Список содержимого
Введение
Что такое поддержка и сопротивление?
Как трейдеры используют уровни поддержки и сопротивления
Психологическая поддержка и сопротивление
Линии тренда, поддержка и сопротивление
Скользящая средняя поддержки и сопротивления
Поддержка и сопротивление Фибоначчи
Что подразумевается под слиянием в техническом анализе?
Крышка
Введение
Понятие поддержки и сопротивления является наиболее фундаментальной темой, связанной с техническим анализом финансовых рынков. Применяется к любому рынку, будь то акции, форекс, золото или криптовалюты.
Хотя это кажется простым для понимания, на самом деле эта концепция довольно сложна для освоения. Процесс определения обоих может быть очень субъективным, Поддержка и сопротивление работают по-разному в меняющихся рыночных условиях, и трейдеры также должны понимать их типы. Но прежде всего, вам нужно изучить много графиков. Это руководство поможет вам.
Что такое поддержка и сопротивление?
На самом базовом уровне поддержка и сопротивление — это простые концепции. Цена находит уровень, который она не может пробить, и этот уровень действует как своего рода барьер. На уровне поддержки цена достигает «пола», а на уровне сопротивления — «потолка». По сути, вы можете думать о поддержке как о зоне спроса, а о сопротивлении — как о зоне предложения.
Традиционно поддержка и сопротивление обозначаются линиями, но в реальном мире они обычно не настолько точны. Помните: рынок не подчиняется физическим законам, которые не позволяют ему прорываться через определенные уровни. Вот почему может быть полезнее описывать поддержку и сопротивление как области или регионы. Вы можете думать об этих областях как о диапазонах на ценовом графике, которые, вероятно, будут способствовать повышению активности трейдеров.
Давайте рассмотрим пример уровня поддержки. Обратите внимание, что цена продолжает возвращаться в область, где был куплен актив. Диапазон поддержки был сформирован, потому что область была повторно протестирована несколько раз. И поскольку медведи (продавцы) не смогли протолкнуть цену дальше вниз, она в конечном итоге отскочила – потенциально начав новый восходящий тренд.
Цена отскочила от области поддержки, прежде чем пробить ее.
Теперь давайте посмотрим на уровень сопротивления. Как мы видим, цена находится в нисходящем тренде. Однако после каждого отскока цена не может пробить одну и ту же область несколько раз. Уровень сопротивления формируется, потому что быки (покупатели) не могут контролировать рынок, чтобы подтолкнуть цену выше, заставляя нисходящий тренд продолжаться.
Цена не смогла пробить область сопротивления.
Как трейдеры используют уровни поддержки и сопротивления
Технические аналитики используют уровни поддержки и сопротивления для определения областей интереса на ценовом графике. На этих уровнях вероятность разворота или паузы в базовом тренде выше.
Психология рынка играет большую роль в формировании уровней поддержки и сопротивления. Трейдеры и инвесторы будут помнить уровни цен, которые ранее увеличивали интерес и торговую активность. Поскольку многие трейдеры могут смотреть на одни и те же уровни, эти области, вероятно, принесут повышенную ликвидность. Это часто делает зоны поддержки и сопротивления идеальными возможностями для входа или выхода из позиций крупных трейдеров (или китов).
Поддержка и сопротивление являются ключевыми концепциями в правильном управлении рисками. Способность последовательно определять эти зоны может предоставить прибыльные торговые возможности. Обычно, когда цена достигает области поддержки или сопротивления, могут произойти две вещи. Цена либо отскакивает от области, либо прорывает ее и продолжает движение в направлении тренда – потенциально к следующей области поддержки или сопротивления.
Вход в сделку около уровня поддержки или сопротивления может быть прибыльной стратегией. Тем более, что это относительно близко к точке аннулирования — где мы обычно размещаем стоп-лосс. Если область пробита и сделка аннулирована, трейдер может сократить свои убытки и выйти с небольшим убытком. В этом случае, чем дальше вход от зоны спроса или предложения, тем дальше точка аннулирования.
Еще один момент, который следует учитывать, — это то, как эти уровни реагируют на изменение контекста. Как правило, пробитая область поддержки может превратиться в область сопротивления при пробитии. И наоборот, если область сопротивления пробита, она может позже превратиться в уровень поддержки при повторном тестировании. Этот паттерн иногда называют переворотом поддержки-сопротивления.
Зона поддержки была прорвана и при повторном тестировании превратилась в сопротивление.
Тот факт, что предыдущая зона поддержки сейчас выступает в качестве сопротивления (или наоборот), доказывает точность этой модели. Таким образом, повторное тестирование этой области может быть прибыльным местом для входа в позицию.
Еще один момент, который следует учитывать, — это сила области поддержки или сопротивления. Обычно, чем больше раз цена падает и повторно тестирует область поддержки, тем больше вероятность того, что она пробьется ниже. Аналогично, чем больше раз цена растет и повторно тестирует область сопротивления, тем больше вероятность того, что она пробьется выше.
Теперь, когда мы знаем, как поддержка и сопротивление работают с ценовым действием, следующий вопрос: какие типы поддержки и сопротивления существуют? Давайте обсудим некоторые из них.
Психологическая поддержка и сопротивление
Первый тип, который мы обсудим, называется психологической поддержкой и сопротивлением. Эти области не обязательно коррелируют с какими-либо техническими моделями, но существуют из-за того, как люди думают о попытках осмыслить мир.
Если вы не заметили, мы живем в очень сложном мире. Из-за этого мы невольно пытаемся упростить мир вокруг нас, чтобы лучше его понять — это включает округление чисел. Вы когда-нибудь задумывались о том, чтобы иметь 0,7648 яблок? Или купить 13 678 254 зерен риса у торговца?
Похожий эффект происходит на финансовых рынках. Это особенно верно в торговле криптовалютой, которая включает в себя легко делимые цифровые единицы. Покупка актива за $8,0674 и продажа его за $9,9765 не обрабатывается так же, как покупка его за $8 и продажа за $10. Вот почему круглые числа также могут выступать в качестве поддержки или сопротивления на ценовом графике.
Ну, оказывается, не все так просто! Это явление хорошо известно уже много лет. Учитывая эту ситуацию, некоторые трейдеры могут попытаться «обогнать» психологические зоны поддержки и сопротивления. В этом случае обгон означает размещение ордера чуть выше или ниже зоны поддержки или сопротивления.
Взгляните на пример ниже. Когда DXY приблизился к 100, некоторые трейдеры разместили ордера на продажу чуть ниже этого уровня, чтобы быть уверенными, что они будут исполнены. Поскольку многие трейдеры ожидали разворота на 100, и многие опережали этот уровень, рынок так и не достиг его и развернулся раньше него.
Индекс доллара США (DXY) развернулся, не достигнув отметки 100.
Линии тренда поддержки и сопротивления
Если вы читали нашу статью о классических графических моделях, вы уже знаете, что модели также выступают в качестве сопротивления для цены. В примере ниже восходящий треугольник сдерживает цену до тех пор, пока модель не прорвется вверх.
Линии тренда выступают в качестве уровней поддержки и сопротивления на S&P 500.
Вы можете использовать эти модели в своих интересах и определить области поддержки и сопротивления, которые совпадают с линиями тренда. Это может быть очень полезно, если вам удастся обнаружить их на ранней стадии, до того, как модель разовьется.
Скользящая средняя поддержки и сопротивления
Существует также множество индикаторов, которые могут оказывать поддержку или сопротивление при взаимодействии с ценой.
Одним из самых очевидных примеров является скользящая средняя. Поскольку скользящие средние действуют как ценовая поддержка или сопротивление, многие трейдеры используют их как барометр общего состояния рынка. Скользящие средние также полезны при поиске разворотов тренда или точек разворота.
200-недельная скользящая средняя выступает в качестве поддержки цены биткоина.
Хотите владеть криптовалютой? Купите Bitcoin на Binance!
Уровни поддержки и сопротивления Фибоначчи
Уровни, определяемые инструментом коррекции Фибоначчи, также могут выступать в качестве уровней поддержки и сопротивления.
В приведенном ниже примере уровень Фибоначчи 61,8% несколько раз выступал в качестве поддержки, а уровень 23,6% — в качестве сопротивления.
Уровни Фибоначчи выступают в качестве поддержки и сопротивления для цены биткоина.
Что такое слияние в техническом анализе?
До сих пор мы обсуждали, что такое поддержка и сопротивление, и некоторые из их типов. Теперь, какой самый эффективный способ построить торговую стратегию?
Важно понимать концепцию, которая называется слияние. Слияние — это комбинация нескольких стратегий, используемых вместе для создания одной стратегии. Самые сильные уровни поддержки и сопротивления обычно возникают, когда поддержка и сопротивление встречаются с несколькими категориями, которые мы обсуждали ранее.
Давайте представим на двух примерах. Какая потенциальная зона поддержки, по вашему мнению, имеет больше шансов на то, чтобы фактически выступать в качестве поддержки?
Поддержка 1 совпадает с:
предыдущая область сопротивления
важная скользящая средняя
уровень Фибоначчи 61,8%
цена с целыми числами
Поддержка 2 совпадает с:
предыдущая область сопротивления
цена с целыми числами
Если вы обратите внимание, вы правильно догадаетесь, что у Support 1 больше шансов удержать цену. Хотя это может быть правдой, цена также может вылететь за ее пределы. Дело в том, что вероятность того, что Support 1 будет выступать в качестве поддержки, выше, чем Support 2. Однако нет никаких гарантий. Хотя торговые модели могут помочь, прошлые результаты не подразумевают будущие результаты, поэтому вы должны быть готовы ко всем возможностям.
Исторически сложилось так, что настройки, подтвержденные несколькими стратегиями и индикаторами, как правило, предоставляют наилучшие возможности. Некоторые успешные трейдеры слияния могут быть очень разборчивы в отношении того, какие настройки они вводят, и этот процесс часто может занять много времени. Однако, когда они вводят сделку, их настройки, как правило, работают с высокой вероятностью.
Однако всегда важно управлять рисками и защищать свой капитал от неблагоприятных ценовых движений. Даже очень сильная на вид установка с лучшей точкой входа имеет потенциал плохо закончиться. Важно рассмотреть возможность нескольких сценариев, чтобы не попасть в ложный прорыв или бычью или медвежью ловушку.
Крышка
Независимо от того, торгуете ли вы дневную или свинговую торговлю, поддержка и сопротивление являются базовыми концепциями для понимания, когда дело доходит до технического анализа. Поддержка действует как пол для цены, а сопротивление действует как потолок.
Формы поддержки и сопротивления различаются, и некоторые из них основаны на взаимодействии цены с техническими индикаторами. Наиболее надежными областями поддержки и сопротивления являются те, которые обычно подтверждаются различными стратегиями.
Если вы хотите узнать больше об анализе графиков, ознакомьтесь с 12 популярными моделями свечей, используемыми в техническом анализе.
