«Время хорошее для охоты».

В статье ниже я проанализирую и оценю потенциал новых тенденций на рынке. Исходя из этого, мы прогнозируем истории, которые могут стать основной тенденцией, которая потянет весь рынок вверх в следующем бычьем сезоне (ожидается в 2024-2026 гг.). Прогнозы основаны на исследованиях и личном опыте, поэтому они могут быть верными или ошибочными. Пожалуйста, обратитесь к ним за дополнительной информацией.

Список контента в статье:

  • DEX и деривативы и кошелек и кросс-чейн решение

  • Ликвидные деривативы для ставок

  • Реальная доходность

  • Войны 2-го уровня

  • ИИ

  • NFT и nftFi

  • Web3 и децентрализованные социальные сети

  • Мемы и мемчейн

  • Еще несколько незначительных вещей

  • Важное примечание (обязательно прочтите)

Поскольку статья довольно длинная, я постараюсь обобщить основные идеи.

Ладно, поехали!

ДЕКС

После исторического краха империи FTX пользователи, как правило, переходят на использование более децентрализованных финансовых услуг. Фактически, FTX — это последняя капля, которая привела к резкому росту потока переводов активов через DeFi. С момента своего появления DeFi постоянно разъедает CeFi.

DEX — один из секторов, которые больше всего выигрывают от этой меняющейся тенденции, особенно DEX с оптимизированным пользовательским интерфейсом/UX, полностью интегрированными инструментами деривативов, фермерством и т. д., приносящими такой опыт, как CEX.

Тенденция к мультичейн DEX также активно развивается: всего за несколько кликов по одному интерфейсу вы можете купить ETH в сети Ethereum за BUSD в сети BNB. Эта тенденция приводит к развитию межсетевых инфраструктурных проектов, таких как LayerZero и Axelar. Вы узнаете больше об Omnichain, это необходимая тенденция индустрии блокчейнов.

Сегмент деривативов на DEX также выиграет, но время, когда этот сегмент растет наиболее сильно, — это когда криптовалюта вступает в массовое внедрение, когда диапазон колебаний сужается, как и в случае с акциями, пользователи будут искать деривативы, чтобы воспользоваться высоким кредитным плечом для максимизации прибыли. Благодаря этому объем транзакций с деривативами на DEX достигнет рекордно высокого уровня.

DEX – это не краткосрочный тренд, это обязательный компонент децентрализованной структуры финансового рынка. В ближайшее время DEX будет расти быстрее и сильнее, чем общее расширение отрасли. Но чтобы стать главным трендом, который тянет весь рынок к вершине, я лично так не считаю, ритейлу нужно что-то новое.

Список наблюдения: Pancake, Wombat, GMX, Axelar, Curve, Stargate Finance, Open Ocean, Hashflow, LayerZero.

РЕАЛЬНАЯ ДОХОДНОСТЬ

Раньше доходность протоколов DeFi в основном обеспечивалась за счет инфляции токенов, или, другими словами, проект печатал больше токенов в обращении, чтобы вознаградить инвесторов, причем более глубоко, позже забирая деньги у покупателей, чтобы вознаградить тех, кто вошел первым. Если количество пользователей увеличивается, все еще в порядке, но когда позже пришедших людей больше не будет, пул ликвидности будет исчерпан, что приведет к резкому падению ценовой линии. Эта модель не обеспечивает устойчивости.

И после этого возникло движение Real Yield, которое помогло DeFi избежать этого мышления. Соответственно, проектам необходимо найти способы генерировать устойчивые источники дохода за счет своей собственной деятельности, а не за счет символической инфляции. В целом, источник дохода проектов в основном поступает от комиссий за транзакции, торговых комиссий, комиссий за кредитование и доходности инвестиций.

Хороший проект – это проект с высокой и устойчивой реальной доходностью. Но для долгосрочных инвестиций вам необходимо учитывать, как стоимость поступает к держателям токенов. Доход велик, но нет уверенности в том, что держатели получили большую выгоду от этого источника дохода.

Движение реальной доходности произошло благодаря лидеру GMX, который также выплачивает реальную доходность инвесторам, но у GMX есть очень волшебный механизм для поощрения ставок во избежание демпинга. Чтобы лучше понять, вы можете прочитать пояснительные статьи о механизме работы GMX. После этого успеха родилась серия проектов вилок GMX, которые также достигли впечатляющих результатов. К ним относятся Mummy Finance, Metavault, Mycelium.

Механизм GMX и проектов в области реальной доходности надо сказать очень хороший. Если эту тенденцию продвинуть в восходящий тренд, то эффект должен быть в несколько десятков раз больше, чем текущие результаты.

Реальная доходность – это очень хорошее движение для рынка, инвесторы склонны переключаться со спекуляций – то есть покупать токены, чтобы дождаться пампа, а затем сбрасывать их в соответствии с инвестиционным трендом – то есть удерживать в течение длительного времени, чтобы требовать доходности, тем самым воплощение модели в жизнь. Экономика Crypto приближается к традиционной.

Реальная доходность по-прежнему будет горячим ключевым словом в 2023 году. Похоже, что Arbitrum хочет построить свою экосистему, связанную с реальной доходностью, тем самым создавая импульс для дальнейшего процветания этого движения и распространения на другие сети.

Список наблюдения: GMX, Dopex, Synthetix, Gains, MUX

ЛИКВИДНЫЕ СТАВКИ ПРОИЗВОДНЫХ

Насколько я понимаю, ликвидные деривативы для ставок все еще находятся на начальной стадии. Причина появления LSD в начале 2023 года заключалась в эффекте шанхайского обновления Ethereum плюс листинг RPL на Binance.

В будущем вы увидите кроссчейн ЛСД, НФТ ЛСД, ЛСД что угодно, а затем Синтетический ЛСД. Этот воздушный шар будет бесшумно надуваться еще громче.

Список наблюдения: SSV, Лидо, Стадер

ВОЙНЫ 2-ГО УРОВНЯ

Среди решений уровня 2 для Ethereum чаще всего упоминаются два названия: Optimistic Rollup и ZK Rollup. 2022 год — это год, когда к власти приходит Оптимист, главным образом возглавляемый Оптимизмом.

Оптимизм имеет свое преимущество благодаря раннему выпуску токенов. Хотя Arbitrum еще не запустил токены, достижения проекта также демонстрируют его огромную силу (TVL на пике составлял 2,6 миллиарда долларов, на момент написания статьи он составляет 1,3 миллиарда долларов, общий объем транзакций превысил 96 миллионов долларов). , не говоря уже о том, что Arbitrum только что успешно разрушил реальную тенденцию доходности.

Хотя решение Optimistic очень развито, по мнению экспертов и крупных фондов (ConsenSys, a16z, Pantera и т. д.), накопительный пакет с нулевым разглашением является полным решением уровня 2. Даже @Vitalik, отец Ethereum, поддерживает решение zkRollup.

Проблема ЗК заключается в совместимости с EVM, для совершенствования которой требуется время. См. изображения для сравнения решений ниже. Подробную статью об этих технологиях у меня будет позже.

По моим наблюдениям, предстоящий период — это битва не только между проектами второго уровня, но и между оптимистическими решениями и решениями с нулевым разглашением. Вполне вероятно, что Arbitrum или zkSync выпустят свои токены, чтобы разжечь эту войну.

В эту войну были вовлечены следующие имена:

  • Оптимистический сводный список: решение, оптимизм, цели, Боба

  • zkRollup: zkSync, StarkNet, Loopring, ZKSpace, Mina, Aleo

Лично я считаю zkRollup лучшим решением для расширения в долгосрочной перспективе, поскольку большинство преимуществ Optimistic достигается с помощью zkRollup.

Недавние шаги Polygon — крупнейшего масштабируемого решения на Ethereum — также показывают, что они постепенно переходят на ZK Rollup, приобретая Hermez Network (проект разработки решения zk), запуская Polygon Zero — решение zkRollup использует Plonky2 Proof.

Я возлагаю большие надежды на войну второго уровня в 2023 году. Если это произойдет, нарратив «уровня 2» будет очень сильно накачан, но к тому, чтобы стать основной тенденцией, которая поднимет весь крипторынок к своему пику, я все еще отношусь к этому скептически, потому что Насос 2023 года не будет соответствовать макросу.

Список наблюдения: zkSync, Optimism, Arbitrum, StarkNet, Aleo

ИИ

С момента запуска ChatGPT он вызвал бурную волну искусственного интеллекта. ChatGPT потребовалось всего 5 дней, чтобы привлечь 1 миллион пользователей, что очень впечатляет по сравнению с 10 месяцами Facebook и 2 годами Twitter.

На ранних этапах я оценивал ИИ как более традиционный проект, и это правда, что OpenAI в настоящее время не имеет ничего общего с блокчейном. Криптопроекты просто толкают лодку по насосу и сбросу по волне ИИ.

Но похоже, что создатели не хотят останавливаться на достигнутом, последние сигналы показывают, что они хотят идти дальше с трендом ИИ, как правило, CZ и Илон Маск.

Я буду продолжать внимательно следить за этой областью, чтобы при необходимости вносить изменения, особенно наблюдая за OpenAI, если он что-то сует в блокчейн, то это должно быть глубже этой области. Всем также следует внимательно следить, этот сегмент очень хорошо привлекает сообщество, поэтому, если появится подходящая игра, она сразу станет большим трендом.

НФТС и НФТФИ

В 2022 году мы станем свидетелями вступления ряда крупных брендов в NFT. Типичные имена включают Nike, Gucci, Reddit, Trump, Starbucks. На данный момент в эту сферу вошли 43 из 100 ведущих мировых брендов.

Текущая рыночная капитализация NFT составляет около $23 млрд (по данным nftgo), что все еще слишком мало для его потенциала.

По сравнению с криптовалютой, NFT имеет много преимуществ в привлечении более традиционных пользователей. Во-первых, с юридической точки зрения NFT обладают художественной ценностью и коллекционной ценностью, поэтому они не будут считаться ценными бумагами. Это дает вещателям больше пространства для действий.

Во-вторых, это культура сообщества: у каждой сборки NFT есть своя «вера». Когда это убеждение достигает понимания пользователя, он собирает и хранит его, чтобы выразить себя, а не просто спекулировать с целью получения прибыли, как криптовалюта. Социальные сети также знают, как порадовать пользователей, позволяя установить NFT в качестве аватара, чтобы подчеркнуть индивидуальность. Когда децентрализованные социальные проекты вступят в силу, у nft появится больше возможностей для деятельности.

В следующем сезоне восходящего тренда роль nft, безусловно, незаменима. 2023 год может стать годом подготовки к следующему огромному тренду nft бычьего сезона.

Если вы обратите внимание, вы увидите, что Binance постоянно знакомит пользователей с NFT, а также список «голубых фишек» на BinanceNFT. Ранее в этом году Китай открыл поддерживаемую правительством биржу NFT. Лидеры рынка, такие как BAYC, Memeland и Azuki, готовятся к новым планам. Появляется все больше и больше проектов поддержки ликвидности NFT.

В настоящее время Polygon является привычным местом для крупных брендов, но Ethereum является основным слоем для NFT. Что касается BNBChain, то до сих пор я чувствую себя крайне плохо, поскольку тренды GameFi и Metaverse, экосистема NFT на BNB ничем не отличается от свалки. NFT — очень сильная тенденция в ближайшие несколько лет, такой трендовый босс, как CZ, определенно не будет игнорировать ее и что-то сделает со своей экосистемой NFT. Не забудьте поискать nft на BNBChain, возможно, г-н Банг предложит x100 для некоторых PFP, чтобы привлечь внимание. 👀

.

В этом сегменте NFT я буду следить за проектами в экосистеме YugaLabs, Memeland, Azuki, Frank (недавно перешедшего из SOL) и CZ. Также мы уделим внимание местным коллекциям с развивающегося рынка Японии.

Розничным инвесторам, таким как мы, не следует слишком сильно любить искусство. Когда мы получаем прибыль, нам следует найти точку для получения прибыли.

НФТФИ

На момент написания статьи nftFi кажется сообществу довольно странным, но процветающее будущее экономики вокруг nft неизбежно. Мы можем упомянуть некоторые части головоломки nftFi следующим образом:

  • Агрегатор: Blur, Hyperspace, Gemxyz

  • nft AMM: Судосвап

  • Кредитование Заимствование: BendDAO, JPEG’d, NFTfi, FRAKT, DROPS, NFTY Finance

  • Дробный NFT – фрагментация: TESSERA, Unicly, Szns, Insrt Finance

  • Производные: Nftperp, Tribe3, FloorDAO

nftFi в настоящее время находится на очень ранней стадии разработки, и ему все еще требуется больше времени для совершенствования продукта. Достаточные условия для взрыва NftFi лежат в развитии NFT. Совершенно очевидно, что тенденция nftFi возникнет, когда рыночная капитализация NFT превысит старый пик.

В долгосрочной перспективе, когда NFT и RWA будут популярны, я уверен, что этот сегмент будет чрезвычайно популярен. Если вы знаете о лете DeFi, помните, что это повторится и с nftFi.

В такие ранние времена лучше всего выбирать проекты с продуктами, доходом или большим потенциалом, чтобы пережить бурный сезон.

WEB3 И ДЕЦЕНТРАЛИЗОВАННЫЕ СОЦИАЛЬНЫЕ СЕТИ

Web3 — это очень широкое понятие со множеством подкатегорий. Изображение ниже было взято из статьи Coinbase, вы можете обратиться к нему за дополнительной информацией.

Примерно он состоит из 4 основных уровней: уровень протокола — это блокчейн L1/L2, над ним построен уровень инфраструктуры для Web3, включая Socialgraph, идентификацию, безопасность, хранилище... уровень выше — это dApps для пользователей. И, наконец, есть уровень доступа — инструменты для взаимодействия с web3, такие как браузеры и кошельки.

Видите ли, web3 очень велик, почти все, что есть в индустрии блокчейнов, использует web3. Так что прокачать всю систему web3 довольно сложно, поэтому разумнее будет покопаться в каждом маленьком кусочке внутри.

Чтобы стать основной тенденцией, должна появиться новая история, которая привлечет пользователей и создаст предпосылку для привлечения денежного потока на рынок. Есть область, которая, я высоко ценю, станет основной тенденцией следующего бычьего сезона. В случае успеха он сможет привлечь на рынок сотни миллионов пользователей, как это когда-то сделал GameFi. Это децентрализованная социальная сеть, также известная как deSocial, она же DeSoc, она же SocialFi.

Кроме того, заметили ли вы, что с момента приобретения Twitter Илон Маск активно конвертирует Twitter в социальную сеть Web3. У Binance также есть проект по превращению своего канала в разновидность социальной сети. Дядя Джек Дорси оставил пост генерального директора Twitter, чтобы построить Damus — децентрализованную социальную сеть. Эти небольшие моменты усиливают мою веру в то, что децентрализованная социальная сеть станет следующей большой тенденцией.

Единственное, чего я жду от SocialFi, — это «теории игр», которая заставит ритейлеров вкладывать в нее деньги как сумасшедшие.

Ниже я углублюсь в децентрализованную социальную сеть.

ДЕЦЕНТРАЛИЗОВАННАЯ СОЦИАЛЬНАЯ

История Decentralized Social заключается в том, чтобы воспользоваться преимуществами технологии блокчейн, чтобы помочь пользователям защищать и контролировать личную информацию, анонимность, свободу слова, защищать авторские права на контент и помогать создателям зарабатывать на собственном контенте, который я создаю.

Четыре важных направления развития децентрализованной социальной сети включают в себя:

  • Блокчейн-слой

  • Слой социального графа

  • уровень dApp

  • Решение для хранения

В настоящее время два сегмента Socialgraph и dApp очень активно развиваются всеми сторонами во главе с Lens Protocol, а недавним популярным проектом является Hooked Protocol — 29-я Launchpad Binance.

Проблема deSocial заключается в его способности масштабироваться. Как вы знаете, для управления социальной сетью с сотнями миллионов, даже миллиардами пользователей скорость и емкость хранилища данных являются огромными проблемами. Нынешней инфраструктуре блокчейна все еще требуется больше времени для удовлетворения этой потребности.

Позитивным сигналом является недавнее появление гигантов в индустрии облачного хранения данных, таких как Google Cloud, AWS или недавний проект расширения BNBChain Greenfield, который обещает решить проблему дороговизны локальных цепочек хранения.

Наряду с этим, предпосылкой для внедрения deSocial на практике станет разработка нового поколения L1, такого как Sui, Aptos, Kadena и L2s, с высокой скоростью и низкой стоимостью. И не забывайте, этой осенью у нас выйдет обновление Proto-Danksharding для Ethereum, обещающее довести скорость Ethereum 2.0 до 100 тыс. TPS, это огромный катализатор для децентрализованной социальной сети.

Несмотря на то, что это все еще не может удовлетворить потребности в бесперебойной работе deSocial, посмотрите на GameFi: когда он взорвался так сильно, инфраструктура не смогла ничего сделать, чтобы удовлетворить это. Ему достаточно подкрепиться технологической платформой, чтобы убедить ритейлеров поверить в его преимущества, за этим может последовать инфраструктура.

Взрывная тенденция — проверить свою ценность. Если она действительно ценна, она вступит в период стабильного развития. Если вы обратите внимание, то увидите, что после тренда GameFi потоки капитала из фондов все еще вливаются в Game/Metaverse, но на этот раз они не спекулируют на накачке и демпинге ценовой линии, они инвестируют, инвестируют, чтобы претендовать на реальные деньги. урожай. Потому что ценности, которые он хочет доказать, прошли проверку. То же самое и с SocialFi.

Оглядываясь назад, Whales успешно перевела деньги розничных торговцев из краткосрочных инвестиций в долгосрочные.

ТАК ЕСЛИ ПРИДЕТ ТРЕНД SOCIALFI, КАКИЕ РАЗДЕЛЫ ПОЛУЧАТ ВЫГОДУ?

Проекты dApp, созданные на базе, которые напрямую взаимодействуют с пользователями, конечно же, будут активно пропагандироваться для привлечения денежного потока, не говоря уже о том, что это отличное место для рисования финансовых пирамид. Аналогичным образом, если посмотреть на GameFi, игровые продукты — это то, о чем больше всего рассказывают и прокачивают, но в то же время они наименее устойчивы и их легче всего обмануть. 😃

.

Чтобы деньги поступали на уровень dApp, они должны сначала пройти через уровни L1/L2 Socialgraph и собственные уровни токенов. Ниже я перечислю потенциальные области децентрализованной социальной сети:

  • dApp Social: Проектов, которые напрямую взаимодействуют с пользователями, на данный момент не так много, но когда наступит тренд, они вырастут как грибы после дождя.

  • Инфраструктура deSocial: проекты платформы включают в себя: социальный граф, конфиденциальность, службы имен, токен Souldbound, решение для преобразования web2 в web3.

  • Уровень блокчейна: инфраструктура блокчейна L1/L2. Возможно, вы не заметили, но именно парни из L1, такие как Ethereum, аккумулируют лучшую ценность из всех трендов. Их возраст и размер не позволяют им качать и сбрасывать, как проекты, следующие за трендом, но конечная ценность вся направлена ​​на это. чтобы помочь ему расти устойчиво.

  • Решения для хранения данных. Решения для хранения данных также являются областью, которая получает большую выгоду от этой тенденции. Этот сегмент часто менее привлекателен для розничной торговли, но в основном его составляют организации, строители и киты. На самом деле, этот сегмент также является достаточно долгосрочным и устойчивым, поскольку является важным и обязательным сегментом в структуре блокчейн-индустрии.

  • Кроме того, вы можете просмотреть уровень доступа, например браузеры и кошельки.

Список наблюдения (за исключением L1/L2):
– Протокол Lens, Протокол Hooked, Cyber ​​Connect, Farcaster, Damus, Mask Network, Протокол DeSo.
– DTTD, Phaver, CosTV, Mirrorxyz, Lenster, Lenstube, iMe.
– Домены ENS, SpaceID, Неостановимые домены, Облако Flux-Web3.

Есть также много других проектов на ранней стадии, этот сегмент расширяется очень быстрыми темпами, поэтому вам нужно внимательно следить за тем, чтобы добавлять или удалять проекты в свой список наблюдения.

МЕМЫ И МЕМЕЦЕПЬ

«Мемы — это не повествования, мемы — это не тренды, мемы — это идеология»

У мемов нет правил, они могут внезапно возглавить тренд в хороший день или просто накачаться как сумасшедшие после цитаты Илона Маска. Но по сути мемы — незаменимое блюдо в криптотусовке. Система мемов не требует особого анализа, просто делайте ставку на тех, у кого есть сообщество, команда MM и поддержка KOL.

Ниже мой список наблюдения:

  • Древние мемы всегда приносят определенное спокойствие: ДОГ, ШИБА, ЛЮДИ.

  • Новые мемы: THE, FLOKI, BONK, CAW, XEN

  • Вещи, которые умирают один раз, не могут умереть во второй раз: LUNA, LUNC, USTC, FTX.

  • И не забывайте о скине в игре в мем-цепочках, таких как Dogechain, Shibarium.

ВАЖНОЕ ПРИМЕЧАНИЕ

Во-первых, вышеизложенное представляет собой личные прогнозы, основанные на исследованиях и личном опыте, которые могут быть верными, а могут и нет. Кроме того, текущий прогноз относительно ранний; в будущем могут возникнуть непредвиденные нарушения. Поэтому вам нужно внимательно следить за рынком и проводить собственные исследования.

Во-вторых, управление капиталом чрезвычайно важно на крипторынке в частности и инвестициях в целом. У вас должна быть разумная стратегия распределения вашего инвестиционного портфеля, не идите ва-банк в тренде, потратьте большую часть средств на вещи, которые обеспечивают безопасность и устойчивую ценность, такие как ETH, BTC, DeFi.

Помните, что независимо от того, какая тенденция произойдет, вещи, принадлежащие платформе, такие как BTC, L1 и DeFi, все равно будут сильно расти. $BTC $ETH превысит свой пик, когда наступит восходящий тренд.

Наконец, тщательно подготовьте свой багаж, наступит сезон восходящего тренда.