую оказываются более стабильными.

Причина проста.

Большая часть информации на рынке — это информационный шум.

Лишь небольшая часть информации содержит реальные сигналы.

Люди с высокими когнитивными способностями лучше всего умеют фильтровать информацию.

Они знают, что им следует видеть, а что нет.

Что представляют собой переменные первого уровня, а что — лишь незначительные возмущения?

Что такое краткосрочные настроения, а что такое среднесрочный тренд?

Что действительно влияет на финансовые решения, а что является лишь шумихой в социальных сетях?

Например, во многих ситуациях нам следует сосредоточиться не на том, что говорит тот или иной блогер, а скорее на следующем:

Увеличился ли общий оборот рынка?

Продолжается ли доминирование криптовалют?

Взаимодействуют ли между собой основные криптовалюты?

Предусмотрена ли дальнейшая ротация секторов?

Склонность к риску растет или падает?

Это основные факторы, определяющие, стоит ли предпринимать какие-либо действия.

Те, кто преуспевает в торговле, не обязательно обладают наибольшим объемом информации.

Но они определенно лучше разбираются в основной сюжетной линии.

В-пятых, по-настоящему стабильные личности установили свой собственный «порядок суждений».

Почему некоторые люди приходят в замешательство, как только видят график?

Потому что он не оценил порядок.

Я немного посмотрю на 5-минутный график, а потом перейду к дневному.

В одну минуту я верю в макроэкономику, в следующую — в эмоции.

В одну минуту они говорят, что тренд — это самое важное, а в следующую их пугает небольшая медвежья свеча.

Без порядка нет стабильности.

Без стабильности нет последовательности.

Без стабильности результат, естественно, полностью зависит от удачи.

По-настоящему опытные трейдеры, как правило, придерживаются собственного, неизменного подхода к принятию решений.

Например, начните с рассмотрения окружающей среды в более широком масштабе.

Для начала определите, находится ли рынок в данный момент в тренде, в боковом диапазоне или движется под влиянием новостей.

Давайте рассмотрим состояние основных активов.

Стабильны ли BTC и ETH? Высок ли уровень склонности рынка к риску?

Далее рассмотрим сильные стороны этих секторов.

Направляется ли капитал в области ИИ, RWA, MEME, биржевых токенов или других сферах?

Давайте рассмотрим конкретную структуру мишени.

Это компания-последователь или лидер? Достаточно ли высока ее цена? Есть ли проблемы со структурой акционерного капитала?

Наконец наступает казнь.

Какая позиция верна, какая — неверна, какие условия позволяют продолжать её занимать, а какие вынуждают вас от неё отказаться?

Вы обнаружите, что по-настоящему уравновешенные люди — это не те, кто «с первого взгляда знает, что делать».

Скорее, они превратили этот мыслительный процесс в привычку.

Поэтому они выглядели очень расслабленными.

Дело не в том, что это легко, а в том, что для этого существует определенная система.

В-шестых, самый дорогой урок на рынке — это понимание того, что «не каждый рыночный тренд подходит для того, чтобы им пользоваться».

Многие люди теряют деньги не потому, что не умеют что-то делать, а потому, что хотят делать всё сами.

Хотите погнаться за успехом?

Хочу купить, когда цены упадут.

Я не хочу открывать короткие позиции даже в периоды волатильности.

Боитесь пропустить актуальные темы?

Боюсь, если произойдет откат, я упущу возможность отыграться.

В конечном итоге, хотя может показаться, что мы участвовали в этом всё это время, на самом деле мы постоянно платили рынку за его обучение.

Вы должны понять одну вещь:

Даже на самом крупном рынке вам не обязательно забирать всю прибыль себе.

Некоторые рыночные условия просто не подходят для вашего стиля торговли.

Некоторые возможности могут показаться захватывающими, но они могут не соответствовать вашему темпу работы.

То, что кто-то другой может занять определенную позицию, еще не значит, что вы тоже сможете.

Настоящий мастер — это не тот, кто может «схватить всё что угодно».

Скорее, речь идёт о том, чтобы «знать, от чего стоит отказаться».

Умение вовремя сдаться — это навык высокого уровня.

Потому что сдаваться — это не трусость, а отсутствие границ.

Вы знаете, насколько обширны ваши знания.

Вы знаете, для какой обстановки ваш стиль подходит лучше всего.

Вы также знаете, какие деньги можно заработать, не беспокоясь ни о чем, и что этот опыт можно повторить.

Самое худшее в торговле — это то, что никогда не упускаешь возможности.

Вместо этого речь идет о том, чтобы бросаться в омут с головой, используя возможности, которые явно вам не подходят, чтобы что-то доказать.

VII. Почему я все больше убеждаюсь, что торговля по сути сводится к самосовершенствованию.

Многие, впервые выходящие на рынок, считают, что торговля сводится к изучению свечных графиков.

Позже выяснилось, что эмоции также нуждаются в изучении.

Позже я обнаружил, что мне также необходимо изучать циклы, ритмы, позиции, исполнение, терпение, признание ошибок и анализ прошлых результатов.

Лишь позже я понял, что в конечном итоге то, что я видел во время торговли, на самом деле было мной самим.

Вы спешите?

Вы жадный или нет?

Вы можете подождать?

Вы можете признать свою ошибку?

Умеете ли вы сохранять спокойствие, когда дела идут хорошо?

Вы можете сохранять спокойствие, когда всё идёт против вас?

Все эти данные в конечном итоге будут напрямую привязаны к вашей учетной записи.

Рынок — это зеркало.

Каким человеком вы на самом деле являетесь, со временем станет ясно.

Многие спрашивают: как мы можем сделать это лучше?

Зачастую ответ заключается не в поиске более мощного индикатора.

Речь не идёт о погоне за более выдающимся учителем.

Скорее, речь идет о том, действительно ли вы начали повышать свой уровень понимания.

Когда ваше восприятие меняется, меняется и ваше представление о рынке.

Когда меняется ваша точка зрения, меняются и ваши решения.

Ваши результаты изменятся только тогда, когда изменятся ваши решения.

Это принципиально важный момент.

Конец

На рынке по-настоящему дефицитным товаром никогда не бывает возможность.

Вместо этого, когда появляется возможность,

Обладаете ли вы достаточными знаниями, чтобы это распознать?

Хватит ли у вас силы воли, чтобы удержать это?

Хватает ли у человека самодисциплины, чтобы вовремя остановиться, когда что-то пойдет не так?

Многие люди всегда стремятся найти на рынке универсальный ключ.

Но реальность такова, что

Что действительно отличает людей друг от друга, так это не какой-то один выдающийся навык.

Речь идёт скорее о глубине вашего понимания рынка, вашей способности обрабатывать информацию и постоянном совершенствовании ваших навыков.

В конечном счете,

Насколько далеко вы сможете зайти, не зависит от того, сколько графиков свечей вы проанализировали.

Это зависит от того, есть ли у вас человек, который умеет «читать рынок».

Постепенно вы становитесь тем, кто «понимает рынок».

Если вы действительно хотите преуспеть в торговле,

Начиная с сегодняшнего дня, перестаньте сосредотачиваться исключительно на колебаниях цен.

Постарайтесь расширить свой кругозор и взглянуть на рынок под другим углом.

Из-за ограничения на размер счета,

По сути, речь идёт о верхнем пределе когнитивных способностей.