Чтобы понять теорию волн Эллиотта, нам необходимо углубиться в принципы того, как развиваются ценовые движения на рынке, согласно волновому принципу, изложенному Ральфом Нельсоном Эллиоттом и позднее популяризированному Робертом Пректером.
Теория волн Эллиотта предполагает, что финансовые рынки движутся в повторяющихся циклах, которые в первую очередь обусловлены психологией инвесторов. Эти циклы делятся на «импульсные волны» и «корректирующие волны»:
Импульсные волны: это пятиволновые модели, которые движутся в направлении основного тренда (обозначаются 1, 2, 3, 4, 5).
Корректирующие волны: это трехволновые модели, которые движутся против тренда (обозначаются A, B, C).
Базовая структура волн Эллиотта
Базовая структура состоит из 5 импульсных волн (1, 2, 3, 4, 5) и сопровождается корректирующим 3-волновым паттерном (A, B, C). Каждая из этих волн имеет свои собственные характеристики:
Волна 1: первоначальное движение вверх.
Волна 2: коррекция волны 1.
Волна 3: Обычно самая сильная волна в последовательности, которая простирается за пределы волны 1.
Волна 4: Коррекционное движение против тренда.
Волна 5: последнее движение в направлении тренда.
Последующая корректирующая фаза включает:
Волна A: Первоначальное движение против тренда.
Волна B: Частичный откат волны A.
Волна C: Продолжение движения, начатого волной A.
Коррекция Фибоначчи и расширения в волнах Эллиотта
Коррекции и расширения в теории волн Эллиотта тесно связаны с соотношениями Фибоначчи. Уровни коррекции для волны 2 обычно составляют 0,382, 0,5, 0,618, 0,786 или даже 0,91 от волны 1. Уровни коррекции волны 2 будут влиять на протяженность волн 3 и 5.
Расчеты коррекции и расширения
1. Если волна 2 откатывается на 38,2% от волны 1 (0,382)
Волна 3: Когда волна 2 представляет собой неглубокую коррекцию (38,2%), волна 3 имеет тенденцию быть удлиненной. Она часто перемещается на расстояние от 1,618 до 2,618 длины волны 1. Наиболее распространенная цель для волны 3 в этом случае составляет от 161,8% до 261,8% волны 1.
Волна 5: Если волна 3 удлинена, волна 5 часто равна волне 1 по длине. Однако волна 5 также может удлиняться, особенно если волна 1 была короткой. Обычное удлинение волны 5 составляет 100% волны 1 или 61,8% волн 1 и 3 вместе взятых.
2. Если волна 2 откатывается на 50% от волны 1 (0,5)
Волна 3: 50%-ная коррекция все еще предполагает сильную Волну 3, но расширение может быть не таким агрессивным, как в сценарии 38,2%. Обычно Волна 3 может двигаться на 1,618 длины Волны 1.
Волна 5: После 50%-ного отката в волне 2, если волна 3 будет удлинена, волна 5, вероятно, будет равна волне 1 или потенциально составит 0,618 от волн 1 и 3 вместе взятых.
3. Если волна 2 откатывается на 61,8% от волны 1 (0,618)
Волна 3: При откате на 61,8% волна 3, как ожидается, все еще будет расширяться, хотя менее вероятно, что она достигнет экстремального расширения, например, в 2,618 раза больше длины волны 1. Более консервативно, волна 3 может увеличиться до 1,618 раза больше длины волны 1.
Волна 5: Если волна 3 все еще растянута (но не настолько, как в сценарии с меньшим откатом), волна 5 может быть равна волне 1 или составлять 0,618 длины от начала волны 1 до конца волны 3.
4. Если волна 2 откатывается на 78,6% от волны 1 (0,786)
Волна 3: Более глубокая коррекция на 78,6% для Волны 2 предполагает, что Волна 3 может быть не такой протяженной. Обычно Волна 3 может быть примерно в 1,272–1,618 раз больше Волны 1.
Волна 5: Если волна 3 не будет значительно расширена, волна 5 также может не сильно расшириться. В таком сценарии волна 5 может составить около 61,8% - 100% волны 1.
5. Если волна 2 восстановится на 91% от волны 1 (0,91)
Волна 3: Если волна 2 откатывается на 91% от волны 1, это считается очень глубокой коррекцией, и шансы на сильную волну 3 уменьшаются. В этом случае волна 3 может простираться всего лишь примерно на 1,0–1,272 длины волны 1.
Волна 5: При глубокой коррекции и ограниченной волне 3, волна 5 может быть равна или меньше длины волны 1. В некоторых случаях волна 5 может даже усечь или не превзойти максимум волны 3.
Краткое изложение моделей коррекции и расширения
Ключевые замечания для практического применения
Волна 3 никогда не бывает самой короткой: в теории волн Эллиотта волна 3 никогда не бывает самой короткой по сравнению с волнами 1 и 5. Неглубокая волна 2 обычно приводит к более длинной и протяженной волне 3.
Принцип чередования волн: если волна 2 острая (например, 0,786 или 0,91), ожидайте, что волна 4 будет плоской или боковой коррекцией, и наоборот.
Зоны слияния: используйте слияния Фибоначчи для прогнозирования зон завершения. Например, волна 5, заканчивающаяся около слияния 100% волны 1 и 61,8% волн 1-3, может быть высоковероятной целью.
Заключение
Коррекция волны 2 существенно влияет на потенциальные расширения волн 3 и 5 в структуре волн Эллиотта. Связь между этими волнами не фиксирована, но понимание коррекций и расширений Фибоначчи может предоставить трейдерам мощный инструмент для прогнозирования движений рынка и потенциальных ценовых целей.
Применяя этот подход с использованием инструментов наблюдения за рынком и технического анализа, вы сможете лучше оценить, где, скорее всего, закончится каждая волна, и соответственно установить подходящие уровни стоп-лосса и целевых показателей прибыли.