Сегодня мы продолжаем говорить о проекте, который в последнее время резко вырос. Это также проект DEFI, который называется Bancor. Имя токена — BNT. Вы можете видеть, что сегодня он увеличился с 0,4 до 0,67, увеличившись вдвое. день. Тогда рыночная стоимость также достигла 96 миллионов долларов США, а рыночная стоимость составила 190+.​

Введение

Bancor — это система, которая обеспечивает ликвидность токенов малой капитализации со встроенным резервом в один или несколько токенов ERC20, которые могут быть проданы. Новые токены выпускаются посредством смарт-контрактов в обмен на резервные токены. Цена новых токенов определяется автономно посредством смарт-контрактов, что позволяет осуществлять прямую конвертацию между токенами без необходимости обмена, без необходимости участия второй стороны в транзакции. или третья сторона объединяются для заключения сделки. Сетевой эффект токенов, созданных протоколом Bancor, снижает барьеры для входа на рынок для этих новых валют и эффективно решает проблемы ликвидности.

Новая валюта поддерживается Bancor, который поддерживается ETH, а коэффициент постоянного резервирования Bancor (CRR) установлен и поддерживается на уровне 20%. BNT выпускается путем отправки ETH на смарт-контракт, в котором Bancor хранит резервы, и отправленный ETH становится подтверждением Bancor. При этой настройке пользователь может отправить 20 ETH на этот смарт-контракт для покупки 100 BNT, и 20 ETH будут принудительно зачислены в резерв этим смарт-контрактом. Используя тот же метод, BNT можно обменять обратно на ETH, и пока пользователь отправляет его на смарт-контракт Bancor, он будет получать некоторое количество ETH. Протокол Bancor позволяет пользователям генерировать или уничтожать BNT каждый раз, когда они вносят или выводят резервные средства (ETH). Если цена ETH вырастет (из-за развития экосистемы Ethereum), цена BNT также вырастет (поскольку BNT и его резервный токен ETH поддерживают постоянное соотношение резервов), и рост цены BNT также увеличится. цена новых монет.​

Механизм реализации проекта

Этот протокол позволяет любому создать токен, который содержит один или несколько других токенов в качестве собственного резерва в заданном соотношении. Этими резервными токенами могут быть бумажные валюты, цифровые активы (например, золото) или другие криптовалюты (например, Биткойн, Эфириум и другие). Используя эти резервы, вновь созданные токены напрямую увеличивают стоимость, независимо от объема торгов. Он также напрямую получает обменный курс между собой и резервными токенами, поэтому может выкупить свои резервные токены в любое время, независимо от того, есть покупатель или нет.

Поскольку «постоянная резервная ставка» гарантированно остается неизменной на основе сопоставления обменных транзакций смарт-контрактами в каждый момент, цена токена будет меняться в зависимости от «резервного баланса» (Reserve) и «обращения токена» (Supply Perform). динамическое плавание. Когда пользователи используют смарт-контракты для покупки «умных токенов», им необходимо внести резервы в смарт-контракт на основе текущей рыночной цены. После завершения пользователь может получить «умные токены». В этом процессе, хотя «резервный баланс» и «обращение токенов» увеличились, чтобы поддерживать «постоянную резервную ставку», цена «смарт-токена» соответственно вырастет. Точно так же, когда пользователи уничтожают «умные токены» с помощью смарт-контрактов и возвращают свои резервы, цена токена упадет. С помощью приведенной выше формулы цена токена будет корректироваться во времени в соответствии с последними сопоставленными транзакциями. Проще говоря, рыночная стоимость «смарт-токенов» подтверждается резервом в смарт-контракте. По мере увеличения резервного баланса цена токена будет увеличиваться.

Самым большим нововведением протокола Bancor является то, что обнаружение стоимости цифровых валют на традиционных биржах основано на синхронном сопоставлении заказов на покупку (BID) и продаж (ASK) в реальном времени. Однако на основе протокола Bancor цена меняется. цифровых валют зависит от резервного баланса и токена. Обращение монет и процесс открытия стоимости являются асинхронными.

Основные преимущества Банкора

1. Постоянная ликвидность

Даже если на рынке мало или вообще нет других покупателей или продавцов, пользователи могут покупать или продавать токены непосредственно в сети через смарт-контракты. Поскольку цена будет корректироваться в зависимости от размера обмена, всегда будет определенная цена обмена. Протокол Bancor эффективно отделяет ликвидность от объема транзакций.

2. Смарт-контракты не взимают комиссию за совершенные обмены.

Единственные комиссии, которые несут пользователи, — это те, которые необходимы для взаимодействия с базовым блокчейном. Хотя за погашение некоторых смарт-токенов может взиматься дополнительная плата за использование, установленная создателем, эти комиссии, как правило, очень низкие, поскольку из-за природы протокола Bancor с открытым исходным кодом другие пользователи могут легко создавать конкурирующие смарт-токены для предоставления аналогичных услуг по выкупу. эффективно сокращая затраты.

3. Регулируемая ценовая чувствительность

Кредитное плечо, создаваемое большими резервами токенов соединителя и относительно высоким CW, делает цену смарт-токенов менее чувствительной к внезапным колебаниям, вызванным краткосрочными спекуляциями или крупными заказами.

4. Нет разницы в цене

Формула Bancor использует один и тот же метод расчета цены при обработке ордеров на покупку и продажу, а спред между ценами покупки и продажи отсутствует, в отличие от традиционных торговых платформ, где цена покупки всегда ниже цены продажи.

5. Цены предсказуемы.

В отличие от традиционной торговли на основе книги заказов, ценовой алгоритм смарт-токенов полностью прозрачен, что позволяет пользователям предварительно рассчитать эффективную цену их обмена перед выполнением обмена и обеспечить раннее предупреждение о снижении цены на основе объема транзакции до ее совершения. казнён.

Сравнение решений по ликвидности Bancor, KyberNetwork и 0x:

1) Решение проблемы ликвидности в протоколе Bancor заключается в использовании смарт-контрактов на основе блокчейна и резервных валют, чтобы смарт-токены можно было обменивать на резервы по соответствующему обменному курсу без необходимости использования контрагентов;

2) KyberNetwork обеспечивает ликвидность через резервный пул, а смарт-контракты Kyber обеспечивают лучшие цены на резервный пул, а расчет может быть быстро завершен с помощью смарт-контрактов в цепочке;

3) Механизм сопоставления заказов, используемый в 0x, не может гарантировать ликвидность. Ретранслятор размещает книгу заказов в цепочке, и расчет завершается в цепочке. Скорость сопоставления зависит от объема транзакции.

Сценарии применения

1. Валюта, генерируемая пользователем. Это также первый прикладной продукт, разработанный командой Bancor. Пользователям не требуется никакого технического образования, чтобы использовать пользовательский интерфейс, аналогичный Facebook, и использовать его через WhatsApp и Telegram (в будущем будет поддерживаться WeChat). интеллектуальный чат-бот (Chatbot) генерирует собственную сеть цифровой валюты. Пользователи также могут инициировать краудсейл токенов одним щелчком мыши с помощью этого продукта.

2. Обмен валюты (TokenChangers). Когда пользователь устанавливает «постоянную резервную ставку» на 100% (это означает, что «резервный баланс» равен «обращению токена») и помещает два разных числа в резервную валюту X и Y, пользователь имеет возможность обменивать эти две валюты и называется «валютным свопером». Например, если пользователь хочет обменять валюту X на валюту Y, ему нужно всего лишь внести валюту X в резерв, а затем уничтожить «смарт-токен» и вывести валюту Y из резерва. Стоит отметить, что изменение «резервного баланса» и «обращения токенов» X и Y повлияет на их цены, а также при наличии разницы между ценой X и Y в сети Bancor и ее ценой на внешнем биржевом рынке. Появляются безрисковые арбитражные возможности. Валютные свопы постоянно находят арбитражные возможности и эффективно поддерживают цену каждой валюты в сети Bancor на уровне рыночной цены, используя экономические стимулы.

3. Децентрализованные корзины токенов. Точно так же, как и в случае с «валютным свопом», когда пользователь устанавливает «постоянную резервную ставку» на 100% и помещает в резерв различные цифровые валюты, он может получить аналогичные функции биржевых фондов. (ETF) или индексный фонд (Index Fund). Стоит отметить, что концепция банкора была впервые предложена Джоном Мейнардом Кейнсом, экономистом, который тогда был консультантом британского казначейства после Второй мировой войны. Он выступал за принцип овердрафта и создание глобального центрального банка под названием Интернационал. Расчетный союз и выпустить сверхсуверенную валюту (наднациональную валюту) под названием Bancor. В каком-то смысле команда Bancor отдает дань уважения Кейнсу и создает первую настоящую «сетевую валюту» (Network Currency) посредством протокола Bancor.​

Токен-экономика

Соучредителями Bancor являются Гай и Галия Бенарци, а среди известных инвесторов проекта Тим Дрейпер, партнер инвестиционной фирмы Draper FisherJurvetson.

Проект собрал 153 миллиона долларов в ходе продажи токенов в 2017 году, проводимой швейцарской некоммерческой организацией Bprotocol Foundation. В общей сложности финансирование было привлечено почти от 11 000 инвесторов, что сделало эту сделку крупнейшей в своем роде на тот момент.

Общее количество токенов составляет 142 943 759, а текущая цена валюты составляет около 0,6 доллара США. На пике в 2019 году она составляла 100 долларов США.

Половина общего количества токенов будет выделена участникам продажи токенов, а оставшаяся часть будет выделена команде основателей для различных операционных бюджетов и программ грантов. Команда взяла только 10%, а зарезервировано 20%, которые тоже должны принадлежать команде. 20% сообщества, грубо говоря, тоже принадлежат им, поэтому коэффициент владения валютой у команды немного высок.

И TVL в сети также имеет 75 миллионов долларов США, что по-прежнему разумно по сравнению с ее рыночной стоимостью, ее можно рассматривать как 1:1.

Наконец, мы подведем итог этому проекту. Существует также множество проектов DEFI. Этот проект также нарушает традиционную стратегию торгов заказов на покупку и продажу и использует стратегию асинхронной стоимости. Я лично считаю, что это не обязательно хорошо. Почему большинство транзакций DEFI? Все это первое решение, которое показывает, что первое решение является лучшим решением. Хотя BNT может повысить стоимость небольших валют, его ценность определяется большинством людей. люди думают, что uni ценен, тогда uni не так ценен, как биткойн. Это консенсус. Верно и то, что по этому пути трудно идти. Теперь на официальном сайте вы можете увидеть, что их новая биржа называется Carbon. Преимущество этой биржи заключается в автоматизированных стратегиях покупки и продажи, поэтому она также начала определенную трансформацию. В целом этот проект находится в рамках стандартов, относительно средний и инновационный, но нововведение так и не было реализовано.