А как насчет реальных данных на платформе pump.fun? Какова «скорость выпуска» токена? Сколько токенов могут достичь рыночной стоимости в миллионы или десятки миллионов долларов? Какова реальная ситуация с прибылью пользователей? Эта статья покажет вам один за другим.

Что касается платформы pump.fun, то токены Meme можно запускать честно на pump.fun, без предварительной продажи и распределения команд. На начальном этапе запуска токена эти токены торгуются по кривой связи внутри платформы. Как только токен пересекает критический порог рыночной капитализации в 69 000 долларов США, ликвидность в размере 12 000 долларов США переносится в Raydium и уничтожается.

Что касается комиссий, платформа pump.fun взимает с торговых пользователей комиссию за обмен в размере 1% в течение периода выпуска токена Meme. Эта комиссия будет продолжаться до тех пор, пока рыночная стоимость токена не достигнет порога в 69 000 долларов США. Создателям токенов до корректировки политики платформы (то есть до начала августа) необходимо заплатить комиссию за создание в размере примерно 0,02 SOL и плату за миграцию в размере 2 SOL после достижения рыночной стоимости в 69 000 долларов США.

Стоит отметить, что по состоянию на начало августа pump.fun ввел новые правила, запустил функцию бесплатного создания токенов и предоставил финансовые стимулы создателям токенов, которые успешно завершили кривую связывания. Согласно новым правилам, стоимость создания токена переходит от создателя к первому покупателю токена, а создатель, успешно завершивший кривую связывания, получит вознаграждение в размере 0,5 SOL (приблизительно равное 80 долларам США), то есть миграционный сбор корректируется до 1,5 SOL.

Всего через pump.fun было развернуто 1,8 миллиона токенов, но «процент выпуска» составляет всего 1,4%.

Согласно данным информационной панели Dune, предоставленным Hashed, количество развернутых токенов на платформе pump.fun приближается к 1,8 миллионам. Несмотря на то, что текущая волатильность рынка является сильной, а популярность токенов Meme значительно упала, деятельность по развертыванию токенов на платформе pump.fun не уменьшилась, а продолжается.

Если посмотреть дальше, то информационная панель Dune показывает, что за последний месяц на pump.fun ежедневно размещалось в среднем более 20 000 токенов. Однако среди этого огромного количества только очень небольшое количество токенов может быть успешно запущено на Raydium (т. е. иметь рыночную стоимость более $69 000 и соответствовать «выпускному» стандарту), от 100 до 200. Это означает, что недавний уровень выпуска токенов pump.fun находится на низком уровне от 1% до 2%, а доля токенов, которые на данный момент успешно «вышли» на всей платформе, составляет всего 1,4%. Кроме того, многие токены, которые успешно «выпустились», не показали хороших результатов на последующем рынке, и их рыночная стоимость была близка к нулю.

Что на самом деле означает процент выпускников в 1,4%? Если взять в качестве аналогии показатель 985 на вступительных экзаменах в колледж, то в 2023 году показатель 985 в Шаньси, Хэбэе, Хунани, Гуандуне и других местах составит около 2%. Видно, что токенам на платформе pump.fun очень сложно успешно «выпуститься».

Кроме того, разработчик с наибольшим количеством токенов, развернутых на pump.fun, создал до 3357 токенов, но успешно «выпустили» только 16 токенов. Всего на 10 адресах разработчиков было создано более 1000 токенов, среди которых были созданы токены, занявшие пятое место. адрес создал в общей сложности 1915 токенов, но ни один из них не «выпустился».

Вероятность рыночной стоимости в десятки миллионов долларов составляет всего один из 100 000.

Успешный запуск на Raydium не означает, что рыночная капитализация токена будет гладкой. Продолжая наблюдать за рыночными показателями токенов после перехода с pump.fun на Raydium, мы можем обнаружить, что, хотя некоторые токены успешно запустили транзакции на Raydium, токены, которые могут преодолеть порог рыночной капитализации в десятки миллионов и миллионы долларов, не являются чрезвычайно редкими. .

На момент написания статьи из почти 1,8 миллиона токенов, развернутых на платформе pump.fun, только 18, таких как michi, DADDY, BILLY, MOTHER, SCF (Smoking Chicken Fish), TrumpAvega, aura, SC (Shark Cat), и т. д. Рыночная стоимость одного токена успешно превысила отметку в 10 миллионов долларов США, тогда как количество токенов с рыночной стоимостью, превышающей 1 миллион долларов США, на данный момент составляет всего 96.

Данные показывают, что вероятность того, что токен, созданный на pump.fun, достигнет рыночной капитализации более 10 миллионов долларов, составляет примерно один из 100 000, а вероятность достижения рыночной капитализации более 1 миллиона долларов составляет всего около 5 из 100 000. Эти данные показывают острую конкуренцию и низкую вероятность успеха, преобладающую на рынке токенов.

Доля новых токенов, созданных с помощью pump.fun, неуклонно растет.

На диаграмме ниже показано изменение соотношения новых токенов, созданных с помощью платформы pump.fun, к другим вновь созданным токенам в сети Solana. Можно заметить, что доля новых токенов, развернутых pump.fun, демонстрирует устойчивую тенденцию к росту, достигнув в последние дни соотношения 6:4.

Общая сумма комиссий на pump.fun достигла более 0,1% от общего количества SOL.

Общая сумма сборов на pump.fun достигла 624 640 SOL, что в настоящее время составляет более 0,1% от общего объема поставок Solana, или примерно 90 миллионов долларов США по текущим рыночным ценам. Знаете, pump.fun запустился всего 7 месяцев.

Кроме того, согласно отчету Lookonchain, за последние 3 месяца на комиссионном счете pump.fun было продано 222 073 SOL по средней цене 160 долларов США, которые были обменяны на 35,54 миллиона долларов США.

2,43 миллиона пользователей, при этом количество активных пользователей в день находится на высоком уровне от 50 000 до 70 000.

Данные панели @jhackworth's Dune показывают, что по последним подсчетам платформа pump.fun насчитывает более 2,43 миллиона пользователей. В течение последних трех месяцев на платформе поддерживалось большое количество активных пользователей в день: от 50 000 до 70 000 в большинстве дней.

Только 3% пользователей pump.fun заработали более 1000 долларов прибыли.

По данным @adam_tehc, если вы зарабатываете более 1000 долларов США, вы можете войти в верхние 3% рейтинга прибыли.

Если вы заработаете более 10 миллионов долларов прибыли на pump.fun, вы попадете в топ-6 по прибыли;

Если вы заработаете более $1 миллиона прибыли на pump.fun, вы попадете в топ-70 по прибыли (0,0028% всех кошельков);

Если вы заработаете более $100 000 прибыли на pump.fun, вы попадете в топ-924 по прибыли (0,037% всех кошельков);

Если вы заработаете более 10 000 долларов США на pump.fun, вы войдете в число 11 936 лучших по прибыли (0,477% всех кошельков);

Если вы заработали более 1000 долларов США на pump.fun, вы войдете в число 76 587 лучших зарабатывающих (3,061% всех кошельков).

Обновление: По данным Lookonchain, сообщение о том, что 0,477% кошельков зарабатывают более 10 000 долларов США на транзакциях на pump.fun, является неточным. Адрес номер один в списке торговал только токенами Meme с именем HP, зарабатывая только 4 SOL.

Таким образом, несмотря на то, что общая производительность текущего рынка криптовалют относительно вялая, а популярность Solana немного снизилась, пользовательская база и активность pump.fun остаются стабильными. Основываясь на существующих данных, ожидается, что pump.fun продолжит получать стабильный комиссионный доход до тех пор, пока pump.fun сможет поддерживать активность пользователей.

Однако нам также необходимо четко осознавать, что ряд неблагоприятных факторов, существующих в настоящее время, нельзя игнорировать. В частности, чрезвычайно низкий «скорость выпуска» токенов и вялый рост рыночной стоимости в более поздний период в сочетании с неудовлетворительной прибыльностью пользователей — эти факторы оказали значительное влияние на доверие пользователей. В краткосрочной и среднесрочной перспективе эта волна доверия будет напрямую связана с уровнем удержания пользователей платформы и привлечением новых пользователей.