Вероятно, вы столкнетесь с большим количеством документов и ограничений, когда дело дойдет до покупки недвижимости или акций компании в реальном мире.
Токены безопасности предлагают решение этой проблемы, становясь цифровым представлением вашего реального актива в мире блокчейна.
Оглавление
Что такое токен безопасности?
Типы токенов безопасности
Преимущества токенов безопасности
Security-токен против криптовалюты
Проблемы и риски
Будущее токенов безопасности
В этой статье мы подробно рассмотрим, что такое security-токены, их типы, принцип работы и их будущее в мире криптовалют.
Что такое токен безопасности?
Токены безопасности являются мостом между традиционными финансами и цифровыми активами. Эти нематериальные токены представляют вашу собственность в реальном мире и тем самым значительно упрощают процесс покупки, продажи и торговли реальными активами.
Это может быть любой реальный актив, включая недвижимость, акции, облигации или даже произведение искусства. Если это материальный объект, который можно купить и продать, его можно связать с токеном безопасности, через который владение можно легко передать от одного человека к другому.
Хотя обычные криптовалюты могут не подлежать многим нормативным требованиям, токены, действующие как ценные бумаги, должны соблюдать строгие нормативные законы, чтобы продолжать функционировать как ценные бумаги. Они обычно выпускаются через процесс, известный как Предложение токенов безопасности (STO), в котором заинтересованные инвесторы покупают токены, представляющие их владение любым физическим или цифровым активом в реальном мире.
Теперь, когда мы объяснили токены безопасности, давайте узнаем, как они работают.
Вам также может понравиться: Что такое утилитарные токены? Понимание их функций и преимуществ
Как работают токены безопасности?
Токены безопасности работают на блокчейн-платформах, которые закодированы через смарт-контракты, которые соблюдают строгие законы о владении и передаче, закодированные в них. Каждый токен представляет собой владение или реальный актив, и любой, кто владеет токеном, действующим как ценная бумага, имеет законное право на долю актива, к которому токен привязан.
Как обсуждалось выше, эти токены выпускаются через STO, что гарантирует права как эмитента, так и инвестора токена. Блокчейн и смарт-контракты играют ключевую роль в автоматическом расчете и передаче прав собственности на токены безопасности от одной стороны к другой без необходимости в сторонних посредниках.
Более того, любой может владеть долей реального актива и не обязан покупать весь актив, что делает эту концепцию еще более привлекательной для глобальных инвесторов.
Типы токенов безопасности
Существует множество типов и примеров токенов безопасности в реальном мире, однако не все из них популярны. Здесь мы обсудим некоторые из наиболее часто используемых токенов, которые действуют как ценные бумаги для реальных активов:
Долговые токены: Компании могут выпускать долговые токены, которые представляют собой займы или облигации, выпущенные ими, и эти токены затем используются для выплаты процентов держателям токенов с течением времени.
Токены акций: Токены акций выдаются любому, кто покупает долю или собственность компании. В обмен на покупку токенов акций человек может голосовать по вопросам управления и получать прибыль компании, пока он держит токены акций и не передает их другому пользователю.
Токены, обеспеченные активами: Токены, обеспеченные активами, являются одним из классических примеров токенов безопасности, так как они связаны с материальными активами, такими как недвижимость, золото или произведения искусства. Эти токены предоставляют инвесторам долевое владение этими активами, облегчая доступ к этим большим рынкам для глобальной аудитории.
Каждый тип токена, который действует как ценная бумага, предлагает уникальные возможности для инвесторов диверсифицировать свои портфели и получить доступ к новым классам активов, соблюдая при этом нормативные требования.
Преимущества токенов безопасности
Токены безопасности предлагают множество преимуществ для глобальной финансовой экосистемы, которая включает инвесторов, эмитентов этих токенов и общественность в целом. Вот некоторые из них:
Ликвидность: Ограниченный доступ означает меньшую ликвидность, и это ограничение снимается, когда реальные активы связаны с ценными бумагами, которые представлены цифровыми токенами, которые могут быть куплены кем угодно в мире без особой бумажной работы или поездок.
Прозрачность: Каждая транзакция в блокчейне имеет постоянную запись, безопасна и защищена от подделки, и все это способствует прозрачности между эмитентом токенов и инвесторами.
Долевое владение: Не у всех есть одинаковый уровень финансовых возможностей для покупки дорогого произведения искусства или недвижимости. Вместо этого токены, действующие как ценные бумаги, позволяют каждому покупать часть реального актива и продавать свою часть актива с прибылью, когда этот актив со временем повысился в цене.
Автоматизация: Отсутствие человеческого участия в блокчейне, на котором работают эти токены, снижает любые административные расходы и ошибки. Реальные активы покупаются и продаются без проблем, а распределение дивидендов и передача прав собственности происходят за считанные секунды, следуя автоматическим жестко закодированным правилам в смарт-контракте блокчейна.
Читать далее: Топ-5 платформ токенизации недвижимости
Токены безопасности против криптовалюты
Хотя как криптовалюты, так и токены безопасности могут показаться одинаковыми на первый взгляд, на самом деле у них много различий.
Вы видите, криптовалюты, такие как Биткойн или Эфириум, являются цифровыми деньгами, которые торгуются на криптобиржах и в основном не связаны с каким-либо активом или правом и используются исключительно как средство хранения денежной стоимости.
С другой стороны, токены, действующие как ценные бумаги, напрямую представляют собой владение активами в реальном мире. Они также обязаны соблюдать строгие законы традиционных инвестиций в реальном мире. Криптовалюты нерегулируемы и часто децентрализованы, в то время как токены, выпущенные как ценные бумаги, выпускаются в правовой среде с регулируемыми и задокументированными законами.
Вызовы и риски
Нормативная неопределенность представляет собой наибольшую проблему и риск для массового принятия токенов, которые считаются ценными бумагами или планируют подать заявку на получение статуса токена безопасности. Хотя многие страны проявили интерес к этой концепции, все еще существует путаница относительно того, когда будут разработаны надлежащие законы вокруг этих токенов, которые обеспечат чувство безопасности как для инвесторов, так и для эмитентов.
Отсутствие широкого признания также означает, что ликвидность может быть большой проблемой, поскольку они еще не торгуются на традиционных биржах. Ограниченный рынок означает, что обычному инвестору трудно инвестировать в токены, действующие как ценные бумаги, и он может предпочесть традиционные криптовалюты.
Кроме того, технология, лежащая в основе этих токенов на блокчейне, все еще развивается, что означает потенциальную угрозу безопасности.
Будущее токенов безопасности
По словам нескольких экспертов, токены, зарегистрированные как ценные бумаги, имеют светлое будущее и полностью трансформируют финансовый сектор. Это означает, что способность токенизировать широкий спектр активов, как ожидается, будет расти, и мы можем увидеть больше примеров токенов безопасности в будущем.
Более того, достижения в технологии смарт-контрактов сделают владение и передачу активов еще более эффективными. Ожидается более широкое институциональное принятие ценных бумаг на базе блокчейна, что может стимулировать традиционные финансовые сектора, включая частный капитал, недвижимость и банковское дело.
В целом, будущее этих токенов сильно зависит от двух ключевых факторов. Первый – это степень развития технологии блокчейн и сможет ли она справиться с рисками и вызовами, которые возникнут. Второй – это соблюдение нормативных требований на глобальном уровне, которое определит будущее этих токенов в реальном мире. Во всей этой неопределенности ваша задача – узнать, что такое токен безопасности, и распространить информацию о его преимуществах и рисках в вашей экосистеме, что может значительно способствовать его принятию.
Вам также может понравиться: Какие страны выигрывают в криптогонке? Инсайты глобального индекса принятия криптовалюты